АНАЛИЗ ЭМИТЕНТА: ООО 'ВсеИнструменты.ру' (за 2021 г.) Це | ИнвестСейф
АНАЛИЗ ЭМИТЕНТА: ООО "ВсеИнструменты.ру" (за 2021 г.)
Цель: определение инвестиционного риска, степени вероятности дефолта в отношении рассматриваемого предприятия, показателей платежеспособности и финансовой устойчивости.
Об эмитенте:
«ВсеИнструменты.ру» — онлайн гипермаркет в сфере DIY в России - товары для дома, дачи, ремонта и строительства.
Выпуски облигаций в обращении:
$RU000A101970 с эффективной доходностью 18,09%
$RU000A102M86 с эффективной доходностью 18,74%
$RU000A1034M4 с эффективной доходностью 14,25%
* ЭД указана на дату проведения анализа.
(Расчет выполнен по итогам финансовой отчетности (РСБУ) предприятия за 2021 год).
Примечание: [...] - значение за 2020 г.
Коэффициент погашения текущих обязательств за счет денежных средств
0,08 (норма >0.7) [0,21]
Коэффициент погашения текущих обязательств за счёт денежных средств и дебиторской задолженности
0,54 (норма >1) [0,8]
Коэффициент, отражающий возможность погашения краткосрочных обязательств в течение года
1,22 (норма>1.73) [1,53]
Коэффициент, показывающий долю оборотных средств в активах
0,88 (норма>0.5) [0,89]
Коэффициент, показывающий долю заёмных средств на один собственный рубль
6,01 (норма от 0 до 1.5) [3,27]
Коэффициент, показывающий какая часть оборотных активов финансируется за счёт собственного капитала
0,02 (норма>0.5) [0,14]
Коэффициент удельного веса собственного капитала в общей сумме источников финансирования
0,14 (норма>0.5) [0,23]
Коэффициент финансовой устойчивости предприятия
0,28 (норма>0.8) [0,42]
------
Итоговая скоринговая оценка (ИСО): 20
Инвестиционный риск - высокий
------
Вывод: Высокорискованная, низкоэффективная компания с признаками неустойчивого финансового состояния и нарушения нормальной платежеспособности. Общая платежеспособность в отчетном периоде ухудшилась на 23%.
Дефицит высоколиквидных активов ~ 9,5 млрд.₽. Даже, допуская условно-выплаченную в полном объеме и в срок дебиторку, удастся закрыть только чуть больше половины всех текущих краткосрочных обязательств.
За отчетный год собственный капитал увеличился на 1% (+), долгосрочные обязательства увеличились на 25% (-), краткосрочные прибавили 104% (-).
Предприятие закредитованное. Долговая нагрузка продолжает рост. Общий уровень заемных средств относительно собственных увеличился в отчетном периоде еще на 84% (-).
В декабре предстоит погашение "тела" 2-го выпуска облигаций.
₽ Финансовые результаты:
[...] - данные за аналогичный период прошлого года)
- Выручка: 56 млрд. руб. [37 млрд. руб.] +53%
- Чистая прибыль (убыток): 394 млн. руб. [1,3 млрд. руб.] -70%
Предшествующие периоды:
ИСО за 2020 г. - 21
ИСО за 2019 г. - 22
Справочная информация:
Индекс Финансового Риска (от Интерфакс): [ 1...100 ]
ИФР=21
Индекс Платежной Дисциплины (риск просрочки платежа) PayDex: [ 1...100 ]
ИПД=88
Кредитный скоринг (Интерфакс): -
Облигационный долг: 3 000 млн ₽
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Поддержать канал
#всеинструменты
