Владимир Верещак

2021-03-07 10:00:46 Говорят, в сегодняшнем мире, в 21-м веке, получить информационное преимущество перед другими уже невозможно. В инвестициях, в частности. Ведь многие считают, что для успеха на рынке нужен «инсайд» (что, как минимум, противозаконно), а всё остальное «уже в цене».

Так вот. Как думаете, как много людей на планете, курящих или употребляющих спиртные напитки, осведомлены о вреде курения или чрезмерного употребления алкоголя? У скольких жителей даже такой небогатой вроде бы страны, как Россия, есть возможность прямо сейчас заплатить что-то около 3 000 руб. в год в качестве подписки на сервис для самостоятельного изучения 12+ иностранных языков?

Современные технологии, информационная доступность – всё это, конечно, прекрасно. Но люди остаются людьми. Со всеми присущими нам порой жадностью, страхом, тупостью, ленью и другими пороками. Для успеха мало знать – надо ещё делать.

#ВерещакНадёжныеИнвестиции Открыть/Комментировать

2021-03-05 09:01:38 Нашёл подтверждение «своей теории» о необходимости раскрывать информацию о комиссиях, получаемых финансовыми консультантами от третьих лиц. Где нашёл? В Кодексе деловой этики CFA. Оказывается, проблема не нова и характерна далеко не только для России, которая, к слову, являет собой отличный пример страны, где западные нормы деловой этики опережают местное законодательство и уровень осознанности участников рынка в целом головы эдак на три. Дикий-дикий восток.

И вообще, этическим нормам в ходе обучения уделяется много внимания. Совпадение? Не думаю. Для обычного русского человека выглядит это местами весьма забавно. Чем-то похоже на коммунистическую партию. Например, есть «требование» о доносе на нерадивых коллег под страхом быть признанным соучастником финансового преступления (как на спекулянтов, фарцовщиков и валютчиков в СССР доносили – но ведь и не воровали, говорят, в нынешних масштабах!). Необходимо в установленные сроки сообщать работодателю о подарках от своих клиентов и партнёров. Или вот то же раскрытие комиссий.

Относиться к этим нормам можно по-разному. Но военнослужащие принимают присягу, врачи дают клятву Гиппократа, а финансовые советники и инвестиционные аналитики обязуются следовать этическим нормам в ходе взаимоотношений со своими клиентами и партнёрами. Это правильно. Это то, что делает наше общество обществом. То, что формирует доверие людей. А его нам так не хватает в финансах!

#ВерещакУчится Открыть/Комментировать

2021-03-03 10:08:14 Владимир Верещак pinned «13 марта (суббота), в 12:00 Мск провожу практическую сессию вебинара о планировании пассивного дохода на площадке 2Stocks. В каком-то смысле это можно считать продолжением теоретической сессии, проведённой в декабре прошлого года. Но можно и с нуля – будет…» Открыть/Комментировать

2021-03-03 10:07:43 13 марта (суббота), в 12:00 Мск провожу практическую сессию вебинара о планировании пассивного дохода на площадке 2Stocks. В каком-то смысле это можно считать продолжением теоретической сессии, проведённой в декабре прошлого года. Но можно и с нуля – будет время и на Q&A.

1. Пройдем риск-профилирование и определим структуру инвестиционного портфеля для каждого (желающего) участника;

2. Смоделируем пассивный доход для различных условий;

3. Обсудим актуальные инвестиционные идеи для получения пассивного дохода.

Участие бесплатное. Регистрация на сайте 2Stocks. Welcome!

#ВерещакOnPublic Открыть/Комментировать

2021-03-02 09:52:31 Реальная долгосрочная доходность, на которую вы можете рассчитывать, живя на пассивный доход, составляет порядка 3-4% в год в долларах США. Забирайте из портфеля больше и через какое-то время останетесь ни с чем. Покупайте качественные активы по разумным ценам и диверсифицируйте капитал по валютам.

Об этих и других особенностях жизни на пассивный доход на днях рассказал Валерии Княгининой для Прайм. Спасибо Софье Тойшевой за поддержку.

#ВерещакСМИ Открыть/Комментировать

2021-03-01 09:38:35 Я вот думаю, как бы мне (и другим) научиться не поливать друг друга дерьмом? Ну или… делать это реже и деликатнее что ли? Есть среди нашего брата один прославленный финансовый консультант. Нет-нет, да попадаются в ленте мне его посты. Читаю и думаю – вот что с человеком не так, ей богу?! В семье может что неладно? Вечно у него все вокруг гондурасы, а он Д’Артаньян.

Так-то вроде правильные вещи пишет, в целом. Но после большинства постов возникает вполне логичный вопрос – а за что, собственно, платить ему? Он ведь тоже вроде как денег хочет. Но платить никому в его понимании не надо, потому что чем больше платишь, тем меньше остаётся вам. Так-то оно так. Но ведь тогда всё нужно делать самому. Но самому всё делать в его понимании тоже не надо – надо идти к нему на курс. А курс-то что разве бесплатный? Нет. В общем, «когда мне грустно, я ем…».

Я, впрочем, и сам грешен, батюшка, каюсь. Клинит меня периодически то на IPO, то на ИСЖ, то на структурные ноты. Во многом, кстати, благодаря этому товарищу. Читал его какое-то время на заре своей карьеры. Бацилла оказалась заразной. Хочу излечиться. Мне потом ещё одна добрая маркетологиня подсказала, что это не лучшая стратегия продвижения – поливать всех сами знаете чем. Теперь понимаю почему.

Давайте так. Как и любой собственник капитала я ищу способы его приумножать наиболее эффективным образом. Есть определенный сегмент рынка, который я понимаю достаточно хорошо и потому мне здесь комфортно. Это банальные, старые, как мир, акции, облигации и иногда работающие на их основе ПИФы и ETF. Я довольно хорошо образован финансово и за годы практики выработал определенные критерии отбора этих инструментов, равно как и методы управления составленными из них инвестиционными портфелями. Мои результаты меня полностью устраивают. Хотя, конечно, я постоянно развиваюсь в надежде стать лучше.

Помимо этого, в мире существует превеликое множество различных других инвестиционных решений и возможностей. Но вот беда – я их не понимаю и/или по ряду причин считаю их не самыми эффективными. Например, неоправданно рискованным и/или дорогими. Я знаю, как сделать лучше, что, к слову, это не всегда означает «заработать больше». Потому что моя главная задача – сохранить капитал. Заработать я может быть ещё успею, но если потеряю имеющийся капитал, другого никто не даст.

Поэтому лично для меня все эти возможности не актуальны и со своими деньгами я туда не пойду. И это замечательно! Мир большой и разнообразный. Ищите себе финансового советника по душе!

Всё. Фух. Прошло, надеюсь. Свят-свят изыди сцотона. Господи Иисусе пресвятая Богородица.

#ВерещакОБизнесе Открыть/Комментировать

2021-02-28 11:18:36 «Я, - говорит, - стал в последнее время менять своё отношение к финансовым пирамидам. Ведь кто-то на них зарабатывает. Главное – вовремя войти! Вон посмотри, такая-то и такая-то уже привела в проект 200 человек и за прошлый месяц заработала миллион!».

Вот несколько мыслей, которые могут помочь.

Во-первых, я бы не стал напрямую сравнивать людей, которые зарабатывают на комиссиях от продажи пирамид (или, если так можно выразиться, любых других «финансовых продуктов и услуг») с теми людьми, кто на самом деле несёт туда свои деньги.

Во-вторых, я пока ещё не встречал настоящего, живого человека, которому удаётся систематически «вовремя входить». Возможно потому, что, когда вас приглашают в пирамиду, вы входите не вовремя по определению. А может оттого, что, для успеха, вовремя нужно не только войти, но и выйти.

Теоретически на пирамидах можно зарабатывать, если вы являетесь одним из её организаторов или близки к ним. Если вы видите реальные финансовые потоки и достаточно дисциплинированы, вы можете вывести свои деньги задолго до того, как запахнет жаренным. Это противозаконно и неэтично. Но, по крайней мере, у вас есть достаточно прочное основание для принятия решения.

В пору упомянуть и о том, что далеко не каждому, кто когда-либо пытался организовать финансовую пирамиду, удалось одурачить достаточно большое количество людей, чтобы разбогатеть и не попасться в руки правосудия (или в чьи-нибудь похлеще). Хотя точная статистика мне доподлинно неизвестна.

Может быть, сработает стратегия ограничения рисков. Обычно пирамиды предлагают вам заработать 300-500% и более. Памятуя о среднерыночном доходе в 7-8%, вы можете договориться с собой на «скромные» 20-30% и выводить все деньги при достижении этой планки. Хотя и эта гипотеза is yet to be evaluated.

Во всех остальных случаях – пожалуйста, не обманывайте себя. Вы в хвосте. Вам продают. Вас используют.

Даже в случае с анализом финансовой отчётности публичных компаний мы с вами получаем информацию с довольно большим временным лагом. Что делает такой анализ применимым только для относительно долгосрочных инвестиций, то есть на срок 3-5 и более лет.

#ВерещакНадёжныеИнвестиции Открыть/Комментировать

2021-02-25 13:23:10 Подушка! Подушка! Подушка! В последнее время об этом говорят все: и финансовые советники, и руководители профессиональных ассоциаций, и первые лица Банка России. И это здорово! Давайте вместе донесём до людей, что сбережения «на чёрный день» первичны, а все инвестиции – потом.

Понижение банковских ставок и введение дополнительных налогов на доходы по вкладам спровоцировало беспрецедентный интерес россиян к фондовому рынку. Люди несут на рынок свои последние сбережения, забывая о том, что рынок – не вклад! Это может закончиться печально как для новоиспечённых инвесторов, так и для рынка в целом.

О том, как сформировать финансовую подушку безопасности, рассказал Валерии Княгининой для её недавней статьи в Прайм. Очень приятно, что над статьёй также трудился мэтр финансового консультирования Исаак Беккер – честь для меня.

#ВерещакСМИ Открыть/Комментировать

2021-02-24 15:42:54 Добавил пару строк к недавнему комментарию госпожи Набиуллиной для портала Сейчас.ру. Конечно же, всем сперва нужна «подушка». Да и плечом пользоваться надо крайне осторожно!

#ВерещакСМИ Открыть/Комментировать

2021-02-24 10:04:24 «Мы начинаем сиэфэй, си-иэфэй, си-иэфэй...». Песенка такая. Как однажды сказал тов. Шнуров, жениться нужно тогда, когда не жениться вы уже не можете. Полагаю, с CFA всё аналогично: становиться им надобно, когда вы не только точно решили, чему хотите посвятить всю оставшуюся жизнь, но и добились в этом деле определённых успехов.

// На полях. Вообще-то я не очень хотел писать этот пост. Хваcтаться нехорошо. Тем более, что нечем. Подумаешь, учиться начал. Ещё даже экзамена ни одного не сдал. Но ведь они сами напросились. Смотрите, что пишут в приветственном письме. «Joining the CFA Program is a key milestone in your professional life. Share your progress!». Что тут поделаешь, придётся «шарить прогресс». //

Я практикую финансовое консультирование с конца 2015 года. За это время я получил всё возможное более-менее котируемое дополнительное финансовое образование (высшее – инженерное, непрофильное, так уж вышло); провёл множество бесплатных консультаций; научился консультировать платно и дорого; научился консультировать бесплатно так, чтобы человек настоял на том, чтобы заплатить; научился за ещё большие деньги сопровождать личные финансовые планы людей в явном виде выставляя им счета за мои консалтинговые услуги из года в год; стал членом нескольких российских и зарубежных профессиональных ассоциаций и резидентом всевозможных каталогов и маркетплейсов; стал регулярным спикером некоторых тематических форумов и круглых столов; опубликовал множество статей и комментариев в СМИ; выстроил работу с российскими и зарубежными партнёрами и коллегами. CFA станет вишенкой на этом торте.

Главный вопрос, конечно, много ли я на всём этом заработал? Пока нет. Действительно, при сегодняшней конъюнктуре российского рынка выигрывают те, кто «бесплатно», но назойливо продают финансовые продукты со вшитыми комиссиями и отступными в 30-40%. Это намного проще: главное – «разогреть клиента» и подписать контракт, и никуда клиент потом уже не денется. Сделать это может любой прошедший месячный обучающий курс человек, способный разобрать написанное в подготовленной маркетологами и дизайнерами красивой брошюре. Тем более, что по словам некоторых этих людей, в отличие от меня-теоретика, они имеют глубокое практическое понимание происходящих на рынке процессов.

Но даже в среднесрочной перспективе (про долгосрочную вообще молчу) это путь в никуда. Через 2-3 года 90% тех, кто сегодня называет себя финансовыми советниками, справедливо заменят робоэдвайзеры и маркетплейсы. Так же как большинство кассиров в Макдональдсе и на вокзалах заменили автоматы – функции у них примерно одни и те же.

Как бы там ни было, то, что можно назвать бизнесом, я всё-таки создал. И это нечто, пусть ещё совсем маленькое, довольно динамично растёт (плюс 28-126% по всем основным показателям по итогам FY2020). Ещё год-два и даже хватит на лицензию Банка России.

Что бы там не плели злые языки, модель fee-only (или, скорее, fee-almost) в России работает. Люди готовы платить за услуги по финансовому планированию, если будут знать, что рядом с ними находится квалифицированный специалист. Не жалейте себя, коллеги: оторвите свои задницы от ваших насиженных теплых диванов и get your hand dirty в чем-нибудь вроде CFA или CFP. Я вот пошёл. С богом.

ЗЫ. Если вы со мной на ноябрьский экзамен, welcome. Ведь, как написано в том же письме, «studying is better with a friend!»

#ВерещакУчится #ВерещакОБизнесе Открыть/Комментировать