NataliaBaffetovna | Инвестиции

2023-10-04 08:01:09 Подготовила для вас вот такую таблицу с ответом на все вопросы типа:
"А для этой компании выгодна девальвация рубля";
"А в какой компании можно отыграть девальвацию рубля?";
"Какие компании будут расти в случае девальвации рубля?";
"Кто пострадает в случае укрепления рубля?".

Первый столбик позже разберем более подробно, посмотрим из последних доступных отчетов долю выручки в валюте. Открыть/Комментировать

2023-10-03 18:29:19

Продолжу серию постов по Софтлайн

Пост про разделение;
Пост про перспективы IPO;

Сегодня немного про дочерние компании Софтлайн, а именно про Девелонику и Bell Integrator, которые входят в Группу Компаний Софтлайн.

Девелоника заняла первое место в независимом рейтинге компаний по заказной разработке ПО–2023! Заказная разработка ПО всегда пользовалась значительным спросом. Современному бизнесу постоянно требуются специфические приложения и доработка вендорского ПО, а Девелоника (соответственно и Софтлайн) тут бенефициар.


Bell Integrator, который был удачно куплен Софтлайном в этом году, также предлагает услуги по заказной разработке, тестированию, обслуживанию и технической поддержке критически важного и коммерчески чувствительного ПО. Компания сотрудничает с 25 ведущими финансовыми организациями в России, включая ТОП-10 системно значимых банков.

Таким образом, покупка Bell Integrator еще сильнее укрепила позиции Софтлайна в заказной разработке.

Выше таблица с ТОП-5 компаниями РФ по заказной разработке ПО.

Я как всегда жду отчетов за 3 квартал и за год, чтобы комплексно проанализировать компанию, но думаю, что уже в этом квартале Софтлайн покажет сильные результаты. Открыть/Комментировать

2023-10-03 09:58:29 Какие облигации покупать?

Обновляю доходности по очень интересным выпускам облигаций.

Смотрите, если вам надо пересидеть 1-2 года в рублях, то лучше всего сейчас выглядит депозит либо короткие облигации Самолет. Если у вас сумма большая или ИИС, то можно рассмотреть облигации на необходимый срок. Если вы хотите сформировать долгосрочный портфель облигаций с расчетом на то, что ставку рано или поздно снизят до 8% и ниже к 2025 году, то лучше всего в рамках такой идеи формировать портфель из длинных облигаций, так как именно они дадут вам максимальный профит из-за переоценки стоимости. Если вы не хотите заморачиваться, то можно рассмотреть фонды облигаций или самостоятельно сформировать портфель облигаций с ризными сроками погашения. Открыть/Комментировать

2023-10-02 08:00:50 Портфель компаний РФ, которые активно развивают свой бизнес

Еще один образцовый портфель, его можно комбинировать с портфелем компаний индекса Мосбиржи или дивидендным портфелем.

В основном он рассчитан на рост капитала на акцию. Это компании, которые активно развивают бизнес, реинвестируют заработанные деньги, у которых высокие темпы роста выручки и обычно они являются лидерами своего сегмента.

Однозначно здесь и сейчас во многих компаниях не лучшее время для покупок, но в рамках тактики покупок и не надо формировать портфель за один день, его надо формировать за год или даже годами. Конечно. можно также сюда рассмотреть компании, типа Софтлайн, Кармани и тд., но об это лучше поговорить через полгода-год, когда станет понятно, насколько сильно эти новые публичные компании смогут наращивать долю рынка.

На мой взгляд, на данный момент интересно выглядят: Yandex, OZON, TCS, Fix Price и Самолет с потенциальной доходностью 30-40% за 2 года. Тем не менее лично я ожидаю коррекцию российского рынка и эти компании вряд ли будут исключением.

P.S. Завтра постараюсь выложить портфель акций, который может быть интересен даже в случае девальвации рубля (для этого надо обновиться таблицу по доле экспортной выручки в структуре выручки каждой компании РФ). Открыть/Комментировать

2023-09-29 09:01:08 Классический портфель для отслеживания индекса Мосбиржи

Эти компании составляют 69,8% от всего индекса Мосбиржи.

Слева классический, доли определены согласно индексу, справка небольшая балансировка от меня.

Да-да, друзья, вы, конечно, можете пойти отдать свои деньги какому-нибудь гуру российского рынка и он вам проведет балансировку портфеля или еще что-то подобное, ну в общем-то продаст вам какую-нибудь шляпу, а можете сами собрать хоть классический портфель индекса Мосбиржи, хоть дивидендный портфель, хоть портфель роста, хоть какой (также можно платить комиссию какому-либо фонду на индекс Мосбиржи и закрыть вопрос с долей акций РФ в портфеле).

Но а если вы ищите повышенные риски и выходите за рамки индекса Мосбиржи в неликвид, то вам явно не нужны никакие советы, уж тем более советы гуру балансираторов портфелей потому что те, кто занимается повышенным риском, должны все-таки сами неплохо разбираться в инвестициях, но я вам гарантирую, что эти базовые портфели обгонят более 85% инвесторов на российском рынке.

Немного подробнее про эти 9 компаний писала вчера тут: https://t.me/NataliaBaff/4869
Позавчера тут: https://t.me/NataliaBaff/4865
и 3 дня назад тут: https://t.me/NataliaBaff/4861 Открыть/Комментировать

2023-09-29 08:01:47 Дивидендный портфель РФ

Помните, я вчера рассказывала про лайфхак о том, как собрать портфель практически идентичный индексу Мосбиржи всего из 9 компаний?

Вот вам второй лайфхак. Дивидендный портфель компаний РФ с доходностью около 14% годовых, при этом данные компании занимают в индексе Мосбиржи 51%.

Сбер, Лукойл, Газпром, Сургут-п, Алроса, МТС и Транснефть — это дивидендный портфель консервативного инвестора. Я не понимаю, зачем что-то еще придумывать с дивидендными стратегиями в РФ, если есть такой лайфхак.

Нужен базовый портфель российских компаний — это первая девятка индекса;
Нужен портфель под дивидендную стратегию — это эти 7 компаний;
Остался лайфхак о том, как инвестировать в компании России и не потерять в случае резкой девальвации рубля, нужен такой портфель? Хотя можно еще сделать образец под портфель роста для очень долгосрочных инвесторов. Открыть/Комментировать

2023-09-27 08:01:42 Норникель, Новатэк и Татнефть — очередные 3 компании из индекса Мосбиржи, которые имеют самую большую долю в нем (после Лукойла, Газпрома и Сбера естественно, подробнее про ТОП-3 тут: https://t.me/NataliaBaff/4861).

На графиках указаны результаты выручки прибыли и дивидендов за 10-12 лет, а также мой прогноз по данным показателям и целевой цене на 2023-2025 гг.

Пару слов про данные компании:
У Норникеля сейчас тяжелый период, большие затраты, новые пошлины "на доллар", которые могут съесть до 12% EBITDA, а также посмотрите динамику стоимости палладия, платины и никеля — цены продолжают падать и по сути компания не продолжает коррекцию только из-за девальвации рубля, хотя и тут обложили пошлинами. Тем не менее именно эти риски создают будущий потенциал при помощи текущей коррекции стоимости акций.

Про Татнефть вчера ходили новости, что они отменили дивы, вот пишу данный пост в 01:05, официальной информации об этом нет, предыдущее собрание акционеров по дивидендам за 6 месяцев 2023 года признано несостоявшимся из-за отсутствия кворума. Повторное собрание пройдет 28 сентября. Я все-таки считаю, что компания выглядит дороговато для покупок.

Новатэк не так давно дал конкретику по прогнозируемым результатам 2023 года, исходя из этого дивиденды можно ожидать в районе 85-90 руб. из них 34,5 руб. они уже заплатили. По факту компания мощная, очень активно развивается, но на данный момент торгуется практически без апсайда. Открыть/Комментировать

2023-09-26 08:00:00 Открыть/Комментировать

2023-09-25 08:00:00 PNG с хорошим качеством таблицы

Подготовить свежие графики по первым 5 компаниям индекса (Лукойл, Газпром, Сбер, Норникель и Новатэк)? Открыть/Комментировать

2023-09-25 08:00:00 Компании индекса Мосбиржи

В продолжение поста про российские компании: https://t.me/NataliaBaff/4852, выкладываю ОСНОВНУЮ рабочую таблицу по ОСНОВНЫМ российским компаниям.

В ней доля в индексе Мосбиржи, капитализация, потенциал на 2 года, прогноз дивидендов и прибыли на акцию за 2023-2025 гг и тд.

Обратите внимание, в структуре индекса появились такие компании, как Селигдар, QIWI, Позитив и Юнипро, интересно выглядят QIWI и Юнипро, но не без своих особых рисков.

Самый большой потенциал с учетом дивидендов (более 40% потенциала за 2 года) у компаний: Газпром, Магнит, Yandex, Алроса, Ростелеком, QIWI, Юнипро и Polymetal — обратите внимание, че больше РИСК, тем больше ПОТЕНЦИАЛ и тем меньше вероятность реализации ожиданий. Абсолютно в каждой из этих компаний есть особый риск, у кого-то это регистрация, у кого-то проблемы с продажей газа или алмазов, у кого-то неизвестность будущих решений по выкупленным акциям, у кого-то в структуре владения большой иностранный акционер — все это повышенные риски, которые могут существенно повлиять на стоимость, но в случае незначительного влияния данных рисков, компании смогут принести существенную прибыль акционерам.

Ниже будет PNG с хорошем качеством таблицы. Открыть/Комментировать