Говорит Громов

2023-03-20 17:59:14 В конце февраля на канале были рекомендации, что покупать на фондовом рынке.

Рассмотрим, как они отработали.
Золото - с 1830 выросло до более 2000 сегодня, сейчас 1982
MSTR- с 257 выросли до 272. Но в рекомендации было сказано брать на откатах, а откаты были до 190. В любом случае цели по ней выше 290.
COIN - c 64 выросли до 75. Откаты были до 53, в торговом сервисе цена входа 52.5, стоп на прибыль уже выставлен.
Серебро - рост более чем на 10%.
Бенефициары темы ИИ- это MSFT (рост более чем на 10%), и NVDA (рост примерно такой же). MSFT в торговом сервисе взяли и держим, NVDA - не брали, слишком безоткатный рост, мне так не нравится.
То есть всё рекомендованное в хорошем плюсе.

А еще Биткоин, о котором с начала года всё время говорим, с 23К в начале месяц дошел выше 28К сейчас.
Чтобы сразу на вопросы ответить, которые задают, напоминаю, как зарабатывать с нами.
Для подключения к торговому сервису, пишите @KucDima
Для подключения к ТМ пишите Виктору @ViktorsPC
ТМ- инструмент пассивного дохода, с конца января прибыль более 34%, конкретные сделки тут.

Сейчас действует акция с возможностью получения снимаемого бонуса в 50 USDT.
До её окончания осталось около 6 часов.

Текущую ситуацию на рынках и в геополитике обсудим завтра.
Будет интересно. Открыть/Комментировать

2023-03-16 10:40:28 Вчера на рынках было всё для успеха.
Накануне CPI правильный выдали, вчера PPI рынки порадовал, перспективы скорого изменения ДКП очевидны.
Всё было более чем позитивно. Но рынок на всем этом с начала сессии нормально так ушел вниз - S&P 500 падал до 3840, к концу сессии несколько восстановился.

На этот раз виновником торжества оказался швейцарский банк с более чем 100-летней историей - Credit Suisse
О нем на главном канале осенью писали.
С того времени он упал еще в 2 раза. Массовый отток депозитов поставил Credit Suisse на грань краха.
Отток депозитов во многом произошел из-за китайских клиентов. Которые на примере России поняли, что в случае начала СВО на Тайване своих денег они больше не увидят.
А какой тогда смысл там держать деньги? Никакого, они так и подумали.
Банк запросил помощи у ЦБ Швейцарии, помощь, разумеется, дали. Сейчас акции банка растут.

Американские банки повалились за компанию, на опасениях, что в банковской системе США крах двух банков, который уже произошел, будет не единственным потрясением.
Логика в этих рассуждениях есть - идет сильный отток депозитов (впервые с 1948(!) года снижается совокупный размер депозитов в американских банках. И это на фоне жесткой пока еще ДКП, уже свершившегося краха двух банков, и общей деградации управления.

Кстати, о деградации. Помните, мы говорили о том, как п***ы развалили банк кто и как управлял SVB-банком?
Так вот, в Credit Suisse дела обстояли еще хуже. Не зря его капитализация методично падает с 2015 года (при том, что фондовые рынки за это время выросли в 2 раза).
Вот интервью одного из директоров.
Когда будете удивляться, «как можно швейцарский банк с 100-летней историей так угробить», посмотрите информацию по ссылке).
По ходу, мы на пороге открытия финансовой закономерности - «где появляются п***ры, там заканчиваются деньги». Открыть/Комментировать

2023-03-14 13:34:10 Рынки сейчас несколько успокоились и ждут данных по CPI.
О вариантах развития событий говорил вчера. Доходность 10-летних облигаций и индекс доллара несколько подросли, и для рынков это плохой знак.
Я ожидаю инфляции хуже прогноза. Для рынков это плохо, но ситуация с банками, которая не дает теперь возможности ФРС не только ужесточать ДКП, а даже держать ее на прежнем уровне, гораздо более сильный фактор.
Помните, я говорил о том, что возможная причина краха банков - деградация управления?
Я тогда не владел фактами, руководствовался только логикой. Но всё именно так и оказалось
За управление рисками в Silicone Valley Bank отвечала некая Джей Эрсапах. Но вместо управления рисками она занималась какой-то ***.
В частности, «созданием “безопасного пространства” для сотрудников-геев для обсуждения “брака и семейных отношений” и “недели осведомленности о трансгендерах”.
Источник.
И пока она занималась досугом извращенцев (что говорит о том, что их в банке было немало)), банк потерял 1.8 млрд.на продаже облигаций и был закрыт.
Тот случай, когда фраза «какие-то п***ы развалили банк» является суровой правдой жизни). Открыть/Комментировать

2023-03-13 14:58:53 В конце февраля говорил о перспективности золота, серебра, и некоторых акций.
По золоту и серебру рост уже есть, по COIN и MSTR подведем итоги в конце недели.
Рынки пока ситуацию с банками держат нормально. Очевидно, все понимают, что у ФРС нет другого выхода, кроме как спасать банки привычным способом.
Завтра выйдет CPI. Прогноз 6.0%. Думаю, результат будет выше (хуже) прогноза. 6.4-6.2- нейтрально для рынков, 6.2-6.0 - позитив, выше 6.4% - негатив.
Но вопрос в том, что даже в случае последнего варианта ФРС ограничена в возможности поднимать ставку. Или банков не останется, или деньги генерировать надо будет в три смены, что сделает борьбу с инфляцией бессмысленной.
Но решение по ставке будет 22 марта, завтра только CPI, а в среду PPI (опережающий индикатор).
Заседание ФРС сегодня закрытое, но картина рынка, которую увидим на американский сессии, даст понимание, насколько позитивно для рынка то, что там обсуждают.
Я думаю, что в той или иной форме сработает принцип «чем хуже, тем лучше», которым в последний год руководствуется рынок. Открыть/Комментировать

2023-03-13 14:58:49 Кратко о рынках сейчас, потому что ситуация становится весьма динамичной.
Вчера ФРС заявила о намерении спасать SVB банк и всех его вкладчиков. Даже не застрахованных, которых 87%.
Также будет создан фонд для спасения других банков.
Сам факт объявления об этом в воскресенье вечером говорит об экстренности ситуации.
Экстренность в том, что она выходит за рамки одного банка. Проблема системная, о причинах говорил тут.
Регулятор закрывает еще один банк. Возможно, далеко не последний - на премаркете в США сильно падает весь банковский сектор (многие на 20-40%). А First Republic Bank упал на 66%.
Он является 14-ым по размеру активов. SVB был 16-ым.
Это сотни миллиардов, которые надо выплатить вкладчикам (ведь заявили, что будут спасать и не застрахованных), а никак не заявленные 25 млрд.
Где их возьмут?
Сказано же - всем всё выплатят, а налогоплательщик убытков не понесет. То есть деньги будут взяты не из бюджета. А там, где всегда. Из принтера.
Как это соотносится с борьбой с инфляцией, о которой уже год рассказывает ФРС?
Никак не соотносится. Бороться с инфляцией и при этом генерировать новые деньги - это все равно что лечить алкоголизм водкой.
Но выхода нет - набег вкладчиков на банки - это угроза финансовой системе, а в перспективе - и статусу доллара, как мировой резервной валюты. Кто будет доверять валюте страны, у которой банки валятся один за другим?
НО этого не будет. Всех спасут, всем все выплатят.Ведь долларов можно сделать сколько угодно. А инфляцию раздадут на весь мир. Так было всегда.
Правда, после 24 февраля 2022 мир стал другим. Нарастает антиглобализация и фрагментация, а доля доллара в резервах и международных расчетах стабильно снижается.
История с генерацией очередных миллиардов явно ускорит этот процесс. Что, в свою очередь, усилит инфляцию. А поднимать ставку дальше, судя по картине с банками, точно уже нельзя.

Проблема экономического решения не имеет и это плохая новость для всего мира.
Потому как США теперь надо решить две задачи:
1. Сделать так, чтобы доллар был островком стабильности и надежности, т.е. чтобы у всех остальных финансовых активах все было совсем плохо. Это вызовет максимальный спрос на доллары и снизит инфляцию (сделает ее отложенной).
2. Получить обоснование для избирателей, почему Байден год назад обещал России доллар по 200 и крах экономики, а вместо этого происходит крах банков в США?
К сожалению, есть только один способ решить эти задачи быстро. Большая война и хаос в мире.
Кратко о влиянии США на ситуацию в мире тут. Открыть/Комментировать

2023-03-11 20:27:54 За прошедшую неделю рынки впервые наглядно увидели последствия жесткой ДКП, которую ФРС проводит последний год.
Во-первых, впервые наблюдаем охлаждение рынка труда (безработица выше прогноза).
Второй момент более критичный.
Вчера банковские регуляторы Калифорнии закрыли банк SVB, который накануне объявил о продаже облигаций с убытком для обеспечения вывода средств для клиентов . Это первый крах банка с 2020 года, и причина краха - именно изменения ДКП со стороны ФРС.
Детали тут.
Тут, конечно вопрос в качестве управления банком - куда они целый год смотрели, ситуация ведь была очевидна. Возможно, это деградация управления, ведь в совет директоров компаний, которые торгуются на NASDAQ, с 2021 года попадают не за профессиональные достижения, а за задний привод. Увы, это не шутка, а факт.
И на канале об этом было. А банк этот как раз на NASDAQ и торговался).
Но вопрос шире, чем проблемы отдельно взятого банка. Потому как отток средств из-за появления возможности инвестировать под гарантированные 5%, затрагивает все банки. А кредитный портфель и активы банков, сформованные в период низких ставок, не дает возможности обеспечить своим клиентам сопоставимую доходность.
Это одно из проявлений долгового кризиса, о котором давно говорили на канале.
И совсем недавно тоже говорили.
Именно поэтому ФРС не может поднимать ставку дальше.

Участники рынка осознают масштаб проблемы - акции банков падали так, что вчера по некоторым даже останавливали торги. Правда, потом все поняли, что самым крупным рухнуть не дадут, и акции JPMorgan и Goldman Sachs даже выросли.
Фондовые рынки упали к уровням начала года. S&P 500 закрылся на 3861. При этом индекс доллара и доходности облигаций падают, что является аномалией.
13 марта будет закрытое заседание ФРС. Пока не уверен, что там будут обсуждать именно ставку. НО если вдруг да- для рынков это будет большим позитивом. Потому как поднять ставку в такой ситуации - значит, сильно ситуацию усугубить и вызвать массовые банкротства банков.
Значит что? Или разворот ДКП (маловероятно), или адресная поддержка банков (значит, новая генерация денег, что для рынков в краткосрок хорошо).
На следующей неделе выходят и данные по инфляции за февраль (CPI). Весьма вероятно, что инфляция покажет рост, о причинах говорил тут.
Но я думаю, что ситуация с банками уменьшает вероятность того, что ФРС поднимет ставку в марте на 0.5%, к минимуму.
Если ситуация вокруг банков будет дальше развиваться в негативном ключе (набег вкладчиков на банки после таких вот статей весьма вероятен, и далеко не факт, что банки с ними справятся), то на рынке возможна паника и даже краткосрочный обвал к минимумам 2022 года, или чуть ниже.
Но в среднесрок, как ни странно, эта история для рынков позитивна. Так как полностью исключает жесткую ДКП со стороны ФРС. И делает вполне реальными принятые для рынка сюрпризы, типа внеплановой раздачи денег.
О геополитике напишу отдельно. Там много нового и интересного.

Крипторынок падает, а мы зарабатываем. Какой результат текущей недели, смотрите тут.
Также в портфеле есть SPXU (позволяет зарабатывать на падении фондового рынка, уже в хорошем плюсе), и COIN и MSTR, конечно. А еще AQUA, NVTK, SPBE, и другие активы. А также нефть, серебро и золото.
Когда Биткоин будет стоить 100К$?
Информация по ссылке. Открыть/Комментировать

2023-03-06 15:17:42 Обзор от Gray Fox / @FoxFoxet

Когда начнет вновь расти MicroStrategy?

Приветствую всех. Пришло время детально с точки зрения техники проанализировать американскую компанию, что занимается инвестициями в Биткоин. Да, речь пойдет о MicroStrategy.

Компания принесла иксы своим инвесторам с 2020 по 2022 год, когда рынок был бычьим, но потом произошли события, что выброс бесплатных денег от ФРС закончился, они наоборот стали поднимать ставки, что привело к снижению большинства активов, как на фондовых, так и на криптовалютных рынках.

Но там где пошло падение, там будет возможен рост и сейчас в то время, когда большинство не горит оптимизмом настало время для закупов.

Вот так выглядит график компании сейчас.

Давайте я расшифрую русским языком, что там на графиках вообще произошло. Цена дошла до ценовых значений перепроданности и там в выделенном прямоугольнике на месячном графике появился паттерн поглощение. По логике с этого момента участники рынка должны были начать массово скупать акции, но этого не произошло, что говорит о силе медведей, но быки уже вступили в дело, поэтому силы приблизительно равны, что и вылилось в боковое движение.

Если мы сделаем дневной график, то картина будет такой.

В целом, я бы рассматривал сложившуюся ситуацию для покупок, но с акцентом на то, чтобы вы имели запас денег, чтобы долиться в акцию. Сигнал на покупку уже был, но учитывая текущую динамику - мы можем упасть ниже и на этот случай стоит иметь денежку, чтобы закупиться еще дешевле. Естественно никаких плеч быть не должно,

Ну и понятное дело, что волатильность компании не такая, как у Apple, Amazon, или Google. Инвестировать нужно столько, сколько вы готовы потерять. Но в целом, сам Биткоин до нуля крайне маловероятно опустится, а значит и MicroStrategy должны выстоять. Открыть/Комментировать

2023-03-03 19:18:11 Что нового в геополитике?
Начнем с Китая. Он и с начала СВО занял позицию поддержки России. Но не так открыто, как сейчас. Видимо, ожидал и развития событий на фронте, и реакции на санкции.
Судя по последним событиям (визит Лукашенко в Китай, визит Ван И в Москву и подготовка к визиту Си Цзиньпина), результатом Китай удовлетворен и собирается проявить свою позицию более явно.
Конечно, не из-за любви к нам, а в своих интересах.
Во-первых, уже очевидно, что США будет поджигать ситуацию на Тайване не когда-нибудь потом, а прямо сейчас. Есть вновь, как в конце 2021 года, надвигаются экономические проблемы, которые не имеют решения экономическими методами.
Детальнее тут и тут.
Во-вторых, надо переключать внимание внутренней аудитории на что-то новое. Потому как уже очевидно, что достичь целей на Украине (военного поражения России с последующей дестабилизацией обстановки внутри страны и смены власти) не удастся. А военной помощи на сумму, существенно превышающую военный бюджет России на 2022 год, уже выделено, и еще столько же обещано.
И надо как-то объяснять избирателям, зачем все это было.
Новый конфликт и новый враг эту проблему решит. Кто сейчас помнит про позорный уход из Афганистана и людей, падающих с взлетающего американского самолета? А ведь это всего два года назад было. Так забудут и про Украину.
США прямо сейчас активизирует поставки оружия Тайваню, поставляет боеприпасы, вооружает Японию, собирается открывать новые базы на Филиппинах. Как будто донося до Китая, что чем дальше, тем сложнее будет взять Тайвань.

В Китае принят закон о резервистах, позволяющий провести мгновенную мобилизацию, а также внесены поправки для военного времени в Уголовно-процессуальный закон.
При этом Китай делает всё более резкие заявления. Например, Посол Китая в ЕС заявил, что «Вашингтон способствует продолжению украинского кризиса, потому что США являются главным бенефициаром затяжного конфликта».
Это понятно, что главным бенефициаром, мы в самом начале это говорили . Но такие заявления без всякого налета дипломатичности говорят о том, что время дипломатии подходит к концу.
Еще в феврале был визит в Китай иранского президента. А до этого Раиси (иранский президент) был в Москве. Похоже на контуры будущего военного блока.
Именно это же время стало известно о значительном прогрессе в ядерной программе Ирана. Не удивлюсь, если скоро у Ирана появятся С-400 (ПВО ему сейчас особенно необходимы). А может, HQ-26 или хотя бы HQ-9 (китайские комплексы ПВО).
О будущих блоках говорил тут.

Что всё перечисленное будет значить для экономики?
- Сильное сокращение международной торговли, а значит, рост инфляции (сокращение предложения - инфляционный фактор).
- Падение фондового рынка (кроме ВПК и смежных отраслей).
- Удар по всем компаниям, которые зависят от микрочипов. Их много - от Apple и Intel с Nvidia до автомобильного сектора.
- Рост доллара к остальным валютам
- Всё остальное непредсказуемо, так как зависит от развития событий на ТВД и степени включённости третьих стран.
Еще важные события в ближайшие несколько месяцев могут произойти в Турции. Об этом расскажу в следующем посте. Как и о ситуации в Европе и вариантах развития событий в мире в 2023-2025 годах.

Теперь треш. По ссылке - детский праздник в США.
Есть ли будущее у такого мира? Или только огнемет? Открыть/Комментировать

2023-03-03 12:28:25 Обзор от Gray Fox / @FoxFoxet

Апдейт по AAPL!

Всех приветствую. Пришло время разобрать сейчас ситуацию по любимому яблоку.

В прошлом своем обзоре по Apple я говорил о том, что котировки акций дошли до значимого уровня и их уже пора плавно покупать. Если хотите почитать прошлый обзор дословно, то это можно сделать вот здесь!

Там же указаны ссылки на графики на тот момент времени.

А вот так сейчас выглядит текущий график по Apple.

Прогноз оказался верным и акции выросли так, как было указано в обзоре. Это отличная сделка в текущие времена, так как зарабатывать стало сложнее. Сложнее, но не невозможно.

Все кто брали акции Apple молодцы. Однако сейчас медведи вновь пытаются наступить на котировки. Что же тогда лучше всего сделать?

А это зависит от вашей стратегии, которую вы сами выбрали. Если вы человек с деньгами и можете позволить себе спокойно ждать, то я бы просто не дергался и был уверен в своей идеи. IT компании США - локомотив всего фондового рынка Америки, а значит являются одним из надежных активов.

Но если вы берете среднесрочно, краткосрочно, то да, локально акции могут и упасть.

Но я бы не продавал, а если бы и решился на такое, то купил бы акции вновь через время.

Начертил пару забавных линий на график.

Смотрите, если в Штатах не будет ничего экстраординарного, то акции могут спуститься к тем уровням, откуда они в предыдущий раз оттолкнулись, а после там появятся новые покупатели, которые начнут скупать в свои портфели.

В самом негативном случае мы можем просесть до 100$ за акцию, к области, что я отметил красными линиями, но все равно акцию нужно будет выкупать. Сейчас идет стандартный классический откат, но фондовый рынок, особенно если мы говорим о рынке США - для них за кризисом дальше следует рост, что обновляет новые исторические максимумы. Поэтому в долгосрок это одна из приоритетных идей в покупку. Открыть/Комментировать

2023-03-02 16:57:03 Что важного произошло на рынках за последние дни?
Об инфляции, которая вновь нарастает, причем не только в США, но и в ЕС, недавно говорил.
Прогноз по ЕС оправдался - сегодня CPI вышел выше прогноза (базовый 5.6% при прогнозе в 5.3%, годовой 8.5% при прогнозе в 8,2%).
10-летние облигации США вчера впервые с ноября 2022 вернулись выше 4%. Они уверенно закрепились выше 4% и продолжают расти. Это плохой знак для фондового рынка.
Растет и индекс доллара, который вновь приближается к 105. Закрепление его выше 105 при продолжении роста доходностей облигаций может привести S&P 500 ниже 3900.
Китай активно продает долговые облигации США. Тут данные по декабрь 2022, но очевидно, что сейчас он избавляется от них еще активнее. Что более чем логично в свете надвигающихся геополитических событий (о событиях расскажу отдельно).
Обратите внимание, как активно от американских облигаций в 2022 году избавлялся Израиль. И если Китай сбрасывает облигации потому, что их могут заблокировать (украсть то есть), то Израиль делает это по каким-то другим соображениям; как правило, они в финансовых вопросах информированы гораздо лучше других.
Еще интересный момент- прошла информация, что представитель Минфина США посетил Китай для обсуждения экономических вопросов. Тему эту сильно не раздували, в силу невысокого ранга визитера. Но вообще ситуация интересная - отношения США и Китая находятся в максимальном напряжении, визит Блинкена отменен, США угрожает Китаю санкциями за поддержку России … Какие такие «экономические вопросы» они могут обсуждать?
Чисто по логике - вопросы, связанные с продажей американских облигаций. Так как тут есть точка пересечения интересов - Китай хочет избавится от них как можно быстрее, но быстро продавать не может, так как такие объемы обвалят рынок. Что для США по понятным причинам крайне не желательно. Видимо, это они и обсуждали.
С одной стороны, рост инфляции уже очевиден и требует реакции ФРС (поэтому рынки и падают, что ждут этой реакции).
С другой стороны - мы почти год назад говорили, почему ФРС не может поднять ставку по настоящему высоко (как в 80-хх годах) и победить инфляцию за пару месяцев.

Смотрим, как обстоят дела сейчас.
На обслуживание госдолга (потолок которого вновь надо увеличивать) денег в ближайшее время надо будет больше, чем идет в оборонный бюджет США (напомню, у этой «миролюбивой» страны он самый большой в мире).
Долг домохозяйств увеличился до 16.9 трлн (рекордный рост за 20 лет).
Долги по ипотеке выросли на 254 млрд.
С высокими процентными ставками такая долговая нагрузка закончится массовыми банкротствами, ипотечным кризисом, падением банков и корпораций.
Так как настоящего капитализма (который предусматривает, что все слабое и не жизнеспособное должно умереть и покинуть рынок), с 2008 года уже нет , то в случае такого сценария начнется массовая генерация денег для спасения утопающих.
Впрочем, при дальнейшем росте доходностей долговых облигаций она и так начнется.
Вот потому я и не верю в особо жесткие сценарии от ФРС.
Существующие проблемы будут решаться не экономическими методами. Потому что экономического решения они не имеют. Пришло время платить за результаты, полученные во время коронапсихоза.
Правда, коронапсихоз запускали одни, а платит по векселям весь мир.
Возможно, испытанную тему отработают еще раз - ВОЗ уже предупреждает о новой пандемии. Думаю, и вакцина, по странному совпадению, уже есть). Открыть/Комментировать