2021-02-13 12:12:13
6 «идеальных пар» ETF
Что общего у любви и портфельной теории? Мы задались этим вопросом в канун дня Святого Валентина — и выяснили кое-что интересное.
В конце 1980-х американский психолог Роберт Стернберг предложил «трехкомпонентную теорию любви» (Triangular theory of love), согласно которой любовь невозможна без одной из трех составляющих: близости, страсти и обязательств (commitment).
Это напоминает принципы портфельной теории: грамотно скомбинированные рискованные (“страсть”) и защитные (“близость”) активы, помноженные на время (“обязательство”), позволяют создать оптимальный портфель для любого инвестора.
Для полноценной диверсификации достаточно даже двух ETF. Мы составили 5 «идеальных пар», которые можно использовать как отправную точку в формировании своего портфеля.
Классика
60% FXUS + 40% FXRUУниверсальный портфель 60/40
на протяжении десятилетий демонстрировал отличные результаты, правда, в последнее время всё больше инвестдомов стали сомневаться в его эффективности. В декабре 2020 года мы выпустили обзор этого портфеля, в котором обсудили перспективы классического распределения в ближайшее десятилетие.
Тактика хеджирования
50% FXWO + 50% FXRW
50% FXRU + 50% FXRBСтратегия частичного хеджирования способна защитить портфель от повышенной волатильности курса рубля к доллару и от падения в периоды укрепления рубля. Использование такого подхода позволяет чувствительному к риску инвестору получить привлекательную доходность на рынке облигаций и одновременно избежать чрезмерных для него рисков. Подробнее эту тактику мы разбирали в блоге.
Портфель Баффета
90% FXUS + 10% FXTBПортфель Баффета состоит из акций крупнейших компаний США (Apple, Google, Microsoft и другие) и самого надежного инструмента по версии международных рейтинговых агентств — Treasury Bills, краткосрочных казначейских векселей США. Подходит для высокого уровня риска.
Глобальная диверсификация
50% FXWO + 50% FXRUК глобальному фонду FXWO, включающему акции компаний семи стран, отлично подойдет фонд еврооблигаций российских эмитентов (FXRU). Этот портфель по составу напоминает классическое распределение 60/40, но имеет свою изюминку и отлично подойдет тем, кто любит глобальную диверсификацию.
Консервативный портфель с хеджем
50% FXMM + 50% FXRBБезопасный и надежный портфель сохранит и убережет деньги от инфляции. Подойдет консервативным инвесторам, либо тем, кто инвестирует на короткий (меньше 1 года) срок.
Стоит помнить, что ни один «универсальный» портфель не может учесть индивидуальные запросы инвесторов. Сформировать идеальный портфель себе в пару поможет наш конструктор.
1.2K viewsedited 09:12
Н
