КАР ЧИПС

2022-04-20 22:22:59 Самая топовая компания.

Сегодня разберём ещё одну российскую компанию.
С инвестициями в иностранные активы пока очень туго.
Гражданам РФ туда пробраться сейчас не просто. Пока что для меня очень туманна дальнейшая ситуация с ними.

Чего стоит ситуация с переводом активов из ВТБ.
Я от всех клиентов ВТБ слышу одно и тоже, активы заморозили.
ВТБ, как же вашу мать, вы это не предусмотрели???
Представители ссылаются на запрет Euroclear, как он работает я разбирал вот здесь, прочитай, если не видел.

Я эту ситуацию расцениваю как усилия свыше, чтобы люди боялись инвестировать в иностранные активы и преимущественно рассматривали отечественный рынок.
Скажу сразу, я не против инвестиций в наш бизнес, а только за, тем более сейчас, когда он так перспективен.

Ну и конечно не обойтись без личной выгоды ВТБ, видимо сегодня банк не смог бы выплатить процент на $ 52 млн по евробондам без этой заморозки. Вот и рассчитался деньгами клиентов.
Ладно, этот пост не про ВТБ. Однако, я считаю эту компанию шлаком. Клиентов могли и уведомить, что активы заморозят.

Теперь к посту.
Магнит (Тикер: MGNT)

Для меня это одна из лучших компаний в нашей стране. Дело тут не в том, чем она занимается, а то как они ведут свои дела.
Вообще, основатель Магнита Галицкий отличный предприниматель, который строил этот бизнес начиная с гаража, в котором стояли полеты с помидорами и хлебом, а над ними весела одна лампочка. Это не история про рэкеты и прочее, это бизнесмен. В чистом понимании этого слова, а не русифицированном.

Соответственно и среди ритейлеров это лучшая компания, по моему мнению.

Факты:
В прошлом году продажи в точках Магнита выросли на 7% по сравнению с предыдущим годом, это без учёта открытых новых и закрытых точек, только те, которые работали весь отчетный период. В профессиональной терминологии этот показатель называется LFL-продажи.
У X5, к примеру этот показатель 5,1%.

Рентабельность Дикси повысили, почти догнали до своей. Хотя ещё года не прошло после покупки. Что опять говорит о более грамотном ведении бизнеса, чем у конкурентов.

Долг не большой, Денег ликвидных много, около 74 млрд рублей.

Показатель EBITDA, который показывает успешность бизнеса, до вычета налогов, растёт сильнее, чем в прошлом году, тогда было +10%, а за 21 год вырос на 19%.

К тому же Магнит очень активно поглощает конкурентов, возможно мы и в этом году увидим новое слияние.
К слову, когда компания выкупает другого игрока, стоимость акций первой в последствии растут.
Поскольку на балансе, теперь гораздо больше недвижки, оборудования и прочих активов.

Всех обнял. @chipsadm

Если вопросы остались, то ко мне в личку) Открыть/Комментировать

2022-04-20 16:24:08 Спекулянты ждут хорошей отчётности от FIX PRICE.

На днях хорошо отчитались FIVE и «Детский мир» поэтому всем интересен отчёт за первый квартал от FIX PRICE.

На этом фоне цена акций отросла на 6%! Сама компания обещает предоставить отчётность 27 апреля.

Что ещё может послужить ростом — открытие нового распределительного центра в Самаре, площадью 40 тысяч квадратных метров. Запустить в работу намерены в 3-м квартале текущего года.

Дискаунтеры набрали силу в текущих условиях, народу приятнее тратить меньше, сейчас тем более.

Опираясь на невысокую долговую нагрузку, эксперты поголовно предрекли будущую выплату дивидендов эмитента FIX PRICE.

Хоть что-то хорошее.

Всех обнял. @chipsadm Открыть/Комментировать

2022-04-20 14:01:35 В Ливии остановили отгрузку два порта.

Политика вставила палки в колёса работы месторождений.

В порту Зуветина и Меллита траблы. В первом пришли протестующие и загрузка 1 млн баррелей в танкер остановилась, во втором «неизвестные» просто остановили добычу.

Ещё раз: остановили добычу. Как? Как так пришли и остановили? Капнули ямку и кричали в землю, чтоб нефть обиделась и ушла. Там процесс нихеровый. Ну ладно.

Эм, может, кто саудитов подначить на похожее? Нефть в цене скакнёт, все у россии будут покупать.

Всех обнял. @chipsadm Открыть/Комментировать

2022-04-19 15:12:50 Господа и дамы, инвестирующие в коммерческую недвигу.

Пост для вас, пост грустный.

Жопа! Пришла и удобно расположилась над головами тех, кто сдаёт коммерческую недвижимость.

Как после ковида ушла, ногу в двери оставила, видимо, знала, что вернётся.

О прекращении территориального расширения заявили многие, из тех, кого знают все — «Самокат», закрыли своё присутствие в 15 городах. Сами сложите дарксторы в одном городе и умножите на 15.

Закрывать или прекращаться будут многие, реальность ставит в неопределённое положение масштаб бизнеса.

Уплывут из-под вашей крыши те, кто завязаны на поставки из-за границы.

У кого ещё арендуют, испытывают перманентную усталость от просьб снизить мзду или условия пересмотреть.

Если до вас, как до владельцев не дошло это веселье, то это пока.
Рекомендую сейчас искать другие варианты и идти обсуждать, простаивать площадь должна только по одной причине — нахождение на углу спального района, где только белки бегают, в остальных случаях должна сдаваться.

Всех обнял. Открыть/Комментировать

2022-04-19 11:46:03 «Пермэнергосбыт» рос на 11.5%.

Тут причина более прозрачная — рекомендация выплатить дивиденды. Совет директоров собрался и всем составом в 9 человек проголосовал «ЗА».

По привилегированным акциям и итогам 2021 года отчётного года, размер 14 рублей на одну привилегированную акцию.

По обыкновенным акциям, всё то же самое 14 рублей на одну.

Раньше даже бы не написал про них, ну, решили и решили, что ж теперь, а учитывая, что вокруг происходит, решение о выплате дивидендов оставляет надежду, что фондовый рынок не превратился в зомби. Открыть/Комментировать

2022-04-18 21:47:16 Увеличенные экспортные квоты сделали своё дело.

В воскресенье товарищ Мишустин подписал постановление о временном увеличении квот для производителей минерального удобрения на 700.000 тонн.

По азотным удобрениям увеличили на 231 тыс. т до 5,7 млн т, а по сложным на 466 тыс. т до 5,6 млн т.
Действовать решение будет до 31 мая 2022 года.

Для начала, что такое экспортная квота?
Квоту государство вводит, чтобы ограничить экспорт.
Соответственно, её увеличение даёт возможность отечественным компаниям больше продавать другим странам и больше зарабатывать.

Мера направлена на поддержку производителей, которые столкнулись с простоем на внутреннем рынке.
Конечно же эта новость благоприятная. Она хоть частично компенсирует проблемы в логистике и хоть немного смягчит невысокий спрос на внутреннем рынке.

Кого мы сегодня наблюдаем в лидерах роста? «Акрон» и «ФосАгро».

Конечно же компаниям стоит в первую очередь рассчитывать на увеличение интереса к удобрениям со стороны тех стран, которые не присоединились к санкциям.
Потому что, например, на поставки в Донецкую и Луганскую республики, а также Абхазию и Южную Осетию увеличении квоты не распространяется.

Всех обнял. @chipsadm Открыть/Комментировать

2022-04-18 15:55:02 НМТП рос на 20%.

Все инвесторы считают, что порты наберут популярности на фоне событий, да и вообще в новой реальности остались чуть ли не единственным способом возить.

Собственно это подтверждают слухи о том, что крупнейший портовый оператор НМТП работает круглосуточно и в бухте Новороссийска скопилось нихеровое количество танкеров за порцией нефти.

А теперь о грустном, слухи остались слухами. Никакого драйвера роста этого эмитента нет, похоже на обычную манипуляцию. Доказательства перенаправления потоков транспортировки нефти я не нашёл.

Немного окунувшись в компанию, на месте инвесторов тот 20%-ный ракетный рост я бы использовал, чтобы зафиксировать и сдать на таком большом задёрге.

Обнял всех. @chipsadm Открыть/Комментировать

2022-04-18 11:44:24 Petropavlovsk — проблемы по всем фронтам.

Сейчас компания испытывает проблемы с реализацией золота и обслуживанием долга. Рассматривают продажу доли в действующих активах.

Контора британская, кредитуется санкционным «Газпромбанком»

По условиям кредита компания продавала 100% золота банку, а сейчас не может. Сейчас в поиске других мест сбыта.

Если не найдут, то начнут продавать активы. Пошарим, что у них есть?

— Покровский АГКП. Комплекс перерабатывает свою руду и стороннюю. Запустили в 2019 году, в 2020 произвели за год 162,5 тысячи тройских унций.
— ГГМК «Пионер». Расположился в 40 км от первого. Добыча на уровне 120-135 тыс. тройских унций в год.
— ГГМК «Албын». 126 тыс. тройских унций за 2020 год, стоит отметить, что добыча пятый год падает с показателя 180 тыс.

Если дело дойдёт до продажи актива, очередь выстроится за Покровским.
Там используется самый эффективный способ извлечения золота из упорных руд и логистика позволяет с любой точки привезти по ж/д руду.

Всех обнял. Хорошей недели @chipsadm Открыть/Комментировать

2022-04-17 23:13:26 Когда обстановка на руку.

И так, начнём разбор отечественного интернет-гиганта.

Яндекс (Тикер: YNDX)
Кратко, чем занимается?
Крупнейший в РФ поисковик, один из основных агрегаторов такси, также занимается интернет-рекламой, e-commerce, медиа, образованием и многим чем ещё.

Для начала давайте посмотрим как в целом обстоят дела.
Цена акции сейчас меньше 2000 руб, даже после обвала фонды из-за корона кризиса, их акции стояли дороже.

Торги в США прекращены и из-за этой остановки инвесторы имеют полное право требовать досрочного погашения еврооблигаций на сумму 1,25 млрд $. Правда пока есть санкции в отношении банков, деньги они не получат.

У компании есть зарубежные направления, но в целом они не существенно влияют на общее состояние дел Яндекса.

Теперь пройдемся по финансовым показателям.
Сравнивать буду с предыдущим годом.
Объединённая выручка увеличилась на 54%, это 356 млрд руб.
На Яндекс. Маркете товарооборот вырос на 180%, оч хороший показатель. Помните разбор OZON? У них рост меньше, 133%.
Выручка транспортного сегмента (Доставка, Такси) увеличилась почти вдвое.
В поисковике поскромнее получились результаты, тут на 32%, но тоже рост.
Подписчиков ЯндексПлюс стало в 13 раз больше 12 млн пользователей теперь. Даю поправку, это рост за три года.

Ну как вы видите, Яндекс на месте вообще не сидит. Работают не покладая рук и результаты видны на лицо.

Руководство компании считает, что в этом году общая выручка увеличится ещё на 40%. Посмотрим, в целом, я считаю, что это возможно реализовать. Из-за блокировки рекламной площадки Гугла, бизнес перенесёт свои рекламные кампании в Яндекс. Думаю, выручка в этом сегменте увеличится 50%.

Опять же нельзя забывать про соцсети, Ютуб ведь тоже отключил монетизацию. Открывается пространство для нового сервиса. Яндекс может и свой развить, в том числе может и Rutube выкупить. Посмотрим.

Также смотрите на сектор интернет-коммерции. Много зарубежных сервисов ушло из России, что опять даёт преимущество Яндексу. Кстати, иностранные компании занимали примерно половину рынка. А рынок большой, на 1,5 трлн руб между прочем.

В конечном счёте.
Из-за текущей обстановки, Яндексу однозначно придется сворачивать деятельность в недружественных странах, трудности с импортом оборудования тоже немного портят обстановку. Опять же, проблемы производства электронных компонентов.

Тем не менее, для меня это рабочие моменты, драйверов для роста предостаточно.
Цена акций не высока, выручка растёт у компании во всех сегментах, а теперь с уходом иностранных конкурентов Яндекс получит ещё больше прибыли.

Я вас всех обнял. Спасибо, что поддерживаете. @chipsadm

Если пост понравился, поставь реакцию и поделись с другом Открыть/Комментировать

2022-04-17 14:40:42 Траты потребителей. Что с ними?

Не переживайте, попадали. Упёрлись и тонем.

Считать чужие траты не очень красиво, но для будущих прогнозов результатов компаний придётся.

Если брать всю Россию, то траты упали на 9%, если взять столицу, то на 24%. Пахнет цифрами 2008 года, но нет это апрель 2022 года.

Где расходы сократились больше всего? Кино, срезало 60% трат, спорттовары 47%, одежда 46%.

В супермаркетах и фастфудах присутствует ожидаемый рост на 15 и 11% соответственно.

Надеюсь, что люди начали увеличивать процент сбережений и перестали тратить на фигню. Плюс, многих ещё охватывает паника от происходящего. НО!

Запечатлённая цифра, снижения потребления в моменте хвоста собачьего не стоит, в сравнении с цифрами по году. Вот тогда и правда можно брать в расчёт, а сейчас от каждой новости люди шарахаются то за сахаром, то за айфоном.

Напоминаю, сегодня разберём Яндекс)

Всех обнял. @chipsadm Открыть/Комментировать