2021-04-08 18:00:03
В этом году рынок ждет бум IPO
2020 год стал одним из самых удачных для выхода на биржу - компании по всему миру суммарно привлекли почти $300 млрд, а количество сделок достигло максимума за последние 20 лет.
В 2020 IPO провели гиганты Airbnb и DoorDash, а также разработчики ПО Snowflake, SaaS-компании Palantir, Unity и Asana. Конфликт китайской Ant Group с локальными регуляторами привел к срыву IPO, но если бы листинг состоялся, то итоги 2020-го были бы еще более впечатляющими.
Среди российских компаний состоялось крупнейшее IPO онлайн-ритейлера OZON. Участвовавший в IPO Baring Vostok назвал листинг "сумасшедшим успехом". В их портфеле есть еще один успешный кейс — казахстанский маркетплейс Kaspi, который в октябре вышел на IPO и стал самой дорогой публичной компанией Казахстана.
В этом году компании могут установить новый рекорд по числу размещений на бирже. В первые три месяца на биржу вышли платформа Roblox, сервис Bumble, Coursera и стартап Arrival, основанный экс-главой Yota Денисом Свердловым. Стартапы с российскими корнями Semrush и Tinybuild также вышли на IPO. К листингу готовится сервис автоматизации UiPath, финтех-платформы Robinhood и Stripe.
Выход на IPO планирует китайская компания Didi. По прогнозам Bloomberg, именно IPO китайской компании может стать самым крупным в 2021 году. Среди российских компаний к выходу на биржу готовится сеть ВкусВилл, а также сервис такси и доставки Gett, который недавно трансформировал бизнес-модель и перешел к формату SaaS-платформы. Предварительно Gett оценивалась в скромные $1,9 млрд, но, несмотря на пандемию, компания в прошлом году вышла в плюс, а новые инвестиции подогревают к ней еще больший интерес (суммарно SaaS-платформа получила $850 млн от инвесторов, из которых $115 млн поступили в 2021 году). Поэтому есть все основания считать, что оценка может вырасти до $7 млрд.
Еще один формат размещений - SPAC, то есть слияние с компаниями-пустышками, которые создаются специально для приобретения частных компаний. По данным NASDAQ, объем средств, привлеченных через слияние со SPAC, уже превзошел объем средств от традиционных IPO. В феврале через слияние со SPAC на Nasdaq Capital Market разместила акции компания Alpha Capital. Также этому формату отдают предпочтение компании GoJek и Tokopedia, Grab и WeWork, поскольку это позволяет разместить акции по упрощенной схеме.
Будем держать руку на пульсе, и вы не переключайте канал!
@trubapodneglinnoy
5.5K views15:00