2023-04-27 19:04:33
Второй инструмент который не намного лучше, тк еще и регулярно дерет с вас пусть небольшую, но комиссию -
фонды на золото.
Тут отношение ровно такое же как и к другим фондам на индексы и подобные им - в большинстве случаев это просто биржевой инструмент GLDRUB_TOM о котором дальше, завернутый в обертку фонда, за который вы заплатите в среднем порядка полпроцента в год.
Тут уж тоже извольте не лениться
Есть крайне небольшое количество фондов отличных. Самый известный - фонд ВТБ, который я сам как-то рекомендовал, с тикером VTBG, который рассказывал нам о физических слитках на хранении в банке.
Сейчас он поменял вывеску, но после отчета в котором указали что треть средств фонда фактически вложена в облигации - мой интерес к нему закончился
Теперь основа всего бумажного золота на нашем рынке - тот самый
GLDRUB_TOM.
Фактически - это спот цена на покупку золота за рубли, за 1 грамм, без всяких плечей и интриг.
Проблем тут особых нет, инструмент для инвесторов хорош, но сложностей 2.
Первая - не все брокеры дают к нему доступ вообще, потому что они имеют свои продукты для получения с вас комиссии (смотрите выше), а те кто дают иногда дерут сверху не хилую комиссию, поэтому будьте бдительны.
Сложность номер два - данный инструмент не является ценной бумагой, поэтому при банкротстве брокера (
а зачастую наиболее сладкие условия на покупку этого инструмента у всяких КИТов и УНИВЕР-капиталов ) - достать обратно ваши деньги будет проблематично.
Получить физическое золото вы так же за свои циферки не сможете, поэтому забудьте об этом если вы не кредитная организация/НФО, а вы не они
Последний на сегодня инструмент, о котором я тоже вкратце рассказывал на подкасте -
золотые облигации.
Пока тут только один первопроходец - Селигдар, тикер SELGOLD001
Это не реклама Селигдара, для тех кто сомневается, вот вам - Селигдар г@вно, не покупайте ничего связанного с Селигдаром
Просто они первые кто это реализовал и за это им лайк, я жду тоже самое хотя бы от Полюса.
Это очень логичное решение для добытчиков золота, тк рисков они дополнительных не берут, а вот для инвесторов типа меня это оч долгожданный инструмент.
Суть в том что это такое же бумажное золото, которое вы вообще никак не превратите в слиток, но на которое вы получаете 5/6% годовых.
Правда с другой стороны вы несете риски эмитента, в данном случае Селигдара.
Тут надо понимать как работают эти облигации -
есть цена на золото, которую устанавливает ЦБ ежедневно. Фактически это международная цена золото на лондонской бирже, которая считается в унциях, вы делите ее грубо на 31 что бы перевести в граммы и умножаете на курс доллара - получаете очень близкую цену к той которую назначает ЦБ.
Я проверял и здесь ЦБ даже в моменты самых резких движения как доллара так и золота было максимально честно.
Поэтому данный инструмент мы можем смело записывать и в инструмент для хэджа особенно высоких валютных колебаний.
Но если вдруг мы решим оценивать золото по своим методам - стоит начинать напрягаться
Цена которую назначит ЦБ за грамм золота, за три дня до:
- погашения - это цена которую вы получите за облигацию, при погашении
- каждой купонной выплаты 4 раза в год, это сумма от которой будет считаться начисление вам купона в 5,5%, но не забывайте о налоге 13%
Цена облигация достаточно неплохо ходит как за самим золотом так и за долларом, ликвидность отличная.
Я ни в коем случае не считаю что стоит держать всю позицию в облигациях Селигдара, лично я взял в районе пары процентов.
Идеальная схема, на мой вкус - при достаточном капитале, откладывая купоны с золота - покупать физическое золото. Но если мы говорим о слитках - ориентируйтесь хотя бы на 5 граммовые, тк 1 грамм - это просто космос в плане себестоимости в переводе на цену золота.
Золотодобытчиков я не упоминал, тк неоднократно говорил вам что золотодобытчики и золото не ходят вместе, в первую очередь - это бизнес. Хотите золото - покупайте золото и всегда лучше физическое.
На этом все, хорошего вам вечера
3.9K views16:04