InveStory

2021-02-24 17:29:20 ​​Ark Invest – главная звезда Уолл-Стрит (часть 3)

Кэти Вуд удалось создать самый успешный фонд последних лет, но сможет ли она поддержать темп в ближайшие годы? Скорее всего нет.

Главная проблема ARK, как и всегда в таких ситуациях, это его популярность. В январе у Ark Investment Management по-прежнему был самый большой приток среди всех тематических биржевых фондов США, а объем активов к концу месяца достиг $51.6 млрд (график ниже). Для сравнения, на начало февраля 2020 года это число было на $48 млрд меньше, то есть рост в 14 раз.

Стратегия ARK никогда не предполагала, что станет «ковчегом» для всех инвесторов разом. Портфели строились из расчёта на точечные инвестиции и отличаются высокой концентрацией. К примеру, на топ-10 позиций ARKK приходится 44% всего веса. На конец декабря 15 из 52 позиций ARKK уже занимали более 10% от общего количества акций в этих компаниях. Учитывая, сколько денег льётся в фонды ARK, фонд скоро сможет просто выкупить эти компании целиком. Альтернатива – расширение списка компаний, но и список перспективных компаний вовсе не бесконечен. Вероятно, что стратегия компании временно переросла сама себя.

Также стоит отметить огромное количество подражателей. Другие инвестиционные компании срочно запустили похожие предложения. Хедж фонды и частные инвесторы набросились не только на существующие позиции ARK, но и даже на потенциальных претендентов на покупку. Недавний пример ARK Space Exploration ETF (ARKX) отлично показал пример «эффекта Кэти», когда акции взлетают на одном упоминании от Кэтрин Вуд, что серьёзно давит на будущую доходность фонда.

На сегодняшний день большинство котировок компаний ARK, вроде Tesla или Shopify, выглядят жутко переоценёнными, но это не значит, что это плохие бизнесы. Многие из них имеют все шансы стать сверхуспешными в долгосрочной перспективе, и Кэти права в отношении многих из них, просто я бы не стал брать весь индекс на пиках рынка. Гораздо более практичной идеей будет использование исследований ARK как источник для идей, благо состав ETF всегда открыт.

А пока мы ждём более удачного времени для покупки, мы советуем подписаться на их еженедельную рассылку и twitter каналы Кэтрин и её аналитиков (ссылки на разные аккаунты). Также стоит обратить внимание на исследования, публикуемые на их сайте, особенно ежегодный доклад Big Ideas, где аналитики делятся своим взглядом на развитие технологий в разных индустриях и их потенциал для инвестирования, это одни из лучших источников информации о мире технологий и инвестиций в них.

Все наши сделки в прямом эфире: @investory_private_bot

#IS_интересное Открыть/Комментировать

2021-02-23 07:23:50 ​​Tesla может заработать на биткойнах больше, чем на продаже своих автомобилей

Курс Биткоина забавная штука, сегодня купил, а завтра уже в прибыли. Дела криптовалютчиков идут настолько хорошо, что инвестиции Tesla в Bitcoin, которые компания сделала в конце января, могут уже принести ей больше прибыли, чем продажа автомобилей за весь 2020.

Нам не известно точное количество и цена их приобретения, но по подчетам Bitcointreasuries, $1.5 млрд. приобрели компании около 48000 биткоинов со средней ценой в $31250. Токены покупались в течении нескольких недель в январе, так что прогнозы сильно рознятся в диапазоне от 37000 до 51000.

С тех пор цена росла почти беспрерывно и к сегодняшнему дню обновила рекорд в $58,000, примерно 85% с момента покупки Tesla. На сегодняшний день цена позиции Илона Маска оценивается уже в $2.784 млрд, что оставляет его с потенциальной прибылью в $1.284 млрд. менее чем за месяц.

Для сравнения, вся прибыль Tesla за весь 2020 год составила $721 млн., и то если не убирать все дотации. Такими темпами, если компания продаст свою позицию в ближайшие дни, более половины всей прибыли за 2021 придётся только на спекуляции в биткоине. Впрочем, пока не известно, собирается ли компания продавать или держать дальше. Но забавно наблюдать, как итоги года компании теперь зависят больше от курса биткоина нежели от её работы в любом виде.

Тем временем курс биткоина растёт в геометрической прогрессии на фоне роста интереса к этому активу со стороны крупных институциональных инвесторов. Tesla не единственная корпорация, прикупившая спекулятивных активов. MicroStrategy вложила $1 млрд, Morgan Stanley обсуждает свои намерения с регуляторами, а BlackRock уже допустила инвестиции в криптовалюту сразу из двух своих фондов. Не отстают и частные инвесторы. К примеру, по информации «Известия», количество владельцев биткоина в России увеличилось на 45% за 2020 год, а объем сделок россиян вырос на 100%.

В условиях бесконечной ликвидности и перекупленности всего и вся деньги будут продолжать и дальше литься в спекулятивные активы, вроде биткоина и других криптовалют, особенно если большие корпорации продолжат свои вклады. Аналитики индустрии уже ожидают, что упрощение доступа к работе с биткоином и его принятие в качестве средства оплаты позволят достичь уровня $100,000 – $150,000 уже в 2021 году. Вполне достижимые уровни, учитывая уровень спекулятивного хайпа вокруг криптовалют в наши дни.

Все наши сделки в прямом эфире: @investory_private_bot

#IS_Бриф Открыть/Комментировать

2021-02-22 08:32:58 ​​Ark Invest – главная звезда Уолл-Стрит (часть 2)

Многие предполагают, что успех ARK пришёл мгновенно, но первые три года фирма существовала на собственные сбережения Кэтрин Вуд. Доходность фондов с 2015 по 2017 не особо превышала показатели конкурентов, а ARK Genomic Revolution ETF и вовсе потерял 16%.

В реальности, успехи ARK начали проклёвываться только в 2017, после сильного роста Netflix, Tesla, Illumina и прочих ключевых ставок компании. Имя начало всплывать среди списков самых прибыльных фондов, и активы ARK выросли в 10 раз всего за год, после чего успехи компании начали расти в геометрической прогрессии.

На сегодняшний день, под управлением ARK Investment Management находятся 5 активно управляемых и 2 индексных ETF и все они показывают невероятную доходность, выиграв от мощного роста технологического сектора. К примеру, флагманский ETF ARKK вырос на 152% за 2020 год, а с момента запуска в 2014 показал нереальную доходность в 600% или 36.4% годовых. Даже самый слабый фонд, Israel Innovative Technology ETF (IZRL) показал доходность в 15.46% годовых, что заметно лучше большинства своих конкурентов. Как итог, ARK стал самым прибыльном фондом в США за 2020 год, и теперь Вуд целится на рост в как минимум 20% в год, стремясь повторить и превзойти годовую прибыль Баффета.

Стоит отметить, что шикарные результаты лишь часть мозаики о возвышении ARK Invest. Возможно, настоящая причина успеха — это открытый подход к исследованиям и интеракции с инвесторами.

Кэти Вуд постоянно выступает на множестве площадок, будь то Bloomberg, CNBC, самые разные подкасты и десятки интервью, за прошлый год она опубликовала 8 исследовательских работ и множество комментариев по самым разным вопросам. Помимо этого, Вуд часто публикует данные о своих сделках, что привлекает много внимание как к ней, так и к самому фонду.

Помимо того, ARK не прячет свои исследования, а наоборот активно распространяет свои идеи через интернет. Каждую неделю компания публикует исследования про различные технологии и технологические компании, в которые сами инвестируют через управляемые ими ETF. Более того, Кэти Вуд активно общается с частными инвесторами, приглашая всех желающих принять участие в еженедельных пятничных совещаниях ARK в Zoom, на которых аналитики обсуждают данные исследований.

Вероятно, именно такая открытость и сыграла на руку ARK, создав огромный уровень хайпа. Инвесторам рассказали красивую историю о том, как и почему эти компании выйдут вперёд в будущем (насколько это правда покажет только время) и показали огромную прибыль, что привлекло ещё больше внимания и денег к этим секторам. Таким образом сформировалась своеобразное самоисполняющееся пророчество, которое частично ответственно за сверхдоходы в 2020 году.

Все наши сделки в прямом эфире: @investory_private_bot

#IS_интересное Открыть/Комментировать

2021-02-20 09:44:53 Добрый день, уважаемые Инвесторы!

Сегодня мы подводим традиционные итоги недели.

- закрытые позиции в VIP-группе InveStory Private за текущую неделю:

QIWI plc (QIWI) +15.41%
Intel (INTC) +14.15%
Норникель (GMKN) +11.43%
Salesforce (CRM) +11.03%
Татнефть (TATN) +8.62%
Farfetch (FTCH) +8.11%
Morgan Stan. (MS) +4.23%
Facebook (FB) +3.74%
VMware (VMW) +3.01%

Средняя доходность закрытой сделки за неделю +8.86%. Достаточно одной сделки,
чтобы окупить подписку на INVESTORY PRIVATE
(даже при капитале в 50 000 руб.)

Сделки январь (2021) - см. здесь
Сделки декабрь - см. здесь
Сделки ноябрь - см. здесь
Сделки октябрь - см. здесь

Напоминаем:
Тариф OPTIMUM (на 3 месяца) Вы можете приобрести с экономией 25% ДО КОНЦА ЗИМЫ (28 февраля)

Розыгрыш IPHONE 12 PRO MAX. Выиграть может каждый. Подробности - здесь

Сегодняшние сделки формируют Вашу будущую прибыль!

Все наши сделки в прямом эфире: @investory_private_bot Открыть/Комментировать

2021-02-19 17:54:29 Добрый день, уважаемые Инвесторы!

Bank of America опубликовал результаты Global Fund Manager Survey (FMS) за Февраль. FMS является ежемесячным опросом фондовых управляющих со всего света, в котором банк исследует мнение экспертов индустрии о положении дел на рынке и их планах. Данный опрос предоставляет отличный срез настроений среди институционального сообщества.

В этом месяце опрос прошёл среди 204 управляющих с общим портфелем под управлением в $618 млрд. Итоги опроса хорошо описал главный инвестиционный стратег BoA: “единственная причина для медвежьего настроения это... отсутствие причин для медвежьего настроения”

Команда InveStory подготовила краткую сводку ключевых моментов, доступную ниже.

https://teletype.in/@investory/BofAFMSfeb2021

@investory_private_bot - private

#IS_аналитика Открыть/Комментировать

2021-02-19 10:55:22 ​​Индекс Nikkei 225 преодолевает отметку в 30000 впервые за 30 лет

Главный биржевой индекс Токийской биржи, отражающий котировки 225 ведущих компаний Японии - Nikkei 225 - достиг самого высокого уровня с августа 1990 года и продолжает рост.

Японский рынок стал одним из первых восстановившихся рынков в мире и уже успел вырасти на 27% с допандемийного пика в январе.

Японская экономика хорошо справилась с последствиями вируса, за 2020 год ВВП Японии упал на 4.8%, что очень достойно для экспортоориентированной экономики. К примеру, в 2009 году - спад составил 5.7%, а отскок занял 4 года (во много благодаря землетрясению в Восточной Японии в марте 2011).

В четвёртом квартале ВВП Японии вырос на 3%, что серьезно превзошло ожидания роста в 2,3%. Опережающий рост во многом произошёл из-за увеличения государственных расходов и корпоративных инвестиции, а также спроса на экспорт со стороны Китая.

В свою очередь, инвесторы оценили успехи с борьбой с ковидом, а также усилия государства по поддержанию потребительского спроса и огромный рост корпоративных доходов, что и вызвало рост рынка в последние месяцы.

Впрочем, Nikkei 225 должен вырасти еще примерно на 30%, чтобы достичь рекордного максимума 1989 года в 38,915.87, что не лишний раз напоминает насколько опасными бывают рыночные пузыри, особенно учитывая множественные сходства с теми событиями.

Все наши сделки в прямом эфире: @investory_private_bot

#IS_Бриф Открыть/Комментировать

2021-02-18 18:36:55 Сильные морозы в США и перспективы возобновляемой энергетики

Аномально холодная зима обрушилась на южные штаты США и вызвала локальный энергетический кризис в Техасе. Обычно мы бы прошли бы эти новости стороной, если бы все эти регионы не отличались высокой долей возобновляемой энергетики в своей выработке. Местные власти годами были первопроходцами в направлении зелёной энергетики, но теперь спасаются от холодов, используя все, что они так хотели заменить, с многочисленными репортажами, что этого едва хватает.

Резкое похолодание с -2 до -22 градусов нарушило работу газопроводов, а ветряки замёрзли, что на четверть уменьшило доступные мощности. В это же время спрос на различные виды топлива для отопления и электроэнергию взлетел до рекордного уровня, что уже привело к веерным отключениям электроэнергии, росту цен на электричество до 3500% и объявлению о чрезвычайном положении в штате.

Стоит отметить, что виновность зелёной энергетики в электрическом коллапсе Техаса лишь частичная. Вторым виновником оказалась банальная экономия. К примеру, канадские ветряки снабжены подогревом системы лопастей для нормальной работы в мороз и бурю, в США такое не делали. Подобные меры сильно удорожают конструкцию, а сильные морозы редкость в пустынном Техасе. Теперь скупой платит дважды.

Хоть холода скоро отступят и жизнь вернётся в привычное русло, эта ситуация может иметь интересные последствия для развития электроэнергетики по всему миру.

- Этот кризис показал сырость используемых технологий, что должно отрезвить многих фанатов энергии солнца и ветра и помочь пересмотреть сверхоптимистичные планы, вроде полного перехода США на чистые источники электроэнергии к 2035 году. Политики и инвесторы игнорировали проблемные факты все последние годы и теперь мы наблюдаем их последствия в виде резких скачков цена на пропан, бензин и электричество. Традиционная энергетика пока никуда не денется, так как надёжно заменить её попросту нечем. А пузырь зелёной энергетики пусть и не сдуется, но, как минимум, временно сбавит обороты.

- Предвыборная программа Байдена строилась на сильной поддержке программ по возобновляемой энергетике и замещении традиционной. Теперь же стоит ожидать, что давление на нефтянку притормозят на некоторое время. Вероятнее всего, мы увидим, как правительство временно откажется от повышения регуляционной нагрузки и выдаст разрешения на завершения замороженных, но уже начатых проектов в секторе для балансировки проблем с ветряками и солнечными панелями, что может стать интересной инвестиционной возможностью.

- Вся эта история может дать хороший толчок для развития газовой индустрии в США, как самого компромиссного варианта энергоносителя, что в перспективе взбодрит многие компании в секторе.

Все наши сделки в прямом эфире: @investory_private_bot

#IS_аналитика Открыть/Комментировать

2021-02-18 13:55:34 iPhone 12 PRO MAX здесь:

Добрый день, уважаемые инвесторы!

МЫ ПОДАРИМ iPhone 12 PRO MAX одному из участников InveStory Private.

Выиграть может КАЖДЫЙ

Условия:

1. Приобрести или продлить подписку на InveStory Private по тарифу PREMIUM (на 6 мес.) в срок с 15 февраля по 30 Апреля 2021 года включительно.

Это все условия.
Победитель будет выбран генерацией случайных чисел в прямом эфире 1 Мая 2021 года.

РЕЗУЛЬТАТЫ СДЕЛОК ИЗ ГРУППЫ InveStory PRIVATE:

январь (2021) - см. здесь
декабрь - см. здесь
ноябрь - см. здесь
октябрь - см. здесь

отзывы о нас

Бот для оплаты: @investory_private_bot

Инвестиции в новом iPhone..
#InveStoryPrivate Открыть/Комментировать

2021-02-18 08:00:39 ​​Инвесторы подняли акции неправильного Clubhouse более чем на 1000%

За последние месяцы мы уже не раз наблюдали, как инвесторы без разбору скупали акции не тех компаний. Однако, в этот раз результаты «не посмотрел и не проверил» в акциях Clubhouse Media оказались особенно фееричны.

Clubhouse – это закрытая соцсеть, популярность которой в последние дни растёт в геометрической прогрессии. Ключевая фишка Clubhouse — эксклюзивное живое общение. В сервисе отсутствует текстовый чат, запись разговоров запрещена правилами сервиса, а всё общение происходит по схеме только здесь и сейчас.

До недавнего времени мало кто вообще слышал о этой соцсети. Однако, популярность Clubhouse резко выросла, когда она начала привлекать крупных ютуберов, блогеров и бизнесменов в конце прошлого/начале этого года, а обычные пользователи поняли, что это редкий шанс пообщаться с инфлюенсерами напрямую. Главным толчком к хайпу, как обычно, стал Илон Маск, который решил выступить на этой площадке 1 февраля и тем самым подал пример многим другим знаменитостям.

Только за последние несколько недель на платформе отметились: Марк Цукерберг, Джаред Лето, управляющий директор «Яндекса» Тигран Худавердян, сооснователь Mail.Ru Group Дмитрий Гришин, бывший советник президента РФ по вопросам развития интернета Герман Клименко и сотни других известных людей, интерес к которым вызвал лавинообразный рост пользователей у приложения. Если в декабре соцсеть насчитывала только 600 тыс. пользователей, то к сегодняшнему дню это число увеличилось десятикратно.

Естественно, такая история не могла не привлечь внимание инвесторов со всего света. И все бы хорошо если бы Clubhouse была публичной компанией. Теперь под денежную раздачу попали сразу две компании.

Акции Clubhouse media group (CMGR) взлетели более чем на 1150% за c начала года. Единственная проблема, что Clubhouse media group не имеет ничего общего с социальной сетью. Этот Clubhouse – компания, которая владеет TikTok-домом, в котором проживают известные блогеры и создают контент для соцсетей. Интересное здесь то, что обычно в таких ситуациях акции растут день-два, а затем падают к оригинальным значениям. Здесь же котировки штурмуют лунную поверхность уже пару недель. Причём инвесторы заметили свою ошибку после «Эффекта Илона» в начале месяца и упали на 60%, а затем новая партия инвесторов взвинтила акции ещё на 400%. В такие моменты начинает закрадываться подозрение, что это вовсе не ошибка, а скорее торговая стратегия в духе GameStop и Ко.

Вторым внезапным бенефициаром Clubhouse хайпа стала Agora (API), взлетев на 170%. Небольшая IT компания которая по слухам предоставляла инструменты для создания приложения Clubhouse. Смысл в том, что система оплаты Agora основана на количестве пользователей нежели простой подписке, так что дикий рост Clubhouse должен положительно сказаться на доходах Agora. Загвоздка в том, что никто так и не подтвердил или опровергнул эти слухи.

Как итог, дикий хайп опять приведёт к тому, что много людей потеряют деньги вложившись в левые акции.

В тоже время, настоящий Clubhouse уже был оценён в $1 млрд. в ходе последнего инвестиционного раунда, когда венчурный фонд Andreessen Horowitz вложил в Clubhouse 100 миллионов долларов. Сколько бы сейчас стоил Clubhouse будь он публичной компанией трудно даже представить.

Все наши сделки в прямом эфире: @investory_private_bot

#IS_бриф Открыть/Комментировать

2021-02-17 10:03:41 ​​Курс биткоина впервые превысил $50 тыс.

Не успели рынки прийти в себя от прорыва рубежа $40000, как цена биткоина пробила новые высоты. По данным биржи Coindesk, биткоин преодолел отметку в $50000 в 15:30 по Москве.

Всего за две недели криптовалюта подорожала на 50% и более чем на 70% с начала года, а если сравнивать с минимумами 2019, то капитализация биткоина увеличилась в 13 раз.

Главным триггером роста остаётся все увеличивающееся внимание от институциональных инвесторов. Только за последние недели о начале работ с криптовалютами объявили в Visa и Mastercard, а также старейший банк США Bank of New York Mellon. В январе поводом для нового скачка в цене также стало решение автопроизводителя Tesla инвестировать в неё $1,5 млрд и перспектива того, что множество других компаний также последуют его примеру.

Мы наблюдаем как меняется само восприятие криптовалют по всему миру. Если в прошлым мы постоянно слышали, как биткоин "ничем не подкреплён" и нигде не нужен, то теперь он понемногу начинает приобретать реальное применение, на что и обратили внимание крупные игроки финансового рынка.

Также помогает и мировая сверхмягкая монетарная политика. Инвесторы видят угрозу обесценивания традиционных денег после массового применения "вертолётных денег", в результате чего ищут защитные инструменты, иммунные к инфляции, вроде золота или альтернативных валют. Впрочем, вероятнее всего криптовалюта несётся вверх скорее на беспрецедентном интересе институциональных инвесторов, так как цены на золото хоть и росли в последние годы, в 2021 и близко не показывает схожей динамики.

Как итог, популярность биткоина продолжает поднимать его цену все выше и выше. Теперь, главным вопросом для цен криптовалют остаётся принятия их государствами и крупными корпорациями. В случае положительных решений, цена биткоина легко преодолеет и $100, и $200 тысяч.

Все наши сделки в прямом эфире: @investory_private_bot

#IS_Бриф Открыть/Комментировать