Александр Князев: Финансы и Инвестиции

2021-02-27 17:09:32 Как понять, что вы инвестируете правильно и не будете разочарованы результатами (или, во всяком случае - будете готовы к тем результатам, которые могут быть, если инвестиционная идея не выгорит)?
.
Очень интересная тема!
.
Мои инвестиции невероятно скучны. Очень незамысловаты. Бывают месяцы, когда я совершаю лишь 1-2 сделки за целый месяц!
.
Но, разумеется, я тоже человек. И когда я вижу новости, когда слышу обсуждения, когда читаю сообщения и вопросы подписчиков, моя кровь иногда тоже начинает бурлить.
.
- Взлет акций Тесла
- Спекуляции на акциях Геймстоп
- Рост Биткоина и памп Dogecoin
.
Мало ли чего! Все это кажется таким легким, таким доступным. Вроде бы можно вложить небольшую сумму денег - и заработать много. Я не буду скрывать, инвестировать даже 3000$ для меня достаточно немного, по сути это мои дивиденды всего лишь за декабрь.
.
Но я останавливаю себя от веселых и - возможно - спекулятивных сделок одним простым вопросом:
.
"А готов ли я вложить туда 1 миллион долларов?"
.
Разумеется, у меня пока нет миллиона долларов, даже если посчитать все активы. Но я задаю себе такой вопрос - готов ли я вложить туда МИЛЛИОН ДОЛЛАРОВ? Буду ли я спать спокойно? Буду ли я уверен в том, что мне комфортна такая инвестиция?
.
И если ответ "нет", то я не вложу ни 3000$, ни 30$. Я не хочу этого, бурление крови пройдет, а фундаментальная стратегия продолжит свою работу.
.
Да, возможно, я упускаю какие-то "выгодные идеи", предложения. Можно было вложить 5% капитала в криптовалюту и заработать очень неплохо. Но я задал себе вопрос: "А вложил бы я туда весь капитал?" И ответ был "Нет", поэтому я не сожалею о принятом решении.
.
В инвестиционном мире на нас постоянно обрушиваются десятки, сотни предложений, поэтому важно отсеивать их грамотно и четко. Это только кажется, что пара десятков тысяч рублей здесь, сотня тысяч там - что-то, да выгорит! Фактически из-за такого распыления финансов люди теряют деньги, потому что размениваются на заведомо провальные идеи и не следуют выбранному пути.
.
Спросите себя: готовы ли вы вложить 100 тысяч долларов и спать спокойно?
.
Я спокойно готов инвестировать миллион долларов в фондовый рынок, потому что я убежден в качестве своей стратегии. И это для меня - лучшая иллюстрация правильности выбранного пути.
.
Удачи в инвестициях!
.
#инвестиции #bitcoin #тесла #заработок #трейдинг
.


Открыть/Комментировать

2021-02-27 09:34:42 Мою позицию по золоту часто критикуют: я НЕ покупаю золото и не считаю целесообразным держать его в портфеле.
.
А мне пишут: ведь золото защищает от инфляции и от обвала рынков!
.
Посмотрите на приведенные скриншоты - это динамика за месяц. Защитило золото инвесторов от текущей волатильности? Вернитесь назад и посмотрите на динамику в марте 2020 года, в иные периоды волатильности - разве там ситуация лучше?
.
Да, иногда золото "выстреливает", когда инвесторы на рынке боятся, но так бывает далеко не всегда.
Да, вы можете держать золото, чтобы защититься от инфляции, но и это случается не всегда. С тем же успехом от инфляции вас защитят первоклассные акции, при том что потенциальный доход по ним гораздо выше.
Да, вы можете держать золото, чтобы защититься от краха глобальной финансовой системы, но поверьте - тогда вам понадобится реальное физическое золото, а не в форме ETF, металлических счетов и т.д.
.
Что же касается текущей динамики S&P500 - я бы это даже коррекцией не назвал. Так, волатильность, которую вполне можно игнорировать и даже докупаться, что я и делаю!
.
#золото #кризис #фондовыйрынок #инвестиции #волатильность Открыть/Комментировать

2021-02-27 09:34:32 Открыть/Комментировать

2021-02-26 19:23:14 Стоит ли инвестировать деньги в хедж-фонды в 2021 году? Ведь это удел успешных и богатых! Многие крутые дяди в фильмах хвастаются тем, что заработали на своих хедж-фондах.
.
Увы, фильмы и реальность редко имеют что-то действительно общее. И потому, если вы хотите получать высокий доход, то лучше обходиться БЕЗ хедж-фондов и инвестировать самостоятельно - в индексы или в акции первоклассных компаний с надежным диверсифицированным портфелем.
.
Начну с того, что напомню о пари Уоррена Баффета против хедж-фондов. Баффет ставил на то, что фонды не смогут обогнать индекс S&P500. И победил с огромным отрывом!
.
Такой результат объясняется просто: хедж-фонды берут за свои услуги просто ЛЮДОЕДСКИЕ комиссионные. Обычная практика: 2% от суммы капитала (неважно, рост или убыток по портфелю) и еще 20% от прибыли. Не видя расчетов сложно воспринять эти цифры, но вот на цифры-то и нужно опираться!
.
Итак, возьмем индекс S&P500 со среднегодовой статистической доходностью в 9% в долларах. И возьмем фонд с доходностью 14% в долларах. Я считаю, что это хорошая доходность, нижняя планка портфелей, которые я разрабатываю для клиентов с упором на рост капитала. И выясняется, что при условии, что доходность фонда выше в 1.55 раза, на дистанции в 15 лет он ПРОИГРЫВАЕТ по итогу капитала. Причина - опять же в его невероятно высоких комиссиях. Они съели всю прибыль.
.
Стоп-стоп, можете сказать вы. Тогда зачем же инвестировать с портфелем, если даже хедж-фонд не может обогнать рынок? В том-то и дело, что инвестируя в первоклассные акции США самостоятельно - с разработанным качественным портфелем - вы исключаете главный недостаток фонда: его лютую комиссию (2%+20%). И чем выше потенциальная доходность бумаги, тем сильнее видна эта разница.
.
Например, Apple и хедж-фонд, который инвестирует исключительно в Apple. Мы берем среднегодовую доходность бумаги в 27% в год. Но получается, что из-за комиссий хедж-фонда итоговый капитал в нем на 144% ниже, чем в случае самостоятельной покупки этой же самой акции. Все очень просто!
.
И это не говоря о том, что фонды зачастую грешат спекуляциями (вроде продажи акций на новостном фоне, шорте бумаг и так далее). Да, частные инвесторы тоже не каменные - вон какой любопытный комментарий по поводу того же Apple мне прислал один подписчик. Но все же здесь решения принимаете только вы. А в фонде решения иногда обусловлены одной мыслью: создать видимость деятельности, а то вкладчики поймут, что зря платят нам деньги!
.
Ну и вспомните о существенных убытках хедж-фондов из-за спекулятивной природы из операций в периоды волатильности и потрясений: вроде обвала цен на нефть, снижения фондового рынка или пампа акций GameStop. Фундаментальный частный инвестор может спокойно переждать эти периоды и даже закупаться по стратегии.
.
Так что нет, я не рекомендую инвестировать в хедж-фонды в 2021 году.
.
Удачи в инвестициях!
.
#инвестиции #финансы #портфель #инвестор #доходность
.


Открыть/Комментировать

2021-02-25 17:31:21 Как можно накопить 12-13 миллионов рублей к совершеннолетию маленьких детей? Или хотя бы 2-2.6 миллиона рублей?
.
Я обещал поделиться своими расчетами и оценками достижения цели "Миллион для сыновей" - и сегодня я опубликую некоторые выкладки.
.
Для начала напомню, что у старшего сына (ему немногим более 3 лет) 35 паев FXUS, а у младшего - ему менее года - 10 паев FXUS на момент съемок этого видео. Стоимость пая я беру 5339 рублей.
.
Я ежемесячно выделяю по 5 тысяч рублей для каждого сына. Эту же сумму пополнений я буду использовать в расчетах, хотя, конечно, при росте бумаг пополнения нужно увеличивать или покупать меньше ETF. Доходность я беру в 24% - среднегодовая доходность по стратегии с учетом комиссий, о которой я рассказывал ранее. В эту доходность также заложена девальвация рубля, поэтому ее можно считать вполне обоснованной для валютного инструмента.
.
И давайте посмотрим на цифры:
.
1) Вариант с пополнениями предполагает, что цель 1 миллион рублей для старшего сына будет достигнута в 2026 году, а для младшего на 1 год позже - в 2027 году. Если не ничего не менять до совершеннолетия детей, то когда старшему исполнится 18 лет - в 2036 году - капитал может составить 12 миллионов рублей! А для младшего в 2038 году и вовсе 13.4 миллиона рублей!
.
Кажется невероятным, но такова работа сложных процентов на длительной дистанции даже по такому простому инструменту, как ETF FXUS.
.
2) Но возьмем вариант вообще без пополнений. Что если я просто перестану докупать ETF: скажу хватит, надоело и т.д.? Тогда цель все равно будет достигнута - для старшего в 2029 году, а для младшего в 2035 году.
.
А к совершеннолетию старший сможет ожидать капитал в 4.7 миллиона рублей, тогда как младший 2 миллиона. Тоже неплохо, учитывая, что дополнительных вложений все эти 16-18 лет вообще не будет.
.
3) Ну и давайте посмотрим на третий вариант. Случилось чудо! И девальвация рубля прекратилась вообще - все эти 16-18 лет рубль не шелохнется. Тогда можно рассчитывать только на рост капитала от фондового рынка. И тут тоже занизим ожидания: возьмем исторический среднегодовой рост рынка США на дистанции в 100 лет - всего 9% в год.
.
Тогда с учетом пополнений цель будет достигнута все равно! В 2029-2030 годах для старшего-младшего сына. А если инвестирование будет продолжено до совершеннолетия, то к 18-летию оба сына смогут ожидать около 2.6 миллиона рублей капитала.
.
Вот примерно такие подсчеты по росту капитала для детей. Согласитесь, очень неплохо скопить 12-13 миллионов рублей для своих детей?
.
И это не говоря о тех результатах, которые способны принести инвестиции в качественный портфель из первоклассных ценных бумаг.
.
Удачи в инвестициях!
.
#миллионснуля #инвестиции #финансы #портфель #деньги
.


Открыть/Комментировать

2021-02-24 17:26:06 Какие акции покупает Уоррен Баффет и почему он не ждет кризиса в 2021 году? Стоит ли начинать инвестировать сейчас?
.
Тему "грядущего финансового апокалипсиса в 2021 году" и начала инвестирования я периодически поднимаю на канале. И обязательно подниму еще раз в марте 2021 года - в годовщину обвала.
.
Людей можно понять: им страшно начинать инвестировать. Это нормально! Никому не хочется потерять свои деньги. Но важно помнить о том, что:
.
1) Вы не можете ПОТЕРЯТЬ деньги, даже в случае снижения рынка, если не будете продавать акции на обвале.
2) Большинство факторов и предпосылок говорят о потенциале дальнейшего РОСТА рынка, а не снижении.
.
Например, действия Уоррена Баффета. И мы посмотрим на изменения портфеля Баффета за 4 квартал 2020 года (так как данные публикуются с задержкой в полтора месяца).
.
Я не буду детально разбирать все сделки, а просто приведу две таблицы: купленные и проданные акции. Я использую цены по акциям, актуальные на момент выпуска видео, хотя, конечно, фактически Баффет совершал сделки по иным ценам. Но для простоты я беру единую дату, так как важно показать направление мысли великого инвестора.
.
Итак, можно легко видеть, что в целом Уоррен Баффет совершал куда больше сделок по покупке акций нежели по их продаже: по оценкам в текущих ценах на 3 миллиарда долларов больше! То есть Баффет "залез" в свои денежные резервы, чтобы покупать больше акций именно тогда, когда частные инвесторы ждут обвала рынка. Это вполне согласуется с моей логикой: люди боятся - нужно покупать.
.
И это не говоря о тех многомиллиардных байбеках собственных акций, которые делал Баффет в течение 2020 года и планирует продолжать делать далее.
.
Еще интереснее становится ситуация, если проанализировать одну сделку по продаже: части акций Apple. Конечно, у нас нет никаких точных сведений, но в моем понимании это просто фиксация части прибыли. Apple в портфеле Баффета составляет очень существенную долю, компания невероятно выросла за последний год. Поэтому Баффет несколько исправляет баланс и фиксирует прибыль. Если исключить эту сделку, то окажется, что куплено акций на в 3 раза больше капитала, чем продано!
.
Не мне учить Уоррена Баффета, как инвестировать. Но частным инвесторам я все же не советую смешивать типы активов, о чем подробно рассказывал в отдельном видео. Смесь высокодивидендных и растущих бумаг способна приводить к очень средним результатам. Что можно легко видеть по динамике портфеля Уоррена Баффета - цене акций Berkshire Hathaway. Несмотря на великолепный рост и отличную долю Apple, несмотря на чудесный год для фондового рынка Баффет отстал от S&P500. И отстал существенно!
.
Если вы хотите инвестировать, как частный инвестор - лучше все же придерживаться четкой стратегии. С упором на рост капитала ("Рост и дивиденды" или с упором на дивиденды ("Высокодивидендная стратегия"). Иначе результат будет очень средним.
.
Ну и в заключение: я продолжаю активно покупать. И действия самого Уоррена Баффета, который скупает акции на максимумах рынка, лишь поддерживают меня в моей решимости.
.
Удачи в инвестициях!
.
#уорренбаффет #баффет #кризис #финансы #инвестиции
.


Открыть/Комментировать

2021-02-24 17:25:15 Стоит ли сейчас покупать доллары за рубли? Какой прогноз по курсу доллара к рублю в марте 2021 года можно дать?
.
Валютные прогнозы - неблагодарное дело. И аналитики, и частные трейдеры, и целые министерства выкатывают сложные прогнозы или просто тычут пальцем в небо, указывая точный курс доллара к рублю в марте 2021 года. Результат единый: никто точный курс не угадывает.
.
Поэтому в своих долларовых прогнозах я не называют ТОЧНЫЕ цифры (пусть это мне и ставят в вину). Я не пытаюсь играть в угадайку, а обозначаю важные тренды, которые меня самого стимулируют регулярно и методично покупать доллары.
.
Итак, давайте по ним пройдемся:
.
1) Инфляция в 2021 году ожидается на официальном уровне в 3.5-4%. Но это именно официальная инфляция! Оглянитесь на 2020 год, когда реальная инфляция была в 3-4 раза выше. И посмотрите на курс доллара, который вырос как раз примерно на это же количество процентов.
.
2) В пользу инфляции в 2021 году говорит также и продолжающаяся эмиссия рублей, а она в свою очередь может закономерно привести к дополнительной девальвации. Напоминаю, что в целом в эмиссии ничего экстраординарного нет: многие государства сейчас печатают деньги для того, чтобы поддержать экономику. Проблема в том, что из-за эмиссии, инфляции и девальвации рубля к доллару падает и без того низкий уровень жизни.
.
3) Санкционные риски по-прежнему сохраняются. Да, первый всплеск страха из-за санкций уже отыгран. Да и сами санкции оказались не такими страшными, как ожидали некоторые аналитики. Но все же и санкции, и геополитика - это традиционные рычаги давления на курс рубля к твердым валютам. И не стоит их недооценивать.
.
Из факторов, которые могут укрепить рубль к доллару, пожалуй, можно назвать лишь рост цен на нефть, который во многом обусловлен погодными условиями. И постепенное восстановление мировой экономики. Но, учитывая сильное, если не сказать катастрофическое, падение уровня жизни населения в 2020 году, вряд ли экономика сможет в полной мере извлечь от этого пользу. Чтобы ее развивать нужны деньги, а свободных денег у людей стало меньше, зато закредитованность возросла (включая и рост по просрочек кредитам).
.
В общем, при таком положении вещей намного более логичным и безопасным выглядит следование тактике покупки валюты и инвестирования в валютные инструменты. И именно такой тактики я придерживаюсь сам.
.
Удачи в инвестициях!
.
#доллар #рубль #прогноз #валюта #санкции
.


Открыть/Комментировать

2021-02-23 17:04:06 В рубрике "Жизнь на дивиденды" я обычно рассказываю о своем пассивном доход от инвестиций в первоклассные акции США. Но не менее важной составляющей моего портфеля, пусть и невзрачной, неприметной, невпечатляющей, является финансовая инвестиционная подушка безопасности.
.
И сегодня мы поговорим на эту тему: в каких инструментах и в какой валюте я держу подушку безопасности.
.
Тут все без сюрпризов. И я могу даже предоставить точные данные - с точностью до доли процента. В своих шаблонах, где я веду учет, я могу увидеть: сколько у меня денег, сколько акций и какова доля, чтобы принимать инвестиционные решения.
.
Вы можете видеть:
.
1) В общей структуре активов у меня почти 97% валюты
2) 79.42% капитала вложено в фондовый рынок США
3) 20.58% в деньгах - это как раз инвестиционная подушка безопасности
.
Что касается инструментов, то их просто нет! Сейчас на рынке инструментов с фиксированной доходностью слишком низкие ставки, чтобы покупать облигации (0.14% по двухлетним трежерис - не смешите меня!). А покупать корпоративные облигации я смысла не вижу: лучше купить акции, волатильность и надежность почти такая же, а доходность не ограничена.
.
Поэтому мой выбор - депозиты в банках и небольшая сумма на счете у Interactive Brokers. Основная сумма подушки безопасности представлена долларами: что логично, ведь я инвестирую в долларовые активы. Но также есть немного рублей и евро - евро остались с закупки для путешествий, которые, увы, не состоялись.
.
Я категорически не советовал бы держать основную сумму подушки безопасности в рублях, особенно, если вы инвестируете в долларовые акции. Вспомните март 2020 года - рынок просел до очень "вкусных" значений, но в это же время скакнул доллар! Так что инвесторы, сидевшие в рублях, не смогли ощутить и доли выгоды от покупки из-за возросшего курса конвертации.
.
Вот такова структура моего денежного резерва. И я убежден: даже несмотря на УЖЕ имеющийся высокий денежный поток, уже хорошие дивиденды и следование консервативной стратегии - финансовая подушка безопасности должна быть!
.
В мире может произойти все, что угодно. Рынок может просто упасть и "подарить" входной билет в дивидендные акции под 5-7-10% годовых в долларах. Но если будет не на что докупаться, то я упущу этот шанс.
.
Удачи в инвестициях!
.
#жизньнадивиденды #инвестиции #подушкабезопасности #деньги #финансы
.


Открыть/Комментировать

2021-02-23 09:06:17 Дорогие подписчики! Я поздравляю вас с Днем защитника финансового благополучия вашей семьи!
.
Как мирный человек, я надеюсь, что никому из нас не придется реально воевать за мир и свободу. Но я убежден, что каждый из мужчин, подписанных на мой канал (а по статистике мужчин на канале 86%!), ежедневно бьется за финансовое благополучие для себя, своей семьи и близких.
.
Я желаю, чтобы ваши финансовые баррикады были прочны, как никогда. И могли выдержать любые неурядицы.
Я желаю, чтобы броня вашей психологической стойкости была непробиваема в периоды волатильности и неуверенности на фондовых рынках.
Я желаю, чтобы мужество и отвага помогали вам методично инвестировать и сейчас, когда так многие кричат о надвигающемся кризисе, а разумные инвесторы - напротив активно скупают акции.
.
Пусть все будет хорошо. Пусть ваша финансовая оборона не дрогнет и вы будете надежным защитником финансового благополучия своей семьи!
.
Удачи и счастья!
.
#23февраля #инвестиции #безопасность #мир #оборона Открыть/Комментировать

2021-02-23 09:06:14 Открыть/Комментировать