Финансовый грамотей

2022-04-19 10:03:15 Альфа переносит активы к другому брокеру… теперь главное чтобы этот брокер под санкции не попал до 6 мая)) Открыть/Комментировать

2022-04-19 08:26:25 ЦБ готовится к дальнейшему смягчению валютных ограничений

На выступлении в Госдуме Э.Набиуллина отметила, что регулятор рассматривает дальнейший отказ от валютных ограничений, однако их полная отмена пока невозможна. В том числе смягчение рассматривается в части обязательной продажи валютной выручки экспортерами и несырьевого экспорта в частности.

По всей видимости, новый шаг по ослаблению ограничений случится раньше, чем пара доллар/рубль вернется к уровням 8 апреля, предшествовавшим внеплановому снижению ключевой ставки и отмены брокерской комиссии на покупку валюты.

Смена тенденции в движении наличных в пользу оттока может усилиться. В пятницу показатель профицита ликвидности в банковской системе несколько снизился (с 1,42 до 1,24 трлн руб.). Банки одновременно чуть нарастили задолженность перед ЦБ и сократили средства на депозитах постоянного действия у регулятора. Остатки ликвидности на корсчетах почти не изменились, сохраняясь на отметке чуть выше 1 трлн руб. Примечательно, что в пятницу канал наличных впервые с 5 марта продемонстрировал нетто-отток средств, хотя пока совсем символический (-1 млрд руб.). Однако тенденция к уходу наличных из системы в ближайшее время может несколько усилиться, и способствовать этому будут не только снижающиеся ставки по депозитам банков, но и календарный фактор в виде оттока ликвидности перед майскими выходными.

Смещение акцента на экономические риски расширяет потенциал снижения ключевой ставки. В понедельник Э.Набиуллина заявила на выступлении в Госдуме, что ЦБ не будет пытаться «любыми методами» вернуть инфляцию к целевому уровню. При этом регулятор ожидает во втором-начале третьего квартала ускорения роста цен на товары в связи с импортными ограничениями и в целом из-за фактора предложения. Отметим, что комментарии ЦБ несколько увеличивают потенциал снижения ключевой ставки, так как риски падения экономической активности, вероятно, становятся все более преобладающими для регулятора. Внеплановое снижение ключевой ставки 8 апреля только подтверждает данное предположение.

Возможно, на заседании в конце апреля произойдёт еще одно снижение ключевой ставки — до 15%. Открыть/Комментировать

2022-04-18 19:00:06 Куда инвестировать @Artinvestru знает

Хотите понимать:
— Как стать инвестором без знаний и сложных терминов в этой области?
— Что делать с долларом?
— где брать нужную информацию?
— как зарабатывать в кризис?
— Вкладывать ли деньги в криптовалюту?

Или может вам интереснее трейдинг? то и тут он есть

на этом канале вы точно найдете формат именно для вас!

#реклама Открыть/Комментировать

2022-04-18 08:54:00 На кого опереться дивидендному инвестору

На российском фондовом рынке сейчас наблюдается безыдейность. Ожидания по рекордным выплатам дивидендов вследствие бурного сырьевого роста цен в этом году будут более сдержанными. Тем не менее, на российском фондовом рынке есть ряд компаний, которые даже в текущих условиях могут сохранить дивидендные выплаты.

Основные кандидаты на выплату дивидендов – сырьевые экспортеры, которые не находятся под санкциями и имеют низкую долговую нагрузку. Среди них: Газпром, Норникель, Полюс и ФосАгро.
 
Газпром
Несмотря на давление, которое пытаются оказать власти западных стран в отношении компании, поставки газа в Европу продолжаются в штатном режиме. Вероятность отказа от импорта ЕС газа из России минимальна, что является дополнительным позитивным фактором для Газпрома. На фоне текущих высоких цен на газ ожидается, что 2022 год останется благоприятным для компании. Принимая во внимание то, что основной пакет акций Газпрома принадлежит государству (50,2%), компания, скорее всего, продолжит выплачивать дивиденды.
 
Норникель
Основную часть выручки компания получает в иностранной валюте, в то время как расходы номинируются в рублях. По этой причине Норникель защищен от возможной девальвации рубля. Кроме этого, на текущий момент в отношении компании не были введены какие-либо ограничения, что связывают с высокой долей компании на мировом рынке палладия и никеля, которую невозможно заменить. Также отметим, что основные акционеры, на долю которых приходится 62,2% акций, зарегистрированы на территории России.
 
Полюс
Компания планирует добыть в текущем году 2,8 млн унц. золота, что на 3,7% больше показателей прошлого года. Ожидается, что из-за геополитической напряжённости и растущей инфляции во всём мире золото в текущем году сможет обновить свой исторический максимум, несмотря на ужесточение ДКП США. По этой ожидаются неплохие финансовые показатели Полюса по итогам 2022 года. Против компании также на текущий момент не были введены санкции, что повышает вероятность дивидендных выплат.
 
ФосАгро
Цены на минеральные удобрения находятся на высоком уровне, как и спрос на них. Фундаментальный профиль компании остается неплохим, несмотря на возможные сложности с логистикой. Дивидендная политика компании предполагает ежеквартальную выплату дивидендов, которые зависят от определенных финансовых условий. Впрочем, данные условия сейчас выполняются.
 
Другие же компании могут заменить дивидендные выплаты в этом году на программу обратного выкупа акций либо увеличить ее. Открыть/Комментировать

2022-04-15 20:04:23 Twitter блокирует возможность выкупа компании • В пятницу компания приняла так называемую ядовитую таблетку, которая не позволяет инвесторам увеличить свою долю сверх 15%. #TWTR #США @IF_Market_News Открыть/Комментировать

2022-04-15 20:04:11 Twitter блокирует возможность выкупа компании

• В пятницу компания приняла так называемую ядовитую таблетку, которая не позволяет инвесторам увеличить свою долю сверх 15%.

#TWTR #США
@IF_Market_News Открыть/Комментировать

2022-04-15 09:34:24 Интересны ли к покупке ОФЗ?

Отвечая на этот вопрос, надо попробовать спрогнозировать реальную инфляцию и ключевую ставку ЦБ.

С конца февраля и в течение марта были введены меры по стабилизации валютного курса и ограничению движения капитала. В таких условиях эффективность ключевой ставки, как инструмента борьбы с инфляцией, начала стремится к нулю, т.к. повышение ставки не стимулирует приток валюты в страну и укрепление рубля. Поэтому повышать ставку дальше нет необходимости. Также было введено административное регулирование цен на разное сырье на внутреннем рынке, повышены экспортные пошлины, снижена индексация тарифов ЖКХ в 2022 году. Эти меры приносят свои плоды. Недельные темпы роста инфляции замедлились до 0,99 н/н (16,6% г/г) к 01.04, что более чем в 2 раза ниже, чем в первой половине марта. По итогам марта инфляция составила 16,7% г/г. По различным оценкам, в апреле она продолжит свой рост, и составит 19-20% г/г.

ЦБ увидел, что удержание ставки на текущем уровне сильно увеличивает риски банковского сектора, поэтому принял решение снизить ставку на 3 п.п. на внеплановом заседании. Ожидается, что ставка будет снижена до 15% на ближайшем заседании 29 апреля, а на конец года она может быть 11-12%.
И, с сожалением приходится констатировать, что классические ОФЗ на текущий момент не интересны к покупкам, т.к. они уже отыграли снижения ставки до 11-12%. Вряд ли ключевая ставка будет ниже в 2022 году, соответственно, весь потенциал роста цен ОФЗ на этот год исчерпан.

Сейчас начинается период отрицательных реальных ставок, т.е. текущие темпы роста инфляции будут выше ключевой ставки Банка России. Открыть/Комментировать

2022-04-14 09:59:02 Флагман движется вперёд

В сложившейся волатильной среде акции технологических гигантов зарекомендовали себя как удачный выбор для инвесторов за счет огромного потенциала прибыли и широкой экономической базы.

Одной из таких компаний является Apple. Производитель iPhone сможет еще долгие годы генерировать дивиденды и прирост капитала для держателей пенсионных портфелей.

Apple обладает огромными ресурсами, которые помогут ей справиться с кризисами и задобрить инвесторов, желающих получать регулярный доход. Она входит в число компаний с самыми большими запасами наличности. Согласно документам для регуляторов, по состоянию на 25 декабря запас наличности Apple (наличность, ее эквиваленты и ликвидные ценные бумаги) достигал более $200 миллиардов.

Эта мощь нашла отражение в последних квартальных результатах, которые с лихвой превысили оценки аналитиков.

У акций Apple, казалось бы, мизерная дивидендная доходность в 0,53%, однако эта цифра не должна расстраивать инвесторов. Компания одновременно увеличивает дивиденды и расширяет обратный выкуп акций, чтобы в совокупности возвращать инвесторам больше средств.

Последние пять лет Apple увеличивала свой дивиденд почти на 10% в год. В настоящее время она выплачивает по $0,22 на акцию ежеквартально.

Вдобавок к этому, Apple остается в числе лидеров среди компаний S&P 500 по объемам обратного выкупа акций. В финансовом 2021 году, который завершился в сентябре, этот производитель смартфонов и компьютерной техники потратил $85,5 миллиарда на выкуп акций и $14,5 миллиарда на дивиденды. Открыть/Комментировать

2022-04-13 11:52:48 Перспектива фондового рынка РФ

Российский фондовый рынок вчера продолжил корректироваться из-за сохраняющихся санкционных опасений при отсутствии явных поддерживающих факторов. Индекс МосБиржи (-0,9%) во время торгов падал до 2472 пунктов, однако из-за дорожающей нефти, к концу торгов смог восстановить часть потерь.

На бурный рост фондового рынка РФ пока рассчитывать не стоит. Складывается впечатление, что часть средств из акций ушла на покупку ОФЗ, в результате чего доходность бумаг с погашением более 4 лет ушла ниже 11% годовых.

Ситуация может измениться в начале лета, когда истечет срок 20-процентных банковских депозитов, открытых после повышения ключевой ставки Банка России до 20% годовых. Часть полученных средств может уйти на рынок акций, если он к тому времени начнет показывать признаки формирования долгосрочного восходящего тренда.

Не исключено, что и крупные экспортеры активизируют выкуп акций с рынка и, возможно, покупку других бумаг. В условиях сохраняющихся рисков новых санкций, бизнес вряд ли будет активно вкладывать заработанное в зарубежные проекты и бумаги, больше внимания будет уделяться внутренним инвестициям. Первой ласточкой этого процесса стала покупка Интерросом Росбанка. Открыть/Комментировать

2022-04-12 16:10:06 Ура, инфляция всего 8,5% Открыть/Комментировать