Армянский диванный аналитик

2021-05-13 14:00:34 Грозит ли миру инфляционный кризис?

Эпидемия коронавируса нанесла сильнейший удар по мировой экономике. Правительствам большинства стран благодаря беспрецедентным мерам поддержки удалось избежать катастрофических последствий. По оценкам экспертов МВФ, снижение глобального ВВП в 2020 году составило всего лишь 3,5%.

Главной мерой поддержки экономики стало выделение средств: как напрямую населению, так и бизнесу. Показателен пример США. Пакет принятых мер поддержки предусматривает выделение почти $5 триллионов. Прямые выплаты населению из федерального бюджета составят больше $2 триллионов. При этом госдолг США также стремительно растет, превысив уже $28 триллионов.

Возникает логичный вопрос: а не станет ли увеличение денежной массы причиной инфляционного кризиса сначала в США, а потом и во всем мире?

Для начала определимся в терминах. Инфляция – это устойчивое повышение цен, сопровождаемое снижением покупательской способности денег. Например, в прошлом году на 1000 рублей могли приобрести 100 пачек соли, а в этом только 95. Инфляция составила 5%. 

Контролируемая инфляция в разумных пределах с точки зрения экономистов вещь полезная. Именно умеренная инфляция стимулирует потребителей приобретать товары и услуги, в т.ч. на кредитные средства, а не копить деньги под подушкой. Однако, если ускорение роста цен разгоняется до 50% в месяц и более, то наступает гиперинфляция с ее стандартным набором последствий: крахом финансовой системы страны, массовыми банкротствами, потерей управляемости, политическими кризисами. Россия проходила этот этап в начале 1990-х годов.

Экономический кризис может быть вызван и противоположным инфляции процессом – дефляцией.  В этом случае покупательская способность падает в отсутствии достаточного количества денег, цены замирают, а потом и вовсе падают камнем вниз на фоне катастрофического снижения спроса. Самым ярким примером была Великая депрессия в США в 20-30-х годах прошлого века, которую удалось победить в т.ч. и введением общественных работ, и печатанием денег.

В настоящее время основным инструментом центробанков и правительств развитых стран являются валютные интервенции, регулирование учетной ставки, а также печатание денег. Эти меры позволяют при необходимости снизить или повысить стоимость и доступность денег. Например, 23 апреля ЦБ РФ поднял ключевую ставку до 5%, одновременно скорректировав прогноз по инфляции в России до 4,7-5,2%%.

В США же, напротив, с марта 2020 года учетная ставка сохраняется на минимальном уровне 0,25% годовых при незначительном уровне инфляции. По словам представителя ФРС Джеймса Булларда, «мы увидим более высокую инфляцию в 2021 году, возможно, от 2,5 до 3%». Он также ожидает, что в 2022 году инфляция сохранится на уровне 2,5%. Это означает, что глобальных кризисов, причиной которых станет инфляция в США, мы вероятнее всего и не увидим.

От раскрутки инфляционного маховика экономику защищает и то, что дополнительная масса денег направляется мимо потребительского рынка. Тихой гаванью инвесторов служат фондовый рынок, а также активы в виде драгоценных металлов. Приобретение акций и того же золота с одной стороны позволяет сберечь и преумножить людям и компаниям свои средства, а с другой стороны впитывает в себя огромную денежную массу. Поэтому только на Московской бирже за 2020 год было открыто почти 5 миллионов новых брокерских счетов. В США не так давно обновились исторические максимумы индекса широкого рынка S&P 500 и промышленного Dow Jones. Деньги инвесторов позволяют предприятиям развивать новые технологии и создавать экономику будущего, наиболее ярким представителем которой является компания Tesla.

Значительную массу денег впитал в себя и рынок криптовалют. По данным CoinMarketCap, рыночная стоимость 9192 различных криптовалют в мае превысила $2,4 триллиона. Именно Центробанки многих стран мира разрабатывают собственные криптовалюты, рассматривая их в качестве инструмента платежей, и инструмента борьбы с инфляцией.

@armanalchik Открыть/Комментировать

2021-05-13 08:18:17 ​​Друзья, приветствую!

Новостной фон нейтральный.

Ожидания участников рынка по поводу потенциального роста инфляции в США не только в полной мере подтвердились, но и превысили рыночные прогнозы. Базовое значение потребительской инфляции, за которым пристально следит регулятор ускорилось в апреле до 3,0% г/г с 1,6% в марте, хотя ожидания были на уровне 2,3%. Рынки довольно болезненно отреагировали на такую статистику, теряя более 2%. Разумеется, что более чувствительный к данному показателю NASDAQ смотрелся хуже других бенчмарков. В секторальном разрезе только нефтянка смогла выйти в плюс по итогам сессии на фоне прогресса по восстановлению топливного трубопровода Colonial Pipeline. Циклические товары и сегмент информационных технологий в аутсайдерах торгов. Распродажи в BigTech ($AAPL, $MSFT, $GOOGL, $FB, $AMZN) не стали исключением.

Действия участников вполне оправданы. Резкий рост инфляции может привести к пересмотру регулятором своей мягкой денежно-кредитной политики: повысить ставку и сократить/прекратить QE. Потенциал этих действий как раз оценивается рынком прямо сейчас. В мае ФРС «собираться» не будет, следующее заседание 16 июня. Регулятор по-прежнему ожидает непродолжительного скачка инфляции, но мнение свое он, разумеется, поменять может. Говоря в целом по рынку: очень важна, будет статистика по рынку труда и инфляции за май. На рынке вряд ли найдутся предпосылки резкого снижения данного показателя, поэтому очень интересны будут комментарии и действия ФРС. Пока воздерживаюсь от новых сделок на американском рынке.

МЭА вчера понизило прогноз по росту мирового спроса на нефть на 0,27 млн б/с до 5,6 б/с. Это не стало помехой для продолжения восхождения нефтяных котировок, однако во второй половине дня цены снова откатились. К основному COVID-риску в последние дни добавился очередной геополитический риск на Ближнем Востоке.

Рубль вчера показал свою слабость к доллару, однако уже с утра укрепляется. По-прежнему сохраняю мнение о том, что текущие тренды указывают на дальнейшее укрепление рубля, при условии отсутствия эскалации геополитической напряженности. 

Российский рынок продолжает демонстрировать свою устойчивость в сравнении с западными площадкой. Это диктуется, в первую очередь, высокими ценами на нефть, а также на сырье в целом. На фоне распродаж за океаном снова неважно чувствовали себя отечественные «техи» ($YNDX, $OZON). Также активно продолжается дивидендный сезон: сегодня последний день покупки бумаг девелопера $PIKK для получения дивидендов. Фон с утра складывается неоднозначный. Азиатские рынки широким фронтом в «красной» зоне, фьючерсы на западные площадки преимущественно в плюсе. Цены на нефть после закрытия торгов на нашей бирже теряют больше 1%. Открытие на ММВБ ожидаю недалеко от уровней вчерашнего закрытия.

Сегодня ожидается публикация важной статистики:
15:30 - Число первичных заявок на получение пособий по безработице
15:30 - Индекс цен производителей (PPI) (м/м) (апр)

Отчетность представят:
до открытия рынка: $BABA, $BILI, $XPEV
после закрытия рынка: $DIS, $ABNB, $COIN, $DASH
$RTKM
____
Лайком вы можете сделать приятное автору
Удачных торгов!

@armanalchik Открыть/Комментировать

2021-05-12 08:01:29 ​​Друзья, приветствую!

Новостной фон негативный.

Опасения роста инфляции спровоцировало продолжение коррекции на американском рынке. Практически отскок продемонстрировал NASDAQ, который показал символический минус (0,09%). Худшая сессия с февраля была у промышленного Dow Jones (-1,36%). В секторальном разрезе лишь сегмент производителей материалов показал рост. Заметно хуже рынка завершили торги энергетический, финансовый и индустриальный сектора.

Число открытых вакансий (JOLTS) обновило более чем 20-летние максимумы, что является косвенным индикатором продолжения восстановления на рынке труда. Статистика по инфляции, которую в ожидании увидеть участники рынка, добавит волатильности американским бенчмаркам. Рост доходности 10-л treasuries как раз отражает ожидания рынка. Тем не менее, ФРС по-прежнему считает, что всплеск инфляции будет носить временный характер.

Вчера на фоне публикации прогнозов от EIA и ОПЕК цены на нефть прибавляли. Агентства сохранили прогноз потребления на 2021 году. Однако ОПЕК понизил прогноз потребления во 2 квартале на 0,3 млн б/с, но повысил их в 3 и 4 кварталах на 0,15 и 0,29 б/с. По-прежнему участников рынка тревожит ситуация в Индии, где крупнейшие НПЗ сокращают нефтепереработку из-за слабого внутреннего спроса на нефтепродукты, что влечет за собой сокращение импорта.

Рост цен на сырье немного укрепил позиции рубля по отношению к доллару. По-прежнему сохраняю мнение о том, что текущие тренды указывают на дальнейшее укрепление рубля, при условии отсутствия эскалации геополитической напряженности. 

Вчера наши индексы выглядели устойчивее европейских площадок. Если бы не дивидендная отсечка в бумагах Сбера $SBER, то потери были бы заметно ниже. С утра азиатские площадки в красной зоне. Падают также фьючерсы на западные площадки, что совсем не добавляет позитива на открытии наших торгов.

Сегодня не ожидается публикаций важной статистики.
11:00 - Ежемесячный отчет МЭА
15:30 - Базовый индекс потребительских цен (ИПЦ) (м/м) (апр)
17:30 - Запасы нефти от EIA

Отчетность представят:
$ALRS (результаты продаж за апрель)
____
Лайком вы можете сделать приятное автору
Удачных торгов!

@armanalchik Открыть/Комментировать

2021-05-11 08:07:11 ​​Друзья, приветствую!

Новостной фон негативный.

Доходность 10-л treasuries вчера выросла на 2,5%, что спровоцировало сильные распродажи в сегментах high tech и Big Tech. Причем в целом, мы наблюдали невысокую ротацию в более «защитные» сектора. В лидерах роста оказались коммунальный сегмент и нециклические товары (consumer staples). Стоит отметить, что промышленный Dow Jones потерял всего лишь 0,1% по сравнению с S&P500 (-1,04%) и NASDAQ (-2,55%).

NASDAQ отделяет 1% падения до 100-дневной EMA и 7% падения до 200-дневной EMA. Важные сильные уровни, от которых индекс участники рынка будут пробовать выкупать. 

Темпы вакцинации населения в мире, а особенно в развитых странах находятся в целом на комфортных уровнях. Именно поэтому текущая ситуация с распространением вируса в развивающихся странах (Индия, Бразилия) практически не влияет на движение ведущих мировых индексов. Уже сегодня в ВОЗ представят документ, который признает индийский штамм COVID вызывающий опасения во всем мире. С другой стороны, FDA одобрило экстренное использование вакцины Pfizer & BioTech $PFE среди детей от 12 до 15 лет, что является еще одним большим шагом в борьбе с пандемией.

Цены на нефть вчера снизились. Появилась информация, что работу топливного трубопровода Colonial Pipeline восстановят к концу недели. Сегодня ожидаем ежемесячные прогнозы по рынку нефти.

Американские СМИ называют взломщиков трубопровода хакерскую группировку Dark Side, которая может быть как-то связана с российской властью. Однако позже президент Байден сказал, что свидетельств причастности к атаке со стороны России пока нет. В целом этот фон немного подпортил намерения рубля: отечественная валюта вчера потеряла к доллару. По-прежнему, текущие тренды указывают на дальнейшее укрепление рубля, при условии отсутствия эскалации геополитической напряженности.

Российские индексы вчера разошлись из-за валютного фактора: ослабление рубля негативно повлияло на РТС (-0,43%) и позитивно на ММВБ (+0,33%). Под давлением оказались наши представители технологического сектора ($YNDX, $OZON) на фоне распродаж за океаном. По-прежнему свои позиции удерживают сырьевики. Открытие на нашей бирже ожидаю вниз. После завершения основной сессии западные индексы и нефтяные цены снизились, также в «красной зоне» вся Азия.

Сегодня не ожидается публикаций важной статистики.
14:00 - Ежемесячный отчет ОПЕК
15:00 - Краткосрочный прогноз ситуации на рынках энергоносителей от EIA 
17:00 - Число открытых вакансий на рынке труда JOLTS (мар)
23:30 - запасы нефти от API

Отчетность представят:
до открытия рынка: $PLTR
после закрытия рынка: $EA
$TCSG, $SBER (РСБУ за апрель 2021 г.)
____
Лайком вы можете сделать приятное автору
Удачных торгов и отличных выходных!

@armanalchik Открыть/Комментировать

2021-05-10 08:34:56 ​​Друзья, приветствую!

Новостной фон умеренный.

В пятницу после выхода ключевой статистики по рынку труда, который в других реалиях оказал бы очень негативное влияние на индексы, рынок обрел новую силу. Отчет показал рост безработицы в апреле до 6,1% с 6% в марте, а также рост числа занятых на 266k в апреле против 770k в марте, учитывая, что ожидания аналитиков были на уровне 978k. Такая ситуация намекнула участникам рынка, что рынок труда все еще далек до восстановления и необходимости сокращать QE в ближайшее время точно нет. Именно поэтому «воспряли духом» высокотехнологический NASDAQ и цены на золото.

Все 11 секторов S&P500 в пятницу показали рост. Заметно лучше рынка закрыли торги нефтянка, недвижимость и промышленный сегмент. Хуже рынка оказались «защитные» сектора: нециклические товары (consumer staples) и «коммуналка».

S&P500 и Dow Jones продолжают переписывать исторические максимумы. Широкий рынок «вырвался» из коридора 4100-4200 пунктов. По-прежнему на всех таймфреймах индекс дико перекуплен. Ближайшим уровнем коррекции выступает 50-дневная скользящая средняя (4060 пунктов), которую индекс за последние полгода существенно пробивал лишь раз - в ходе мартовской коррекции.

На фоне кибератаки на крупнейший топливный трубопровод в США цены на нефть с утра прибавляют. На этой неделе выйдут ежемесячные прогнозы по рынку нефти от ОПЕК, МЭА и EIA, которые, обновят ближайшие рыночные ориентиры, а также добавят волатильности ценам. Цены на нефть в рублях по-прежнему на максимумах - позитив для российской нефтянки.

Цены на золото на фоне негативной пятничной статистики по рынку сильно выросли, подходя к сильному уровню 1845$ за унцию. Слабое восстановление рынка труда, скорее всего, продлит период низких ставок, а повышающаяся инфляция по мере выхода рынков из «пандемического» шока создает для цен на золото благоприятную почву для роста.

 Рубль к «американцу» на фоне сильных цен на нефть продолжает укрепление, подходя к нижней границе растущего канала. Среднесрочный тренд на укрепление при сохранении нейтральной геополитической обстановки сохраняю. Вероятна консолидация на уровне 72,9-73,9 руб.

В пятницу российский рынок продолжал «раллировать», в особенности долларовый РТС на фоне укрепления рубля. Сырьевые цены на сильных уровнях, что благоприятно для нашего рынка. Покупатели могут продолжить набор позиций в золотодобывающих компаниях, по-прежнему благоприятная конъюнктура складывается для всех «сырьевиков». Сегодня последний день с дивидендами торгуются бумаги Сбера $SBER (18,7 руб на акцию). Только этот дивидендный гэп завтра оставит наш рынок без 0,8% роста. Открытие на нашей бирже ожидаю вверх, но недалеко от уровней пятничного закрытия. Практически все мировые площадки в плюсе, кроме индексов поднебесной.

Сегодня не ожидается публикаций важной статистики.

Отчетность представят:
до открытия рынка: $DUK, $APD, $MAR $TSN
после закрытия рынка: $OXY, $SPG, $RBLX
____
Коллеги, немного переработал структуру утреннего обзора. Всю информацию по фьючерсам и индексам вынес в картинки (в чате канала), в тексте оставил лишь самое главное. Надеюсь, что новый формат вам понравится больше. Буду признателен вашим комментариям!

Лайком вы можете сделать приятное автору
Удачных торгов и отличных выходных!

@armanalchik Открыть/Комментировать

2021-05-07 18:00:13 «Свежие» тренды азиатского рынка

Азиатские компании — непаханое поле для инвесторов со всего мира. Самые передовые технологии во всех сферах, тысячи стартапов и уже испытанных временем компаний, которые предлагают новые решения для комфортной и безопасной жизни. А где новые технологии и решения — там и прибыль. Сегодня проанализируем, какие изменения азиатские потребители переживают в связи с ковидом и какие сферы предпринимательства лидируют, в связи с этим.

Экономика плавно восстанавливается после удара по привычным человеку вещам – кафе и ресторанам, спортивным клубам, авиакомпаниям, гостиницам, салонам красоты. Многие заведения не выдержали такого удара и закрылись. Однако с новым укладом жизни, вызванным непреодолимой силой, меняется образ жизни и начинают процветать другие отрасли, появляются новые тенденции.

Одна из главных тенденций в азиатском пространстве – смешанный образ жизни. Людям по-прежнему нравятся личные встречи, но они не отказываются от цифровых альтернатив. По данным опроса журнала «L Catterton» количество людей, которые предпочитают видеоконференцию для рабочей встречи, на данный момент составляет 57% в регионах Азии.

По всему миру число таких заметно меньше – 43%. То есть азиатские потребители более охотно выбирают образ жизни, построенный на цифровых технологиях. Можно предположить, что восточные предприниматели будут продолжать внедрять цифровые инновации.

Отрасль здравоохранения тоже вышла на первый план. Люди больше заботятся об иммунитете — популярность витаминов выросла. 82% новых потребителей витаминных добавок продолжат их использовать в таком же или большем количестве после пандемии.

На азиатских рынках Индия заняла первое место по потреблению витаминов. Однако это ненадолго: там предпочитают местные травяные альтернативы. Например, чай из куркумы. 
 
Китай находится на втором месте в регионе. В отличие от Индии жители Поднебесной планируют и дальше принимать витамины, и даже увеличивать их количество. Это делает китайский рынок привлекательным для новых предпринимателей и инвесторов.
 
Чтобы понять, кому нужны питательные добавки, разделим потребителей по возрастным категориям на бумеров, миллениалов и зумеров. Бумеры — поколение людей, родившихся в 1946—1964 годах. Миллениалы — 1981—1996. Зумеры — с конца 90-х по настоящее время. 
 
По статистике журнала «L Catterton» наибольший спрос сейчас создает поколение миллениалов в Сингапуре, а также миллениалы и бумеры из Пекина и Шанхая. 96% потребителей собираются увеличить или сохранить частоту приема витаминов. Эта статистика дает возможность создавать индивидуальные предложения для миллениалов и бумеров из Китая, которые заботятся о своем здоровье.
 
Самым ярким примером компании, взлетевшей на отрасли заботы о здоровье, является Wonderlab. Эта компания ориентируется на целевую аудиторию женщин-миллениалов. Они делают продукты одновременно полезными, удобными и креативными. Например, сочетают в своих продуктах вкусы матчи и красных бобов, сыра и клубники. Их основной ассортимент — пищевые добавки, пробиотики и продукты, заменяющие приемы пищи, вроде насыщенных витаминами коктейлей. Помимо интересного ассортимента они рекламируются в WeChat и TikTok, сотрудничают с известными брендами как Hey Tea. Именно поэтому они завоевали сердца женщин-миллениалов из всех уголков Китая. 
 
Анализ поведения потребителей — незаменимый инструмент для инвестора. Чтобы найти хорошую компанию, которая принесет прибыль, нужно знать, что волнует людей и что влияет на их образ жизни. Берите на вооружение и действуйте.

@armanalchik Открыть/Комментировать

2021-05-07 08:48:42 ​​Друзья, приветствую!

Новостной фон умеренный. Вчера американские индексы выросли: S&P500 +0,82%, NASDAQ +0,37%. Фьючерс с утра: +0,1%.

Вчера американские индексы повышались с сохранением тренда на отставание высокотехнологичного NASDAQ. По-прежнему лидером сессии стал промышленный Dow Jones (+0,93%). Все 11 секторов S&P500 вчера завершили торги в положительной зоне. В лидерах финансовый сектор, продолжая получать поддержку от недавних комментариев о возможном повышении ставок, а также нециклические товары. В аутсайдерах сектор здравоохранения.
Из корпоративного:
Moderna $MRNA благодаря продажам вакцины от COVID смогла получить первую квартальную прибыль. Повышен прогноз продаж вакцины на 2021 год: с 18,4 до 19,2 млрд долл. В бумагах Moderna и Pfizer $PFE в последние 2 сессии наблюдается повышенная волатильность после заявлений администрации Байдена, что та поддержит отмену патентной защиты вакцины COVID.

Сегодня до открытия торгов отчитается Cigna $CI

Фондовый индекс европейских акций немного снизился, с утра фьючерсы прибавляют:

Stoxx 600 -0,12%
Великобритания: +0,52% (фьючерс с утра +0,2%)
Германия: +0,17% (фьючерс с утра +0,15%)

Азиатские площадки с утра прибавляют:

Япония +0,1%
Китай: Shanghai Shenzhen -0,2%, Hang Seng +0,5%. Данные по росту экспорта/импорта экономики Китая в апреле выше мартовских значений, а также ожиданий аналитиков.
Корейский KOSPI +0,75%
Австралия +0,05%
Индия +0,55%

Commodities 

Нефть Brent:
июньский фьючерс на ММВБ: 68,58$
июльский фьючерс на Лондоне: 68,54$ (+0,65%)
Природный газ: +0,05% (2,933$/MMBTU)
Золото +0,2% (1820$/унция)

Вчера наш рынок вырос: ММВБ +0,4%, а РТС +0,97%. По тяжеловесам: Газпром $GAZP +1,54%, Лукойл $LKOH -1,04%, Сбер $SBER +2,26%, Яндекс $YNDX -1,7%

Сегодня ожидается публикация важной статистики:
15:30 - изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе (апр) и уровень безработицы (апр)
20:00 - число активных буровых установок от Baker Hughes

Форекс-курс доллара 74,21 рублей. С утра западные и азиатские площадки прибавляют. Фьючерс на американский рынок с момента закрытия торгов на нашей бирже растет на 0,6%, а котировки «чёрного золота» торгуются на тех же уровнях.

Резюме

Рынок в предвкушении ключевого отчета по рынку труда. Традиционные сектора продолжают получать значительную поддержку на ожиданиях сильного отчета: прогноз по новым рабочим местам составляет 978k, а уровень инфляции 5,8% против 6% в марте. Подтверждением является опережающая динамика S&P500 и Dow Jones над NASDAQ. Доходность treasuries и индекс доллара (DXY) снижались, что также служило поддержкой для рисковых бенчмарков. На рост инфляционных ожиданий позитивно реагируют цены на золото, которые снова пробили 1800$ за унцию. Учитывая, что S&P500 находится близ максимальных уровней, отчет, соответствующий ожиданиям рынка или даже его превышающий, может привести к фиксации позиций участниками рынка.

Цены на нефть вчера снижались с локально достигнутых вершин. Ожидания по котировкам, которые я приводил в последних обзорах по-прежнему сохраняю.

Рубль к «американцу» вчера начал снова укрепляться. Свое мнение по этому поводу я также писал ранее. Пространство для дальнейшего укрепления по-прежнему есть. Вдобавок, регулятор в мае снизит объем покупки валюты на 23% по отношению к апрелю, что является одним из ориентиров для участников рынка.

Открытие на нашей бирже ожидаю недалеко от уровней вчерашнего закрытия, по направлению, скорее всего, вверх.
____
Лайком вы можете сделать приятное автору
Удачных торгов и отличных выходных!

@armanalchik Открыть/Комментировать

2021-05-06 08:50:38 ​​Друзья, приветствую!

Новостной фон нейтральный. Вчера американские индексы закрылись разнонапрвленно: S&P500 +0,07%, NASDAQ -0,37%. Фьючерс с утра: 0%.

Вчера американские индексы провели сессию в ползучем режиме. Промышленный Dow Jones (+0,29%) снова выглядел лучше других бенчмарков. В лидерах практические те же «лица»: нефтянка, на фоне сильных котировок сырья, производители материалов и финансовый сектор, который продолжает отыгрывать заявления Дж.Йеллен о возможном повышении краткосрочных ставок в экономике, чтобы сдержать ее перегрев. В аутсайдерах сессии вчера оказались «коммункалка» и недвижимость, которые потеряли более 1,5%.
 Число занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP в апреле выросло на 742k против 565k в марте. Ожидания рынка были на уровне 800k. Индексы PMI в апреле также снижаются.

Сегодня до открытия торгов отчитается $LIN, $FIS, $MRNA и $REGN, а после закрытия $SQ 

Фондовый индекс европейских акций вырос, с утра фьючерсы «в боковике»:

Stoxx 600 +2%
Великобритания: +1,68% (фьючерс с утра 0%)
Германия: +2,12% (фьючерс с утра 0%)

Азиатские площадки с утра преимущественно прибавляют:

Япония +1,65%
Китай: Shanghai Shenzhen -1,2%, Hang Seng +0,2%
Корейский KOSPI +0,6%
Австралия -0,9%
Индия 0%

Commodities 

Нефть Brent:
июньский фьючерс на ММВБ: 69,06$
июльский фьючерс на Лондоне: 69,22$ (+0,35%)
Природный газ: +0,1% (2,949$/MMBTU)
Золото +0,35% (1790$/унция)

Вчера наш рынок вырос: ММВБ +1,85%, а РТС +2,2%. По тяжеловесам: Газпром $GAZP +1,69%, Лукойл $LKOH +2,85%, Сбер $SBER +1,51%, Яндекс $YNDX +3,63%

Сегодня ожидается публикация важной статистики:
14:00 - Заседание Банка Англии
15:30 - Число первичных заявок на получение пособий по безработице

Форекс-курс доллара 74,85 рублей. С утра западные фьючерсы «в боковике», а азиатские площадки преимущественно прибавляют. Фьючерс на американский рынок с момента закрытия торгов на нашей бирже снижается на 0,4%, а котировки «чёрного золота» падают на 0,2%.

Резюме

Плавная ротация в циклические сектора на американском рынке продолжается. С начала месяца промышленный Dow Jones снова обошел широкий рынок S&P500: 11,8% против 11% - доходности бенчмарков в начала года. NASDAQ демонстрирует слабость, прибавляя с начала 2021 года 5,4%. Вчерашний отчет по занятости в частном секторе от ADP может говорить нам о том, что ключевая статистика по рынку труда завтра может выйти на уровне близ рыночных ожиданий - 978k. Дополнительным давлением на рынки в мае может послужить прогноз CDC по росту числа новых зараженных COVID в штатах в мае.

Цены на нефть вчера в первой половине дня отыгрывали позитивный отчет по запасам от API, но позже начали снижаться из-за выхода подтверждающей позитив статистики от Минэнерго. Сильным уровнем сопротивления является 71,6$ (+3,5% роста). Несмотря на значительные успехи вакцинации в США, текущие цены на нефть с трудом можно назвать справедливыми.

Рубль к «американцу» вчера консолидировался близ уровней 74,8. Среднесрочный тренд на укрепление при сохранении нейтральной геополитической обстановки. 

Открытие на нашей бирже ожидаю недалеко от уровней вчерашнего закрытия. Позитив в отношении российских нефтяников может продолжиться: цены на нефть в рублях остаются на высоких уровнях.
____
Коллеги, ищу себе помощника. Нужно будет справляться с различными задачами по анализу рыночной ситуации.
Требования:
- хороший английский;
- умение быстро и качественно структурировать информацию.
От меня:
- стабильное вознаграждение;
- обучение/менторство по инвестициям.
Будет преимуществом:
- локация: чем восточней от Москвы, тем лучше;
- базовое образование экономика/менеджмент/финансы.
Если заинтересовала позиция, то смело пишите мне в личку.

Лайком вы можете сделать приятное автору
Удачных торгов!

@armanalchik Открыть/Комментировать

2021-05-05 08:41:10 ​​Друзья, приветствую!

Новостной фон нейтральный. Вчера американские индексы снизились: S&P500 -0,67%, NASDAQ -1,88%. Фьючерс с утра: +0,1%.

Вчера на фоне заявлений Дж. Йеллен американские рынки распродали, в особенности сегмент high tech. Промышленный Dow Jones (+0,06%) продолжает демонстрировать свою устойчивость. Производители материалов, а также финансовый сектор оказались в лидерах сессии. Аутсайдерами же высокотехнологичные компании: BigTech, информационные технологии и коммуникационные сервисы.
Из корпоративного:
Pfizer $PFE представил отличный отчет. Прогнозы компании по выручке и EPS на 2021 год повышены из-за пересмотра продаж вакцины с 15 до 26 млрд долл. Бумагу продолжаю держать.
$CVS Health начинает показывать, что является бенефициаром дистрибуции вакцины COVID. Финансовые результаты выше прогнозов рынка. Прогноз менеджмент по EPS повышен. Бумагу продолжаю держать.

Сегодня до открытия торгов отчитает $UBER, $GM, $GOLD и $HLT, а после закрытия рынка $PYPL, $BKNG, $TWLO и $ETSY

Фондовый индекс европейских акций упал, с утра фьючерсы снижаются:

Stoxx 600 -1,51%
Великобритания: -0,74% (фьючерс с утра -0,15%)
Германия: -2,49% (фьючерс с утра -2,1%)

Азиатские площадки с утра растут, кроме Гонконга:

Япония - выходной
Китай - выходной, Hang Seng -0,6%
Корейский KOSPI +0,65%
Австралия +0,65%
Индия +0,65%

Commodities 

Нефть Brent:
июньский фьючерс на ММВБ: 69,4$
июльский фьючерс на Лондоне: 69,39$ (+2,7%)
Природный газ: +0,15% (2,970$/MMBTU)
Золото -0,75% (1779$/унция)

Вчера наш рынок вырос: ММВБ +0,94%, а РТС +1,18%. По тяжеловесам: Газпром $GAZP +1,28%, Лукойл $LKOH +3,08%, Сбер $SBER +1,2%, Яндекс $YNDX -4,29%

Сегодня ожидается публикация важной статистики:
15:15 - Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (апр)
17:00 - Индекс менеджеров по снабжению для непроизводственной сферы США от ISM (апр)
17:30 - запасы нефти от EIA  

Форекс-курс доллара 74,71 рублей. С утра западные фьючерсы показывают смешанную динамику, а азиатские площадки преимущественно прибавляют. Фьючерс на американский рынок с момента закрытия торгов на нашей бирже растет на 1%, а котировки «чёрного золота» прибавляют 1%.

Резюме

Сильные распродажи в сегменте high tech вчера были вызваны заявлениями главного казначея штатов Дж. Йеллен. Она высказала мнение, что ставки, возможно, придется немного поднять, чтобы не допустить перегрева экономики. Однако она призвала, что ее слова не являются призывом к действию. Напомню, что с 2014 по 2018 гг. Йеллен возглавляла ФРС, а ее политику активно поддерживает Дж. Байден. Также глава Минфина сообщила, что переговоры со странами по поводу введения минимального корпоративного налога продвигаются вперед, что является шагом для того, чтобы поднять налоги в штатах и «избежать» бегство компаний в более привлекательные налоговые режимы. Уже почти на протяжении месяца S&P500 продолжает консолидацию в диапазоне 4100-4200 пунктов. На длинных таймфреймах индекс по-прежнему сильно перекуплен и ожидает коррекции.

Цены на нефть продолжают расти, игнорируя ситуацию с COVID в Индии. Сейчас драйверами роста выступает повышение спроса из-за сезонного фактора, а также по мере продолжения вакцинации в странах. Вчера ночью позитив был поддержан сильным отчетом по запасам от API.

На фоне высоких сырьевых цен рубль к «доллару» укреплялся. Среднесрочный тренд также на укрепление при сохранении нейтральной геополитической обстановки. 

Открытие на нашей бирже ожидаю недалеко от уровней вчерашнего закрытия, по направлению, скорее всего, вверх.
____
Лайком вы можете сделать приятное автору
Удачных торгов!

@armanalchik Открыть/Комментировать

2021-05-04 20:00:36 ​​​​Усиленные Инвестиции - это проверенные временем стратегии от математиков с 15-летним опытом в инвестициях и оценке бизнеса.
➜ Бурнорастущие США: +121% с запуска в июле 2020 г.
➜ Перспективные направления (мед. марихуана в США и digital Китай): +102% с начала 2021
➜ Недооценённые сырьевые: +70% за 9,5 месяцев
➜ Российская стратегия: с 2015 +683%
➜Под нашим управлением находится более 1 миллиарда рулей
➜Мы разработали собственные алгоритмы поиска инвестиционных идей 

 Присоединяйтесь к бесплатному каналу где вы найдёте:
➜свежую аналитику
➜отчётность российских и международных компаний
➜инвестиционные идеи 
➜Публичные сделки из нашего портфеля 

Или оформите подписку на инвест идеи от команды Усиленных Инвестиций и платформу по анализу акций тут, бонусом получив курс по фундаментальному инвестированию!

#реклама Открыть/Комментировать