Фининди | Александр Елисеев

2024-03-11 11:49:47 Выкуп заблокированных активов стартует 25 марта 2024 года

Выкуп будет по цене закрытия торгов 22 марта 2024 года. На первом этапе лимит 100к на одного человека.

https://tass.ru/ekonomika/20198617
https://www.cbr.ru/faq/foreign_securities/

По неподтвержденным слухам, в БПИФ тоже будет 100к на одного держателя паев (российские УК).

@finindie Открыть/Комментировать

2024-03-11 09:36:44 Несколько тезисов со вчерашнего стрима (для истории):

1. Несмотря на то, что Индекс Мосбиржи (не полной доходности) уже >3300, считаю акции по-прежнему дешёвыми. Текущая див. доходность компаний выше, чем обычно. По фундаменталу компании дешевле, чем обычно. Частично это объясняется высокой ключевой ставкой, но если мы ждем её снижение в обозримом будущем, это станет доп. топливом.

2. В то время как длинные ОФЗ заметно упали на прошлой неделе, в корпоративных облигациях всё спокойно. Исходя из этого, я осмеливаюсь предположить, что всё дело в повышенном давлении новых заимствований Минфина, а не в том, что рынок решил переоценить доходности всех облигаций из-за возможного повышения ставки. Понемногу начал добирать ОФЗ-26238, планирую добрать до 300-400к (сейчас 116к). Дальнейшее падение цены будет компенсироваться купонным доходом, так что в худшем случае я ничего не заработаю и не потеряю (или буду иметь скучные 12-13% годовых на протяжении 17 лет).

3. В рублевых корпоратах (не ВДО) ничего интересного не видно. В замещайках смелые ковбои могут ловить 8,3-8,5% доходности в $$$ в дальних выпусках ГТЛК. Всё думаю к ним присоединиться.

4. Рубрика "безумные прогнозы". Тинькофф возобновит выплату дивидендов. Потому что:
а). В основной компании Потанина есть с этим проблемы;
б). В 2020 году выплаты дивидендов были приостановлены по причине вливания денег в международные бизнесы (об этой перспективе лет на 5 можно забыть);
в). После переезда с Кипра во Владивосток нет инфраструктурных преград.

5. В Яндексе внимательно следим за количеством акций нового МКАО и возможным размытием.

6. Резкого ослабления рубля после 17 марта не жду, всё будет +/- так же, как сейчас. Но соломка из валютных инструментов никуда не девается. Hope for the best, plan for the worst.

7. Понижение ключа начнется в сентябре.

@finindie Открыть/Комментировать

2024-03-10 15:44:05 Воскресный стрим

Давайте сегодня встретимся и обсудим, как мы до такой жизни докатились:

Большой дивидендный сезон уже близко. Возможно, он будет рекордным по объему выплат за всю историю.
Индекс Мосбиржи = 3300. Слишком дорого, чтобы покупать?
Обвал в облигациях федерального займа. Время уникальных возможностей или предвестник инфляционной катастрофы?
Переезд из оффшоров домой. Текущий статус по крупнейшим компаниям.
Валютный курс. Час "Х", с которым многие связывали "искусственное укрепление рубля", настанет уже через неделю. Что будет дальше?
Ваши вопросы.

Начало в 17 часов (время московское), ссылка: https://youtube.com/live/mrh9xP273Wo?feature=share Открыть/Комментировать

2024-03-07 12:45:38 ЛСР

Ппц, самая красивая схема обогащения придумана не где-нибудь, а в Санкт-Петербурге! И не кем нибудь, а основателем строительной компании ЛСР.

В августе прошлого года стало известно о том, что компания, используя деньги всех акционеров выкупила 21,5% акций на сумму 17,4 млрд рублей. А потом все эти акции подарила управляющим, и самый большой пакет (15% или более 12 млрд рублей) - отошёл основателю компании Андрею Молчанову.
https://www.kommersant.ru/doc/6136868

Ну то есть, выкуплены акции были за общий счёт, в том числе и за счёт минеторитариев ЛСР, а потом подарены определенному физическому лицу. Как если бы Сбербанк выкупил крупный пакет акций со своего корпоративного счёта и подарил их, ну не знаю, пускай Инстасамке, а почему бы и нет.

Дальше - больше. Есть на рынке старая инвест. компания Арсагера. Она занимается поиском хороших компаний, покупает акции таких компаний и зарабатывает на росте цен на эти акции и на дивидендах. И у Арсагеры было немало акций ЛСР. Арсагере не понравился такой ход конём, и она пригрозила ЛСРу судом. ЛСР в попытке этот конфликт замять выкупила втихую все свои акции у Арсагеры по 1260 рублей, намного дороже цены на бирже.

А вчера Андрей Молчанов покинул пост генерального директора ЛСР, при этом оставшись крупнейшим акционером. В том числе и благодаря подарку за счёт минеторитариев. Заслуженная пенсия, так сказать.

Если вы были акционером на тот момент, можете заполнить форму и поучаствовать в судьбе этой классной компании: https://forms.gle/eXDsoF5QmBfYq8467

@finindie Открыть/Комментировать

2024-03-06 12:35:29 Тем временем, в биржевых фондах на облигации доходности за последний год такие:

1. Фонд денежного рынка (серый), +11,3%.
Плюс-минус отражает ту доходность, которую получили люди в среднем за прошедший год по коротким банковским вкладам. В данный момент это около 15% в годовом выражении (ставка RUONIA 15.45% минус расходы на управление).

2. Активно управляемый фонд от Альфа-Капитал (красный), +10,7%.
Долгое время удавалось иметь результаты даже лучше денежного рынка.

3. Корпоративные облигации от Тинькофф (оранжевый), +9,5%.
Результат стал чуть лучше засчет понижения качества эмитентов (увеличения кредитного риска). Начали покупать в фонд ВДО - бумаги коллекторских бюро и региональных застройщиков.

4. Высокодоходные облигации от Райффайзен (желтый), +8,9%.
Высокий кредитный риск и не самая высокая доходность. Хотя, это на целых 3% годовых лучше, чем у брата-близнеца из БКС. Но у тех вообще наихудший результат с учетом качества бумаг внутри фонда.

5. Корпоративные облигации от Доходъ (розовый), +6,5%.
Как обычно, я выбрал для себя то, что в теории лучше всего, но на практике нет.

С одной стороны, фонды - это здорово. С другой стороны, можно самостоятельно выбрать 4-5 отдельных бумаг и сидеть до погашения в доходности на уровне 15-20% (зависит от вашей жадности).

@finindie Открыть/Комментировать

2024-03-05 17:05:20 Грамотные инвестиции — это замечательно, но как еще можно получать выгоду даже от повседневных трат?

Про это и не только канал Кэшбэк в Табличке. Уникален он тем, что:

переваривает банковские документы и выдает условия по картам в виде удобных табличек: Кредитные / Дебетовые;
разбирает по косточкам условия акций, чтобы по ним можно было получить реальную выгоду. Свежий пример: возврат 25% за покупки (с лимитом 5000 в месяц по 31.07.24).

А также:
кэшбэк 10% за продукты
лучшие ставки по вкладам (до 25%)
по накопительным счетам (до 17%)
лайфхак для Ozon
выгодны ли кредитки
уловки банков: 1, 2, 3, 4
возврат средств в 2-ом размере (л/опыт, пошагово, с документами)
Акции банков со 100%-ым разбором.

Реальная польза для вашего кошелька! Смотрите >> содержание <<, как всё устроено и не забывайте подписаться!

Реклама. Замесов С. С., ИНН: 270318757064. Erid: 2SDnjeiMByS Открыть/Комментировать

2024-03-05 14:51:41 А вот фонд с активным управлением (не индексный) от Альфа Капитал.

Вот тебе и пассивные инвестиции... Открыть/Комментировать

2024-03-05 14:04:08 Результаты портфеля российских акций за последний год против результата крупнейших БПИФ не могут не радовать.

Вообще, что-то странное с БПИФ на российские акции происходит в этом году. У управляющих не получается справляться со своими задачами, хотя ранее за ними такое не замечалось.

EQMX (ВТБ). Заявленная комиссия 0,67% в год. Фактические потери 1,5% за последний год. Размер фонда 8,18 млрд ₽, объем необъяснимых потерь ~68 млн рублей за год.

TMOS (Тинькофф). Заявленная комиссия 0,79% в год. Фактические потери 1,6% за последний год. Размер фонда 8,2 млрд ₽, объем необъяснимых потерь ~66 млн рублей за год.

SBMX (Сбер). Заявленная комиссия 1% в год. Фактические потери 2% за последний год. Размер фонда 22,56 млрд ₽, объем необъяснимых потерь ~225 млн рублей за год.

Видел объяснение, что это индекс весь какой-то неправильный, и считается он с ошибками. Был правильным на протяжении 4-5 лет, а вот в последний год стал неправильным. Вот не знаю, верить? Впрочем, неважно. У меня свой путь.

@finindie Открыть/Комментировать

2024-03-04 09:35:00 Движение денег в феврале

Российские акции. Покупки: +307 400₽. Продажи: -6100₽. Дивиденды: 0.
Покупал акции 27 российских компаний из индекса Мосбиржи. Продал акции компании Qiwi.
Чистый приток в акции (за вычетом продаж): +301 300₽.

Рублевые облигации. Покупки: +43 600₽. Продажи: -20 500₽. Купоны: +2 000₽.
Переложился из коротких облигаций М.Видео в облигации этой же компании с погашением в 2025 году и доходностью 21,4% годовых. Добавил туда ещё новых денег.
Поступили купоны от Селектела. Купоны отправил в БПИФ на корп. облигации BOND.

Замещающие облигации. Покупки: +174 700₽. Продажи: -79 800₽. Купоны: +41 500₽.
Я продал залежавшийся БПИФ RSHU. Он был заблокирован на протяжении почти двух лет, но осенью торги были возобновлены. Я ожидал, что после волны замещений будет увеличение стоимости пая, но чуда не случилось. Ждать смысла нет, актив "мусорный", стоимость пая значительно отстает от динамики замещающих облигаций (фонд управляется неэффективно). Вырученную сумму объединил с купонами за январь и февраль, денег хватило на два листа замещаек. Купил Газпром-2037 и ГТЛК-2029. Итого стало 76 листов.

Вклады. Процентов начислено: +11 400₽. В феврале закончился один вклад в Открытии. Переложил его под 15%. На Финуслугах* поступил бонус по вкладу, закрытому в январе. Там была бонусная ставка +1,5% годовых от платформы, и вот через месяц после погашения вклада средства поступили. Также пришли проценты от ФУ за то, что деньги несколько дней лежали на счете перед открытием нового вклада. Начисляется 14% на ежедневный остаток.
В марте заканчивается сразу 5 вкладов, процентов будет много.
*Оставил ссылку, обязан написать, что Реклама. ПАО «Московская Биржа». ИНН 7702077840

Иностранные акции. Покупки: 0₽. Продажи: 0₽. Дивиденды по указу №665: 13 700₽.
Реинвестировано в бумаги РФ.

———

Прирост моего пенс. фонда за февраль: +1,46 млн ₽.
С начала года: +2,32 млн ₽.

@finindie Открыть/Комментировать

2024-03-01 11:08:16 Расходы в феврале: 166 622 ₽

Сложно свыкнуться с мыслью, что потребности неумолимо растут, а за ними - и сумма, нужная для финансовой независимости. Так, средние расходы за последние 12 мес. перевалили за 150 тысяч рублей в месяц - и это без учета роскоши, то есть путешествий!

Норма сбережений составила 61,9%. Почитать подробности можно по ссылке, там не только о расходах, но и доходах: https://dzen.ru/a/ZeDhDhYn2EAYOIvM

А если кратко, расходы по категориям такие:

1). Продукты и бытовая химия - 44 993 ₽. Сбермаркет мало позволял читерить. Так что в феврале затратно.
2). Дом - 24 789 ₽. Купил стул за 23к.
3). Образование - 23 788 ₽. С ужасом жду сентября...
4). Подарки - 14 911 ₽. Февраль - он такой.
5). Услуги - 12 990 ₽. Госпошлина за загран и ещё пара расходных статей.
6). Развлечения - 9412₽. Развлекались как могли.
7). Коммунальные услуги - 9063₽. Максимум по году. Когда температура на улице опускается ниже -10°С, в квартире приходится открывать отопление.
8). Авто - 8629₽. Наездили, ну может, километров 200.
9). Кафе и рестораны - 6272₽. Товарищ Управляющий, я помню про Holy Ribs, но еще не дошел!
10). Алкоголь - 2999₽.
11). Здоровье и медицина - 2621₽.
12). Блог - 2358₽.
13) Одежда - 2266₽.
14). Личные расходы - 720₽.
15). Домашние животные - 661₽. Попугай - это затратно.
16). Подписки - 150₽. Страховка от залива.
17). Транспорт - 0₽. Впервые за многие годы.
18). Путешествия - 0₽. Полупрофессионально путешествую по гугл-панораме.

———
Прогресс по выходу на FIRE.
Средние ежемесячные базовые расходы (без категорий "Путешествия", "Блог"): 151'200 ₽.
FIRE Number (сколько надо накопить, рассчитано как среднемесячный базовый расход * 300): 45,4 млн ₽.
Финансово независим на 68,3% (размер фактических накоплений относительно цифры выше).
——— Открыть/Комментировать