ART Invest

2021-03-19 16:43:25 #ART_Invest_инвестиционная_идея

Зафиксировал прибыль по IPO Upstart (UPST) (Инвестиционная идея №30) - текущая цена 117,41, фиксируем около 487% прибыли - безумие, конечно.

Зафиксировал прибыль по IPO BioAtla (BCAB) (Инвестиционная идея №27) - текущая цена 71,91, фиксируем около 299% прибыли - безумие №2.

Зафиксировал убыток по IPO Wish (WISH) (Инвестиционная идея №28) - текущая цена , фиксируем около 28% убытка - хоть какое-то отрезвление. Открыть/Комментировать

2021-03-19 13:41:05 Вчера нефть укатали на 6-7% вместе с S&P500 и Насдаком, и я утром держал палец на спусковом крючке, готовый продавать доллары по 76 и покупать Лукойл по 5000. И что я получил? Ничего я не получил. А сейчас ЦБ поднял ставку, поэтому я все равно продаю часть долларов - если рубль не падал на таком падении нефти, то с учетом решения ЦБ у него есть все шансы укрепляться. Открыть/Комментировать

2021-03-18 11:30:03 #ART_Invest_инвестиционная_идея

Открываем спекулятивную Инвестиционную идею №52 - покупка фонда IPO (ЗПИФ ФПР), текущая цена 2747, аллоцирую 10% портфеля Art Invest (в моем портфеле направляю свободные рубли, в процентах от портфеля примерно столько же). Напомню, что есть также долларовый тикер FIPO.SPB. Я уже писал, что присматриваюсь к повторному заходу, но хочу, чтобы спал хайп и премия - а сейчас у позиции двойной драйвер.

Во-первых, по последнему отчету у фонда чистых активов на 35,21 $ или около 2590 руб. Текущая цена примерно на 6% выше - это приемлемая премия, бывало конечно 5% и ниже, но очень быстро выкупали (и добивали спред на 20% - одно это даст 14% прироста позиции, если будет новый разгон). Если дадут спред 3-4% и ниже - докупим.

Во-вторых, Фридом анонсировал еще 3 IPO, а Пауэлл вчера всех успокоил, сказав что будет печатать деньги до посинения и не подымет ставку, пока безработица не вернется на 3-4%. В итоге есть возможность роста активов фонда как за счет новых IPO, так и за счет восстановления старых.

Риски - Фридом опять что-то мутит на тему допэмиссии. Деталей пока не видел, но подуменьшить спред может, хотя сейчас он и так не велик. Открыть/Комментировать

2021-03-17 17:27:57 ​​Продолжение Минутки Valuation.

Ниже соотношение графика Shiller CAPE ratio (о нем раньше писали) и доходности S&P500. Каждый раз после того, как оценка рынка достигала 22 и выше по CAPE, можно было ждать крайне посредственной (околонулевой или отрицательной) доходности индекса в ближайшие 10 лет (вдумайтесь в этот срок) - как правило, наблюдалась "пила", иногда весьма широкая. Мы сейчас, если что, сидим на уровне 35,6.

Но есть и хорошие новости: если мы еще когда-нибудь увидим CAPE на уровне 15 и ниже, вот тогда настанет время бежать на рынок всеми своими и не своими деньгами (шутка, не рекомендация). А не в айпиошках на кредитные участвовать, как сейчас кое-где предлагают. Открыть/Комментировать

2021-03-16 16:42:16 #ART_Invest_инвестиционная_идея

Зафиксировал прибыль по IPO Certara (CERT) (Инвестиционная идея №26) - текущая цена 30,66, фиксируем около 32% прибыли.

Зафиксировал прибыль по IPO AbCellera (ABCL) (Инвестиционная идея №27) - текущая цена 37,95, фиксируем около 89% прибыли. Открыть/Комментировать

2021-03-16 12:02:27 Комментарий по сегодняшнему IPO Tuya.

Я пропускаю - может разве что подамся на 2 тыс $ для рейтинга, и то не факт (в нашем портфеле это отражено не будет). Причина проста - по финальным условиям IPO компания при выручке 2020 года 180 млн $ (рост на 70% и сильная убыточность) выходит с оценкой... 10,3 млрд $. Около 57 выручек. Даже если взять возможные продажи 2021 года с тем же ростом на 70%, получится около 306 млн $ и p/s около 33,6 - все еще безумие. Одна из самых горяченных компаний на рынке США - Shopify - в лучшие моменты шла по 60 выручек при большем росте и прибыльности, и то потом подснизилась. А здесь сколько должна стоить акция, чтобы я заработал? 80 выручек, 100?

С такими оценками размещающихся компаний начинаю задумываться о том, что вывести Art Invest на IPO. Выручки у меня с канала нет, зато прирост аудитории и великий потенциал - может, миллиончиков в 500 долларов оценят? Вложились бы? Открыть/Комментировать

2021-03-15 16:39:08 #ART_Invest_инвестиционная_идея

Во-первых, напоминаю, что теперь торги в США идут по летнему времени и начинаются в 16.30.

Во-вторых, как раньше и писал, зафиксировал прибыль по IPO AirBnB (Инвестиционная идея №24) - цена 207,5, фиксируем прибыль около 205%. Мне нравилось это размещение своей неплохой аллокацией и высокой возможной прибылью, но разогнали его, конечно, до абсолютно пузырящегося состояния.

И наконец в-третьих, разбираем сегодняшнее размещение Olo - хороший бизнес со страшной оценкой, которая тем не менее не такая страшная, как безумная оценка похожих компаний.

Обзор OLO (Инвестиционная идея №52): https://telegra.ph/Investicionnaya-ideya-52-03-15 Открыть/Комментировать

2021-03-14 16:23:25 Друзья!

К каналу присоединяются новые подписчики, поэтому напоминаю, что вы можете найти на канале:

Индекс ART Invest - в дэшборде вы сможете увидеть накопленный результат Индекса, все открытые позиции с датой и ценой входа, а также пояснения по позициям, где они есть (нужно просто кликнуть на тикер в дэшборде). Если есть вопрос, не поздно ли войти в какую-то позицию (не IPO) - пишите, постараюсь помочь, также, возможно, добавим такой индикатор в дэшборд.

На канале есть система навигации:
#ART_Invest_инвестиционная_идея - все идеи в индексе публикуются под этим хэштегом
#ART_Invest_Индекс - обзор динамики Индекса
#ART_Invest_интересное - интересные закономерности о финансовых рынках
#ART_Invest_стратегия - широкий взгляд на рынок, наша долгосрочная стратегия
#ART_Invest_обзор - обзор текущей ситуации по датам
#ART_Invest_образовательное - познавательные статьи, с которыми полезно будет ознакомиться как начинающим, так и опытным инвесторам. Список статей будет постоянно пополняться.

Если канал для Вас полезен и у Вас есть друзья, которым тема инвестиций была бы интересна - буду благодарен за рекомендации.

Спасибо, что Вы с нами, и желаю всем успеха! Открыть/Комментировать

2021-03-12 18:20:29 #ART_Invest_инвестиционная_идея

Зафиксировал прибыль по 2 IPO конца 2020 года: Инвестиционная идея №23 - Doordash (DASH), цена 138,9, фиксируем прибыль около 36%
Инвестиционная идея №25 - C3AI (AI), цена 83,88, фиксируем прибыль около 99%.

Порадовали нас IPO того года, в понедельник еще закроем Airbnb, который на хайпе разогнали выше гор.

А еще Google Finance немного сошел с ума и перестал протягивать цены в нашем дэшборде, поэтому не смотрите, что прибыль портфеля упала с 35+% до 19% - это не так. Пытаемся пофиксить. Открыть/Комментировать

2021-03-11 19:40:04 #ART_Invest_инвестиционная_идея

На счет поступили акции Coupang (CPNG), получилось около 1,6% портфеля. Торги пока не начались, но индикатив на уровне +50-60% - посмотрим.

С учетом вернувшихся денег докупаю Инвестиционную идею №32: акции BABA, текущая цена 240,2, добавляю 2,5% портфеля - итого получается позиция на 5% портфеля по средней цене 236. Акция сейчас примерно там же, где покупали, хотя рынок подрос, а сегодня была новость что обсуждаемый для Alibaba штраф меньше 1 млрд $ - немного для таких ребят. Такая компания по таким ценам вполне стоит 5% портфеля. Открыть/Комментировать