Т—Ж Инвестник

2024-03-10 14:19:02 Открыть/Комментировать

2024-01-11 10:16:01 ЦБ наращивает валютные интервенции — что будет с рублем?

С 9 января ЦБ РФ начал работать на валютном рынке по новым правилам. Теперь в своих интервенциях он учитывает расходы из ФНБ, которые идут на финансирование дефицита бюджета.

Это может оказать ощутимую поддержку рублю, потому что увеличит объем предложения валюты в стране на 2,9 трлн в рублевом эквиваленте в течение 2024 года. Правда, не все эти деньги реально попадут на рынок.

Разбираемся, как будет работать новый механизм, поможет ли он укрепить российскую национальную валюту и на сколько стране хватит резервов:
https://j.tinkoff.ru/inv-tg/interventions-2024 Открыть/Комментировать

2023-12-15 13:32:03 16% — новая ключевая ставка ЦБ

Центральный банк РФ поднял ключевую ставку с 15 до 16% годовых. Решение стало ожидаемым: большинство аналитиков прогнозировали именно такой шаг увеличения ставки.

Мы писали о предпосылках этого решения. Открыть/Комментировать

2023-12-08 17:45:01 Когда ставка упрется в потолок?

ЦБ готовится принять последнее в 2023 году решение по ключевой ставке. 15 декабря он либо оставит ее в силе — на уровне 15% годовых, — либо повысит. Вариантов понижения не рассматривается.

В пользу сохранения ставки:

Замедление инфляции — пусть и пока неустойчивое

Сокращение кредитования — люди стали осторожнее занимать

Рекордный приток вкладов — россияне теперь меньше тратят и больше копят

В пользу роста ставки:

Курс рубля, который снова начал падать

Ожидаемый рост расходов бюджета, который подогреет инфляцию

Засилье льготных кредитов, которые мешают охладить спрос

Размышляем, что из этого может перевесить, и собираем прогнозы ставки от аналитиков:
https://j.tinkoff.ru/inv-tg/kakaya-stavka-dec-2023 Открыть/Комментировать

2023-10-27 17:34:48 ЦБ поднял ключевую ставку до 15% — выше ожиданий аналитиков

27 октября 2023 года Банк России на очередном заседании принял решение поднять ключевую ставку на 200 базисных пунктов, с 13 до 15%.

В качестве основных причин дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики регулятор выделяет: высокие темпы роста инфляции, потребительского спроса и кредитования.

В пресс-релизе ЦБ подчеркивает: «Исходя из новых среднесрочных параметров бюджетной политики, снижение бюджетного стимула в ближайшие годы будет происходить медленнее, чем ожидалось ранее. В этих условиях требуется обеспечить дополнительное ужесточение денежно-кредитной политики для ограничения масштаба отклонения инфляции вверх от цели и ее возвращения к 4% в 2024 году. Возвращение инфляции к цели и ее дальнейшая стабилизация вблизи 4% также предполагают продолжительный период поддержания жестких денежно-кредитных условий в экономике».

В целом повышение оказалось выше ожиданий рынка.

Разбираемся, почему ЦБ опять поднял ставку и как это отразится на экономике, бизнесе, фондовом рынке и обычных людях:
https://j.tinkoff.ru/inv-tg/cbr-stavka-october-2023 Открыть/Комментировать

2023-10-27 13:32:31 ЦБ повысил ключевую ставку до 15%. Скоро расскажем, как это повлияет на наши с вами деньги.

Напомним, что аналитики прогнозировали рост ставки до 14%. Открыть/Комментировать

2023-09-27 14:15:37 Крупнейшая криптовалютная биржа Binance объявила об уходе из России

Представители Binance уточнили, что полностью покидают рынок. Криптобиржа отключит биржевые сервисы и другие бизнес-направления в течение нескольких месяцев. Всех пользователей переведут на другую платформу — CommEX.

Не то чтобы это было неожиданно: из-за санкций российские пользователи больше полугода не могут полноценно пользоваться Binance.

Разбираемся, как произойдет перевод клиентов, и приглашаем в комментарии поделиться вашими криптопланами на будущее:
https://j.tinkoff.ru/inv-tg/binance-leave/ Открыть/Комментировать

2023-09-15 18:59:05 Двузначная ставка с нами надолго: ЦБ поднял ключевую ставку и сильно увеличил ее будущую траекторию

Банк России сегодня принял решение поднять ключевую ставку с 12 до 13%.

Это уже третье повышение за последние 2 месяца. Регулятор считает, что для укрощения растущей инфляции стране сейчас нужна жесткая денежно-кредитная политика.

Более того, ЦБ дал понять, что ждать значимого смягчения денежно-кредитной политики в ближайшее время не стоит. Вместе с ростом ставки на процентный пункт он резко — сразу на 3 пункта — увеличил прогноз ее будущей траектории. Теперь регулятор считает, что средняя ключевая ставка в 2024 году составит от 11,5 до 12,5%.

Так что двузначная ставка, вероятнее всего, останется с нами надолго, даже в отсутствие новых «черных лебедей».

Разбираемся, чем руководствовался в своем решении ЦБ и как это может отразиться на экономике, банковском секторе, фондовом рынке и населении:
https://j.tinkoff.ru/inv-tg/cbr-stavka-september-2023/ Открыть/Комментировать

2023-08-28 16:10:28 Криптобиржа Binance запретила клиентам из России операции с любой валютой, кроме российского рубля, через свой P2P-сервис

Ограничения появились после статьи The Wall Street Journal, в которой журналисты рассказали о том, как Binance обходит санкции. Издание заявило, что после всех введенных ограничений россияне с помощью криптобиржи все еще могут покупать за рубли другую валюту и переводить в зарубежные банки. Журналисты также обнаружили, что пользователи могут проводить оплату даже через российские банки, которые подпали под санкции США и ЕС.

Вечером 27 августа криптобиржа подтвердила, что ограничила россиянам P2P-операции по всем валютам, кроме рубля. Вот что об этом известно:
https://j.tinkoff.ru/inv-tg/binance-ban-2023/ Открыть/Комментировать

2023-07-05 12:20:01 Дивидендный гэп «Башнефти»: можно ли на этом заработать

До конца сегодняшних торгов инвесторы могут купить обыкновенные акции «Башнефти» и получить дивидендную доходность около 9,7%. По привилегированным акциям она будет чуть больше — около 12%, но сегодня разговор не о них.

Мы проанализировали, как обыкновенные акции «Башнефти» закрывали дивидендный гэп. В среднем закрытие приносило инвесторам около 3% сверх индекса Мосбиржи. В 8 случаях из 11 акции показали большую, чем индекс, доходность.

Результат сильно зависит от величины гэпа. В 7 случаях его размер был меньше размера дивиденда с учетом налогов и акции показывали среднюю доходность около 4% относительно индекса Мосбиржи. Но в других 4 случаях, когда гэп был больше дивидендов, доходность составила менее 1%.

Гэп — это разница в цене акций в последний день перед закрытием реестра и на следующий день, в этот раз это будут 5 и 6 июля. Зная это значение и размер дивиденда, можно самостоятельно прикинуть потенциальную доходность и оптимальный срок инвестирования. Учтите, что в среднем гэп этих акций закрывался за 177 дней, а медианное значение — 31 день.

В размере дивиденда не забудьте учесть 13% НДФЛ. Ближайший дивиденд «Башнефти» составит 199,89 ₽, с учетом налога — 173,9 ₽. Открыть/Комментировать