InvestFunds | ПИФы

2022-06-08 10:31:23 Банк России намерен перезапустить торги ПИФов с заблокированными иностранными активами, а ценные бумаги, на которые наложены санкции, выделить в отдельные ЗПИФы. Новую концепцию работы ЦБ намерен представить до конца июня.

Заместитель директора департамента-начальник управления регулирования департамента инвестиционных финансовых посредников ЦБ Валерий Красинский пояснил, что если доля заблокированных активов в ПИФе составляет от 10% до 90%, то фонд можно разделить на два, а заблокированные активы передать в отдельный амортизируемый закрытый ПИФ. Для фондов с заморозкой активов на 90% ЦБ предлагает изменить их тип на амортизируемый закрытый ПИФ.

Полный текст новости «Коммерсантъ» Открыть/Комментировать

2022-06-08 10:16:50 6 июня завершил формирование ОПИФ РФИ «Открытие – Сбалансированный рантье» от УК «ОТКРЫТИЕ».

Инвестстратегия фонда предполагает баланс между акциями и облигациями. Отличительная особенность фонда – регулярные выплаты инвестиционного дохода.

Инфраструктурные расходы:
Вознаграждение УК - 3.1%
Вознаграждение депозитарию и др. - 0.2%
Прочие расходы - 0.3% Открыть/Комментировать

2022-06-07 13:51:10 ЦБ РФ озадачен случаями погашения паев ПИФов без выплат инвесторам

Банк России озадачен сообщениями инвесторов о том, что управляющие компании погашали паи ПИФов, не выплачивая компенсацию, заявила директор департамента инвестиционных финансовых посредников ЦБ РФ Ольга Шишлянникова.

"Несмотря на то, что у нас все изменяется, мы по-прежнему занимаемся надзором, хотя не всегда применяем теперь меры воздействия, но на некоторые из аспектов надзора, которые у меня вызывают определенные вопросы, и на которые хотела обратить внимание, хочу поговорить. ...Была уверена, что все управляющие компании и специализированные депозитарии, которые учитывают инвестиционные фонды, при погашении используют механизм, похожий на поставку против платежа. Выяснилось, что совсем не так.

Выяснилось, что у нас перед кризисом паи погасились, деньги не выплачены, активы заблокированы и платить нечем, а паи погасились. Для меня загадка, потому что казалось, что паи должны были быть погашены в тот период, когда у вас уже были ликвидные активы для того, чтобы выплатить пайщикам денежную компенсацию связанную с погашением.

А если их не было, значит, не надо было гасить паи, поэтому рекомендую посмотреть на ваши процедуры на будущее для того, чтобы потом мы не разбирали с вами относительно того, где же теперь взять деньги, ведь паи погашены, десять дней, которые предусмотрены законодательством, истекли, а деньги пайщики так и не получили".

По ее словам, это не массовая история, но и не единичные случаи.

"Несколько случаев было, и мы разбираемся с этим, были жалобы от инвесторов, что пай был погашен, а деньги не выплачены. Управляющие компании сейчас все выплатят естественно, и мы просто ищем правильный механизм всего этого отражения, потому что они, как и требует закон, будут выполнять эту обязанность за счет собственных средств, а не за счет паевого инвестиционного фонда. Нам надо некоторое время, но это будет выполнено".

Полный текст новости Прайм Открыть/Комментировать

2022-06-07 10:31:44 ЦБ: ВОПРОСЫ О СОСТОЯНИИ ФОНДОВ FINEX ВНЕ КОМПЕТЕНЦИИ БАНКА Фонды крупнейшего провайдера ETF на российском рынке FinEx действуют по законодательству Евросоюза и Ирландии, поэтому они находятся вне компетенции Центробанка России. 1 июня в FinEx сообщили,… Открыть/Комментировать

2022-06-07 10:04:22 Московская биржа сообщает, что по итогам мая 2022 г. число физических лиц, имеющих брокерские счета на Московской бирже, составило 19,8 млн (+482 тыс. за май), ими открыто 33,2 млн счетов. В мае 2022 г. сделки на фондовом рынке совершали 1,9 млн человек.

Также по итогам мая 2022 г. количество открытых индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС) превысило 5,5 млн. Оборот по ИИС с начала 2022 г. составил 836,3 млрд рублей, в структуре оборота 88,6% составили сделки с акциями, 3,3% – с облигациями, 8,1% – с биржевыми фондами.

Топ-10 российских биржевых фондов в портфелях частных инвесторов:
• фонд инвестиций в акции, золото, денежные средства, краткосрочные и долгосрочные облигации TRUR (25%);
• активы денежного рынка VTBM (19,6%);
• фонды на Индекс МосБиржи полной доходности "брутто" VTBX (11,9%) и SBMX (11,8%);
• фонд инвестиций в акции крупных публичных компаний России TMOS (9,4%);
• золотые слитки VTBG (8,9%);
• российские корпоративные облигации VTBB (5,1%);
• акции и депозитарные расписки российских компаний с активным управлением AKME (2,8%);
• среднесрочные корпоративные облигации российских компаний TBRU (2,7%);
• фонд инвестиций в золото TGLD (2,7%). Открыть/Комментировать

2022-06-06 12:29:01 ИНВЕСТОРЫ ВОЗВРАЩАЮТ ПАИ: НО ПОКА НЕ СЛИШКОМ СКЛОННЫ К РИСКУ

Частные инвесторы замедлили распродажу российских паевых фондов. Оттоки из розничных ПИФов за май составили 11,3 млрд руб., более чем вдвое ниже потерь апреля. Это стало возможно за счет уменьшения продаж фондов облигаций и смешанных инвестиций на фоне восстановления облигационного рынка к уровням начала года. Однако из фондов акций пайщики забирают деньги так же активно, как и раньше.

Чистый отток средств из розничных паевых фондов в минувшем месяце составил 11,3 млрд руб. Это более чем вдвое ниже рекордного объема средств, выведенного месяцем ранее (23,2 млрд руб.). Среднедневной отток в отчетном месяце опустился менее значительно — до 0,628 млрд руб. с 1,1 млрд руб. в апреле. В целом непрерывный отток средств из фондов наблюдается четвертый месяц подряд, за это время инвесторы вывели из таких фондов 45,8 млрд руб.

В мае частные инвесторы сократили продажи облигационных фондов и смешанных инвестиций.

За месяц клиенты фондов данных категорий вывели 4,07 млрд руб. и 3,8 млрд руб., тогда как в апреле забрали соответственно 9,7 млрд руб. и 7,9 млрд руб.

Сложнее ситуация в более рискованных ПИФах — фонды акций второй месяц подряд фиксируют отток на уровне 3,3 млрд руб. С учетом меньшего количества рабочих дней среднедневные выводы средств выросли с 157,6 млн руб. в апреле до 182,6 млн руб. в мае.

Единственной категорией фондов, где преобладали покупки, стали фонды, ориентированные на инвестиции в золото.

В пяти розничных фондах данного типа, по которым возобновились операции, чистый приток клиентских средств составил почти 440 млн руб. Эксперты «ВТБ Мои инвестиции» отмечают, что в периоды неопределенности освободившиеся средства частные инвесторы активно направляли в золото — актив, не имеющий кредитных рисков и защищающий от инфляции. К тому же золотые БПИФы позволяют защитить валютные сбережения от рисков их блокировки, поскольку инвестируют не в бумажное, в виде ETF, а в физическое золото, приобретаемое и хранящееся в России. В итоге инвесторы даже не обращают внимания на падение рублевой стоимости таких вложений. В мае стоимость паев таких фондов просела в рублях на 13–16%.

Важное значение для рынка будут иметь дальнейшие шаги ЦБ по уменьшению ключевой ставки. Аналитики не исключают того, что 10 июня регулятор понизит ставку на 200 базисных пунктов, до 9%, что потянет за собой ставки по вкладам.

Полный текст новости Коммерсантъ Открыть/Комментировать

2022-06-06 11:24:04 ПИФЫ ОТХОДЯТ ОТ ЗАМОРОЗКИ: КАКИЕ РИСКИ НЕСУТ ПАЕВЫЕ ФОНДЫ С ИНОСТРАННЫМИ АКТИВАМИ

За последние две недели на Московской бирже начались торги паями 15 биржевых ПИФов, ориентированных на иностранные активы. Однако из-за заморозки счетов НРД в Euroclear по-прежнему заблокированными остается более сотни биржевых фондов и открытых фондов. При этом на фоне постоянно расширяющихся санкций даже доступные для операций фонды с иностранными активами находятся в зоне риска, что должны учитывать инвесторы.

Расчет на актив

С конца мая Московская биржа начала допускать к торгам БПИФы, ориентированные на валютные активы, торги которыми не проводились три месяца. 23 мая начались торги десятью БПИФами трех управляющих компаний: «Тинькофф Капитал», «Райффайзен Капитал» и «Альфа-Капитал». 31 мая было запущены торги еще пятью биржевыми фондами «Тинькофф Капитал».

Несмотря на то, что торги ценными бумагами, в том числе паевыми фондами с российскими активами, шли уже давно, ПИФы с иностранными активами оставались замороженными из-за прекращения расчетов между НРД и европейским депозитарием Euroclear. Европейский клиринговый центр принял такое решения на фоне введения антироссийских санкций. Однако на российском рынке были фонды, для которых иностранные ценные бумаги приобретались на «СПБ бирже» и хранились в депозитарии Бест Эффортс банка.

На «СПБ бирже» торги иностранными ценными бумагами возобновились с 9 марта, однако операции с БПИФами не могли начаться из-за существующего требования ЦБ к расчету стоимости пая (iNAV), который должен производиться каждые 15 секунд. Это требование было смягчено регулятором — он разрешил маркет-мейкерам БПИФ вместо привязки к iNAV котировать паи, не превышая максимально допустимого спреда.

ЗПИФ в помощь

Однако запущена лишь меньшая часть фондов с иностранными активами. По оценкам «Ъ», основанным на данных Investfunds, до сих пор не проводятся операции почти со 120 розничными ПИФами. В связи с тем, что 3 июня Евросоюз ввел санкции в отношении НРД, большая часть российских фондов с иностранными активами так и останется замороженной. В таких условиях единственным оставшимся решением может стать выделение иностранных активов в отдельные ЗПИФы.

В апреле ЦБ совместно с участниками рынка доверительного управления обсудил возможность разблокировать операции для фондов с долей таких активов до 10%, а в остальных случаях переводить их в отдельный закрытый ПИФ.

Полный текст новости Коммерсантъ Открыть/Комментировать

2022-06-06 11:03:21 Московская биржа определила регламент работы рынков в июне 2022 года

С 11 по 13 июня в связи с выходными праздничными днями торги и расчеты на фондовом, денежном, срочном, валютном рынке и рынке драгоценных металлов Московской биржи проводиться не будут. Открыть/Комментировать

2022-06-03 15:04:58 #CbondsИнтервью
Интервью Cbonds: Александр Присяжнюк, директор инвестиционного департамента ООО «РСХБ Управление Активами»

Александр рассказал нашим зрителям о том, что отличает «РСХБ Управление Активами» от конкурентов, на каких клиентов она ориентируется, насколько широки ее географический охват и спектр предлагаемых инвестиционных продуктов. Также спикер поделился, как изменялась стоимость чистых активов под управлением «РСХБ Управление Активами» и какие задачи ставит перед собой компания в эпоху возросшей волатильности.

Видео уже доступно к просмотру на нашем Youtube-канале.

Полезного просмотра! Открыть/Комментировать

2022-06-03 11:09:23 Вчера началось формирование двух фондов от УК «ОТКРЫТИЕ»:

ОПИФ РФИ «Открытие – Золотой резерв»
ОПИФ РФИ «Открытие – Сбалансированный рантье» Открыть/Комментировать