Расчет СЧА по FXMM и FXTB восстановлен 8 августа 2022 года во | Инвестиции в ETF

Расчет СЧА по FXMM и FXTB восстановлен

8 августа 2022 года возобновился расчет стоимости чистых активов (СЧА) по обоим классам акций фонда денежного рынка FinEx Cash Equivalents UCITS ETF — FXMM и FXTB.

Что произошло?

FXMM и FXTB — это классы акций одного и того же фонда на краткосрочные казначейские облигации правительства США (US T-Bills): рублевый и валютный соответственно. 1 марта 2022 года расчет стоимости чистых активов по ним был приостановлен. Причиной стало то, что фонд лишился возможности совершать операции хеджирования, использовавшиеся рублевым классом акций (FXMM) для нивелирования валютных рисков. 

В результате на балансе FXMM остались только рублевые денежные средства, что противоречило регуляторным требованиям к структуре фондов коллективных инвестиций в ЕС (UCITS Directive).

После продолжительных переговоров с регулятором Центральный банк Ирландии в июне одобрил единственный возможный для FXMM сценарий — трансформировать его в фонд без хеджа (сделать аналогом FXTB), сохранив рубль только в качестве базовой (расчетной) валюты класса акций. Для этого требовалось продать рубли по текущему «офшорному» курсу, который доступен на внешнем валютном рынке, и купить на доллары T-bills.

Конвертация рублей происходила во второй половине июня и заняла пять рабочих дней. Средний валютный курс, по которому была произведена трансформация фонда, составил 57,25 рубля за доллар. Сравнительно крепкий курс национальной валюты позволил купить больше валютных активов (T-bills). 

После корректировки стратегии расчет СЧА по FXMM и FXTB восстановился и теперь на ежедневной основе будет публиковаться на страницах фондов. Инвесторы смогут оперативно уточнять информацию о стоимости своих активов в портфеле с помощью калькулятора на сайте.

Что произошло со стоимостью чистых активов FXMM и FXTB, читайте по ссылке