НА-ГОРА. Угольная аналитика

2022-03-29 14:43:57 Разворот на Восток: увеличит ли Россия экспорт коксующегося угля в Индию? 
Тенденция 
Индия планирует вдвое увеличить импорт из России коксующегося угля – ключевого сырья для производства стали. Об этом 27 марта на конференции в Нью-Дейли заявил Рамчандра Прасад Сингх, министр металлургической промышленности Индии. 
• Индия – восьмой по величине импортер коксующегося угля из РФ: в 2021 г. на ее долю пришлось 2% российского экспорта. Для сравнения: доля Китая составила 29%, а Южной Кореи и Японии – 13% и 9% соответственно, согласно данным Федеральной таможенной службы (ФТС). Однако в абсолютном выражении поставки в Индию постепенно растут: в период с 2017 г. по 2021 г. их объем увеличился в два с половиной раза, с 205 тыс. т до 563 тыс. т.  
• Для Индии Россия – шестой по значимости поставщик коксующегося угля: доля РФ в индийском импорте в 2020 г. составила 3%, следует из данным Центра ВТО/ЮНКТАД по международной торговле (более поздних данных нет). На поставки из Индонезии и США в 2020 г. пришлось 31% и 23% индийского импорта, а на поставки Южной Африки, Австралии и Колумбии – 13%, 5% и 3% соответственно.  
• Индия – самый перспективный рынок коксующегося угля в Азии. По прогнозу Международного энергетического агентства (МЭА), спрос на коксующийся уголь в Индии будет расти в среднем на 6,6% в год в период с 2021 по 2024 гг., тогда как в Китае и Японии – на 1% в год, а в странах Юго-Восточной Азии (в том числе во Вьетнаме и Таиланде) – на 5,4% в год. 
Прогноз ИРТТЭК 
• Двукратный прирост экспорта коксующегося угля в Индию выглядит более чем реалистичным: в таком случае поставки достигнут 1,1 млн т – это меньше прошлогоднего объема поставок во Вьетнам (1,4 млн т). Росту экспорту будет способствовать расширение индийского спроса: по прогнозу МЭА, Индия в 2021-2024 гг. увеличит потребление коксующегося угля на 14 млн т. 
• Увеличение поставок в Индию приведет к дальнейшему росту значимости азиатского региона для российских производителей коксующегося угля: в 2021 г. на долю стран Восточной Азии приходился 61% их экспорта, тогда как на долю Европы и республик бывшего СССР – 13% и 23% соответственно (при доле всех прочих регионах в 3%). 
• Доля Азии в экспорте коксующегося угля из России превысит 70% к 2025 г., когда будет построена железная дорога, соединяющая Эльгинское угольное месторождение Якутии с побережьем Охотского моря: ее ввод в эксплуатацию позволит увеличить добычу с прошлогодних 14,7 млн т до проектного уровня в 45 млн т.  Открыть/Комментировать

2022-03-28 15:45:55 ​#обзор_угольного_рынка #мир #неделя_12

#Европа #энергетический_уголь
На прошедшей неделе индексы энергетического угля на европейском рынке выросли выше 315 долл./т., впоследствии откатившись на уровень 290 долл./т., что было обусловлено текущей высокой волатильностью, неопределенностью на газовом рынке, ростом цен на газ и снижением объемов ветряной генерации на фоне общего дефицита предложения угля на мировых рынках. По состоянию на 23 марта 2022 г. коэффициент загрузки ветряных электростанций в Германии достиг самого низкого значения с сентября 2022 г., составив всего 0.8 ГВт. По прогнозам экспертов, до 27 марта ветряная загрузка электростанций в Германии не превысит 14%, но затем, может вырасти до 40%. Запасы угля на терминалах ARA составили 2.9 млн. т. (+0.2 млн. т. к 16.03.2022 г.).

23 марта Путин объявил, что «недружественные» государства будут вынуждены покупать российский природный газ в рублях. После этого заявления спотовая цена на газ в Европе на хабе TTF подскочила в полтора раза до 1048 долл./тыс. м3, впоследствии снизившись до 1027 долл./тыс. м3. Дополнительным фактором роста цен является внеплановое техническое обслуживание крупнейшего норвежского газового месторождения Troll.

#ЮАР #энергетический_уголь
Высокая торговая активность индийских трейдеров укрепила котировки южноафриканского материала выше 275 долл./т. После начала военной операции России на Украине спрос Индии на российский уголь сократился. Это связано с неопределенностью в отношении того, как будут осуществляться платежи после исключения России из платежной системы SWIFT. Ожидается, что в ближайшее время котировки южноафриканского материала станут менее волатильными после рекордного взлета, поскольку опасения по поводу европейского энергетического кризиса ослабевают по мере того, как зимний сезон подходит к завершению. Запасы угля на терминале Richards Bay на прошлой неделе снизились до 2.2 млн. т. (-0.8 млн. т. к 14 февраля 2022 г.).

#Китай #энергетический_уголь
В Китае цены спот на уголь 5500 NAR выросли на 7.00 долл./т. до 252 долл./т. FOB Qinhuangdao из-за вспышки COVID-19, которая наряду с проливными дождями в северных провинциях и частыми проверками безопасности на шахтах препятствует увеличению предложения. Также повышению цен способствует неопределенность в отношении поставок угля, в связи с ожидаемым техническим обслуживанием ж/д линии Daqin, которое будет проходить в апреле на протяжении 25 дней.

#Австралия #энергетический_уголь
Индекс австралийского угля 6000 снизился до 250 долл./т., следуя за движением европейского рынка, а также снижением покупательского интереса на фоне логистических проблем, включая доставку грузов по ж/д и увеличение судовых очередей в австралийских портах, что обусловлено проливными дождями, штормами и наводнениями в Австралии.

#Индонезия #энергетический_уголь
Высокая волатильность, характерная для текущего состояния мирового рынка угля, также оказала влияние на котировки индонезийского материала 5900 GAR, которые скорректировались до 210 долл./т. после достижения исторических максимумов в первой половине марта 2022 г. Ожидается, что наступающий в апреле мусульманский праздник Рамадан (02 апреля-02 мая 2022 г.) еще больше ограничит предложение из Индонезии в связи с ожидаемым снижением добычи в указанный период.

#Австралия #металлургический_уголь
Индексы австралийского металлургического угля упали ниже 580 долл./т. на фоне достаточных объемов спотового предложения на апрель и прогнозируемой благоприятной погоды в Австралии.

Источник: Современное Аналитическое Агентство
https://t.me/CAA_Coal_Center Открыть/Комментировать

2021-07-02 07:40:56 ​​Австралия пересмотрела прогноз роста продаж угля в мире

Объем мировой торговли энергетическим углем в 2023 г. вырастет до 1 032 млрд т по сравнению с 1 025 млрд т в 2020 г., говорится в июньском отчете Resources and Energy Quarterly (REQ), подготовленном Australian Office of the Chief Economist's (OCE). В мартовском отчете OCE прогнозировал рост до 1 101 млрд т в 2023 г. по сравнению с 1 036 млн т в 2020 г.

Пересмотр прогноза в сторону снижения преимущественно объясняется более существенным, чем ожидалось ранее, замедлением, роста импорта угля Индией и быстрым сокращением потребления твердого топлива Японией и Южной Кореей. Спрос в этих странах поддерживает австралийский экспорт угля на высоком уровне в период действия неофициального запрета Китая на импорт австралийского угля - с октября прошлого года. Есть вероятность снижения закупочной активности в этих регионах в ближайшие два с половиной года, что сократит австралийский экспорт угля.

OCE пересмотрел в сторону роста свой прогноз по импорту энергетического угля Китаем, а также экспорту индонезийского угля, при этом подкорректировав в сторону снижения свой прогноз относительно экспорта австралийского, российского и колумбийского угля.

OCE также пересмотрел в сторону росту прогноз цен на австралийский энергетический уголь на 2021 и 2022 гг., но понизили прогноз стоимости этого топлива в 2023 г.

Повышательная корректировка прогноза связана с ценовым ралли на энергетический уголь в последнее время, которое касается в основном высококалорийного энергетического угля, продаваемого в Японию и Южную Корею.

Argus оценивал стоимость высококалорийного угля в $128,77/т fob Newcastle по данным на 25 июня по сравнению с $81,44/т 31 декабря. Уголь калорийностью 5 500 ккал/кг (NAR) в рассматриваемый период оценивался в $73,85/т fob Newcastle по сравнению с $52,99/т.

Усредненный июньский прогноз OCE по стоимости высококалорийного австралийского угля в 2021 составляет $110/т fob Newcastle по сравнению с оценкой в $66/т в соответствии с прогнозом трехмесячной давности.

@nagora_coalanalytics Открыть/Комментировать

2021-07-01 11:51:08 ​Перевозки на сети РЖД почти достигли доковидного уровня, но планы были выше

За I полугодие погружено 632,7 млн тонн. Это на 4,6% больше, чем год назад. Отставание от 2019-го всего на 0,14%. В монополии рассчитывают уже в следующем месяце его полностью ликвидировать.

Прогноз на год в целом - рост на 3,3% к 2020-му и на 0,5% к 2019-му. Эти показатели существенно отстают от долгосрочной программы развития. Согласно ДПР, в этом году погрузка должна составить 1,37-1,43 млрд тонн - на 7-12% больше, чем в 2019-м.

У угля (+10,4%) хорошая динамика сохранится за счет внешней конъюнктуры - цены ставят рекорды даже в Европе. Фьючерс при поставках на хаб в Роттердаме превысил $113 за тонну, максимальный показатель за 10 лет.

Груз № 2 на железной дороге, нефть и нефтепродукты, пока еще в небольшом минусе (-0,4%), хотя прогресс налицо - за первые пять месяцев спад составлял 2,2%, за четыре - 4,7%. А от ОПЕК все ждут решения о росте добычи.

Но сейчас главная задача РЖД - повышение доходности. Перевозки угля для нее наименее прибыльные. Поэтому замглавы монополии Алексей Шило снова говорит о справедливых тарифах, т.е. об отказе от перекрестного субсидирования.

Момент для атаки на угольщиков самый подходящий. Уже в следующем году железнодорожники хотели бы установить для них новые цены. Открыть/Комментировать

2021-07-01 09:15:31 ВВП России в мае вырос на 10.9% за счёт эффекта низкой базы в прошлом году, разрыв с допандемийным уровнем сократился до -0.3%

источник: 1prime.ru Открыть/Комментировать

2021-06-30 18:30:28 Попытка Хакасии поднять НДПИ в 20 раз провалилась.

В начале года парламентарии республики попытались закрепить на федеральном уровне увеличение налоговой ставки на добычу угля до 480 рублей за тонну. Сегодня она в 20 раз меньше – 24 рубля.

Основная причина – открытая угледобыча наносит непоправимый урон экологии, поэтому налоги должны значительно вырасти. Парламент Хакасии одобрил инициативу. Были и противники идеи – за ростом налогов неизбежно потянется и стоимость топлива. Все издержки могут лечь на потребителей.

Правительство РФ дало отрицательный ответ на предложение Верховного Совета Хакасии повысить налоги на добычу угля. Налоговый кодекс не предусматривает установление ставки в зависимости от способа угледобычи. Открытая, закрытая – без разницы.

Хакасия не будет сдаваться, уже на следующей неделе запланированы новые обсуждения законопроекта. Успешность инициативы находится под большим вопросом – против Налогового кодекса далеко не пойдешь. Не понятно на что рассчитывают парламентарии, фактически выступая против всего углепрома, интересы которого хорошо защищены на всех уровнях власти.

Протесты против открытой угледобычи гремят в регионе уже давно, только весной был всплеск истории с Аскизским месторождением. Но не стоит забывать, что вся война с углем может закончиться после сентября. Открыть/Комментировать

2021-06-30 13:43:10 «Газпром» идет по треку 2018 года

Спрос на топливо в Европе на фоне аномальной жары резко вырос. Фьючерс на уголь (с поставкой в Роттердам) вчера вырос до 113,15 долл за тонну (максимум ноября 2011), фьючерс на газ взлетал до 416 долл за тысячу кубов.

Из-за резкого роста цен в Европе «Газпром» на днях повысил прогноз по средней экспортной цене газа в Европе в 2021 году до 240 долл за тыс. куб. м. Ранее «Газпром» прогнозировал среднюю экспортную цену на уровне 200 долл, а в начале года лишь 170 долл.

«Газпром» традиционно консервативен в свих прогнозах. Очевидно, что к осени цены могут вырасти еще, более того обновить пики 2008 года, когда цены на газ превышали 500 долл за тыс куб. м.

Несмотря на искусственную ограничения поставок газа со стороны «Газпрома» на рынок Европы, за первые 5 месяцев экспорт монополии вырос на 27,2% (на 18 млрд куб. м), до 84,2 млрд куб. м. Уровень поставок выше прошлого года, но ниже рекордного 2018 года, когда за первые 5 месяцев было поставлено 85,6 млрд кубов. Открыть/Комментировать

2021-06-30 12:08:00 АВСТРАЛИЯ ОЖИДАЕТ РОСТА МИРОВОЙ ТОРГОВЛИ КОКСУЮЩИМСЯ УГЛЕМ

Мировая торговля коксующимся углем вырастет к 2023 г. до 337 млн т с 298 млн т в 2020 г., говорится в новом прогнозе офиса главного экономиста при министерстве промышленности, науки, энергетики и ресурсов Австралии.

В июньском отчете Resources and Energy Quarterly отмечается, что рост произойдет в основном за счет поставок в Китай и Индию. Небольшое оживление спроса на металлургический уголь ожидается также в Японии и Европе. В мартовском отчете прогнозный показатель не превышал 331 млн т.

Сейчас Китай перекрыл дефицит угля, связанный с запретом австралийского экспорта, в основном поставками из Монголии за счет модернизации железнодорожного сообщения и частично нарастил импорт из Северной Америки и России. Согласно прогнозу, китайский импорт в рассматриваемый период вырастет с 76 до 84 млн т.

При этом Австралия сфокусировалась на переориентации своего экспорта в Индию, Южную Корею, Японию, благодаря чему открывается хорошая перспектива на следующие два года, когда австралийские поставки коксующегося угля могут вырасти с минимального уровня в 172 млн т в 2020 г. до 191 млн т к 2023 г. В связи с этим в отчете увеличена средняя спотовая цена твердого коксующегося угля на 2022 г. до $160/т FOB Австралия по сравнению со $142/т в прошлом прогнозе.

Офис главного экономиста ожидает существенного роста экспорта угля из Монголии – с 24 млн т в 2020 г. до 33 млн т к 2023 г. благодаря снижению тарифов в Китае в рамках созданного в прошлом году торгового соглашения АТР и завершению строительства ключевой железной дороги, соединяющей шахты Монголии с потребителями в северном Китае.

Экспорт коксующегося угля из России к 2023 г. достигнет 32 млн т против 22 млн т в 2020 г. В российском угле низкое содержание серы, что делает его привлекательным для развивающихся азиатских рынков, где законы о выбросах становятся все более строгими. Росту экспорта также будет способствовать увеличение транспортных мощностей, введение которых ожидается в 2022-2024 гг.

Напротив, США, второй мировой экспортер коксующегося угля в мире, из-за высоких производственных затрат и падения мощностей по производству стали в Европе сократят свой экспорт угля к 2023 г. более чем на 20% по сравнению с 2020 г. до 29 млн т.

Источник: Department of Industry, Science, Energy and Resources

#уголь Открыть/Комментировать

2021-06-30 11:26:33 ​​Восточному полигону найдут стрелочников

Владимир Путин поручил правительству и ОАО РЖД определить ответственность должностных лиц за задержку работ по расширению БАМа и Транссиба, пишет «Коммерсант».

Счетная палата должна проверить надбавки к тарифу ОАО РЖД на предмет целевого характера их использования, а силовые ведомства и контрольные органы оценят законность расходования госсредств, выделенных на Восточный полигон.

1 июля истекает срок, к которому правительство и ОАО РЖД в лице премьера Михаила Мишустина и гендиректора монополии Олега Белозерова должны рассмотреть вопрос «об ответственности должностных лиц, допустивших срыв сроков реализации планов-графиков мероприятий» по модернизации БАМа и Транссиба. Такой пункт содержится в закрытой части перечня поручений президента РФ от 5 июня по вопросам развития этой железнодорожной инфраструктуры.

О каком срыве сроков идет речь, не уточняется. Формально показатели по провозной способности, соответствующей первому этапу развития Восточного полигона (144 млн т), достигнуты уже в 2020 г. вместо 2021 г.

Вместе с тем задержки с вводом конкретных объектов нередки.
Так, Счетная палата в 2019 г. заявляла, что, хотя по паспорту проекта в 2018 г. должны были построить 11 разъездов и 78 км дополнительных путей, по итогам года был принят лишь один объект. В 2019 и 2020 гг. инвестиции в стройку на Восточном полигоне были освоены не полностью из-за проблем с подрядчиками и кадрами.

Также, согласно поручению президента, до 15 апреля 2022 г. Генпрокуратура, Следственный комитет, ФСБ, МВД, Федеральное казначейство, ФНС и ФАС должны провести проверку соблюдения законодательства при использовании государственных ресурсов, выделенных на развитие Восточного полигона. Первая очередь этого проекта оценивалась в 520,5 млрд руб., вторая — в 719,8 млрд руб. (может подорожать до 759,1 млрд руб.), обсуждается третья очередь. Финансируется Восточный полигон из инвестпрограммы ОАО РЖД и бюджета.

До 15 января Счетная палата должна провести контрольные мероприятия на предмет эффективности и результативности использования средств, привлеченных на расширение Восточного полигона за счет инвестиционной надбавки к тарифу на грузоперевозки, в том числе надбавки на капремонт.

Целевая надбавка на капремонт инфраструктуры в 2% была исходно введена в 2017 г. на один год, и должна была исчезнуть из базы индексации с 2018 г. ОАО РЖД уговорило потребителей сохранить ее при одновременном обнулении экспортной надбавки в 8% с 2019 г. Однако экспортную надбавку на все грузы, кроме нефтепродуктов и алюминия, в итоге тоже сохранили, проиндексировав и порожний пробег полувагонов на 6%, а также ввели новую надбавку — в 1,44% (потом 1,5%) на компенсацию изменений налогового законодательства. Средства от надбавок должны были использоваться в том числе на строительство объектов комплексного плана модернизации инфраструктуры, к которым относится и развитие Восточного полигона.

Собеседник в отрасли говорит, что, если искать виноватого, в первую очередь следует винить ответственных за затягивание проектирования и неправильную организацию работ.
В частности, вместо того, чтобы первыми выполнять работы, которые принесут наибольший результат, стройку было решено вести сплошными блоками без оглядки на самые острые потребности грузоотправителей. Также источник “Ъ” говорит о вине генподрядчиков, а прежде всего ответственных за механизм их выбора. Субподрядчики, по мнению собеседника “Ъ”, ни в чем не виноваты, равно как не стоит возлагать ответственность и на строительный блок ОАО РЖД.

@nagora_coalanalytics Открыть/Комментировать

2021-06-29 16:17:16 В случае дефицита провозной способности железной дороги на Дальний Восток приоритет будет отдан углю.

Такое мнение, как передал корреспондент ИАА «ПортНьюс», в ходе III Транспортного форума «Логистическая панорама» высказал президент центра перевозок и инфраструктуры Павел Иванкин.

По его словам, в настоящее время происходит увеличение объема перевозок транзитных контейнеров по железной дороге с дальневосточного направления. При этом в случае возникновения выбора между перевозкой угля на экспорт и перевозкой транзитных контейнеров, государство отдаст приоритет углю, полагает эксперт.

На данный момент такой дилеммы не возникло, однако в будущем может возникнуть дефицит провозной способности. Открыть/Комментировать