FIRE

2021-08-31 08:12:42 Менее года назад я помог жене запустить её небольшой бизнес - домашнюю кондитерскую ПП-тортов. Пару дней назад произошло приятное для нас событие - выручка перевалила 1 млн руб. И это с учетом того что за это время у неё было три полноценных отпуска. В это время мы просто прекращали принимать заказы. Это одна из лучших моих инвестиций. Я пару раз заикнулся о том, что было бы неплохо выйти уже на следующий уровень - сделать небольшой цех и нанять второго кондитера, но жена не хочет. Говорит, что ей нравится печь торты, но менеджером она себя не видит. Понимаю её и не настаиваю. Не обязательно нужно расти. Сейчас бизнес очень рентабельный. Если увеличивать производство, то вылезет куча новых затрат. Открыть/Комментировать

2021-08-26 11:08:26 Итак, продолжение истории. Самая жесть технических свопов и РЕПО – это куча отписок и служебок внутри банка, в которых приходится объяснять, как такое получилось и что ты сделал для того, чтобы впредь такого не повторилось. Какого хера ты не отследил остаток и всё такое. А на тот момент за ними числился еще один крайне похожий косяк, за который мы еще не «отсидели». =)
Целый день вчера я потратил на всевозможные звонки и письма на биржу в отдел клиринга фондовой секции, пытаясь выяснить, что же на самом деле произошло. Ведь средства на бирже были. По какой же причине был сделан технический своп?
Понимание пришло только сегодня. И технически ситуация довольно нестандартная.
На бирже есть два типа счетов. S01- (так называемый основной счет) и S01+ (так называемый торговый счет). Вечером на торговом счете был небольшой минус по долларам, а на основном был положительный остаток, который на несколько порядков был больше этого «минуса». В стандартной ситуации, во время вечернего клиринга, биржа производит неттинг этих двух счетов и «минус» пропадает, перекрытый положительным остатком по другому счету. Вчера этого не произошло. Причина, по которой этого не случилась очень неочевидная. Сложилось вместе сразу несколько факторов. Рассказываю, как можно так легко зафакапить. Вдруг будет кому полезно.
Если вы хотите поиметь проблем, надо тянуть овернайт сделки РЕПО с ЦК и РЕПО-М. Поскольку РЕПО-М не исполняется в вечерний клиринг автоматически, по ним надо каждый день выставлять контрагенту срочный отчет на исполнение. В этот отчет так же можно включить сделки и через ЦК. Что вчера и было сделано. Дальше. Второй фактор – отсутствие других сделок, которые должны сегодня рассчитаться. Третье условие – появление отрицательного остатка на торговом счете в результате «схлопывания» срочного отчета на исполнение (он может быть и положительным так-то).
Что же получается при соблюдении всех этих условий? Срочным отчетом днем вы совершаете самый настоящий клиринг. И если нет ДРУГИХ сделок для исполнения в сегодняшнем числе, то вечернего клиринга НЕ ПРОИСХОДИТ! Это, сцуко, очень неочевидный момент. Я столкнулся с таким первый раз в жизни. А дальше все просто – нет клиринга, нет и неттига между торговым и основным счетами. Вот так вот на Московской бирже устроено. И на ночь один из счетов уходит с отрицательным сальдо. Дальше ты несколько дней доказываешь руководству, что ты не мудак, никогда такого не было и вот опять. =)
За одного битого двух не битых дают. Хоть это радует. Открыть/Комментировать

2021-08-25 20:48:16 Бухаю сегодня вечером. Ибо после такого ебанутого дня сам Бог велел. Ниже будет куча специфических терминов, но сорян, пишу больше для себя, на память. Предистория. Гуляю вчера с женой по парку. Часов в 9 вечера раздается звонок на мобильный. Звонит коллега из Казначейства, сообщает, что ей позвонили с биржи и сказали, что у нас не хватает долларов под вечерний клиринг. 1116$ всего, копейки. Я в полном ахуе, говорю, что быть такого не может, ибо я вечером 4 раза перепроверил остатки на бирже перед уходом. Но факт остается фактом. Позвонили с Московской биржи и сообщили об отрицательном остатке. Сумма смешная, конечно, но очень неприятно. Уверен, что придя завтра на работу, я увижу технический своп, заключенный с нами биржей в одностороннем порядке, который закрывает этот минус. В принципе, отрицательный остаток - ничего страшного. Биржа сама его закрывает свопом, если на счете есть средства в другой валюте, либо через РЕПО, если бабла нет, но есть бумаги. Но есть одно очень большое НО. ПИЗДЕЦ какое большое. Завтра будет продолжение истории. Наверное.... Открыть/Комментировать

2021-08-13 23:19:55 Я пришел к мнению, что не важно как ты сделаешь портфель, что туда включишь, как будешь всем этим рулить. Главное - регулярно в него вносить свежее бабло. Даже если косячить внутри стран/инструментов/отраслей/отдельных компаний - на горизонте 10+ лет всё получиться. Открыть/Комментировать

2021-08-06 22:05:40 Это печально, конечно. Для выхода на пенсию мне надо накопить сумму, эквивалентную стоимости 10 новых Ленд Крузеров в максимальной комплектации. Почему так? Некий индекс Биг Мака. И вот в этом году в салонах появляется LC300. За 11.2 млн. Рублей. Сцуко. Копим 112 миллионов. Инфляция очень гадская штука. Она прожорливая и беспощадная к вашим накоплениям. Открыть/Комментировать

2021-08-04 18:17:36 Пришли сегодня дивиденды от Сургутнефтегаза. Очень приятно получать смс-ку о зачислении 500 тысяч. Открыть/Комментировать

2021-07-26 21:38:32 Это какой-то пиздец. Других слов у меня нет.

"Я тоже решила вложиться, так как захотела обеспечить себе и малышу, которого жду, безбедный декретный отпуск. Я наслушалась красивых историй, не спала пару ночей и взяла кредит. <…> В итоге я потеряла все деньги. А кредит я взяла на восемь лет, платеж в месяц по 30 тысяч. Через два месяца я иду в декрет. Родные ничего не знают."

https://meduza.io/feature/2021/07/26/v-rossii-ruhnula-finansovaya-piramida-finiko-lyudi-vlozhili-v-nee-milliony-esli-ne-milliardy-rubley-a-teper-nadeyutsya-vernut-ih-s-pomoschyu-kollektivnoy-meditatsii Открыть/Комментировать

2021-07-24 22:25:54 За 17 лет работы в индустрии обслуживания клиентов на рынке ценных бумаг (а до этого еще несколько лет как частный инвестор) я понял одну вещь. Если вы частный инвестор, то у вас два пути. Первый - думать, что вы выше среднего и сможете переиграть индустрию. Брать плечи, участвовать в IPO, покупать хайповые акции и прочее. И глубоко отстать от рынка (или совсем уйти в ноль). И второй - принять как данность, что ваш уровень, в лучшем случае, - середина, а скорее нижняя треть. И сконцентрироваться не на поиске активов, которые станут "звездами", а на скучном инвестировании "в стоимость". В распределении активов между fixed income и stocks с последующей ребалансировкой. Но самое главное - откладывать потребление сегодня в пользу потребления "завтра", что подразумевает под собой регулярное пополнение брокерского счета. Каждый месяц. Вот как за ипотеку банку платить. Это сработает.
Конечно, есть гении, люди, которые осилили, к примеру, алгоритмическую торговлю настолько глубоко, что у них получается жить с этого. Но поверьте, это отдельный титанический труд и таких буквально единицы. Среди моих знакомых 2-3 человека всего.
Так что чудес не бывает. Торговля на бирже - это не про "за два года поменяю квартиру в Урюпинске на трешку в центре Москвы".
Пост написан под впечатлением скринов, которые появились сегодня в сети, когда люди заходили в одну китайскую бумагу с плечами и остались на бобах. За один день. Открыть/Комментировать

2021-07-22 22:03:53 Открыть/Комментировать

2021-07-16 09:57:49 Пару слов по валютные ETF, торгующиеся на Московской бирже. Если есть желание формировать портфель ценных бумаг в разных валютах (благое желание, надо сказать), то проще всего на первоначальном этапе использовать ETF, торгующиеся на Московской бирже. Ликвидность есть, список инструментов довольно обширный. Три режима торгов – за рубли, за доллары и за евро. Так вот, если хочется разбить валютный риск на три части, то возникает естественное желание – покупать в т.ч. ETF, торгующиеся за EUR. Но не всё тут так просто. Не каждый фонд, купленный за евро, будет давать вам положительную переоценку в случае роста этого самого евро. Мало купить ETF за евро. Надо смотреть на структуру фонда. Ну, например, популярный фонд российских еврооблигаций FXRU. Там 90% бумаг долларовые. Поэтому за евро вы покупаете долларовый инструмент, тем самым создавая открытую валютную позицию. Это не очень очевидный момент, но это так. Ну и напоследок небольшой лайфхак (тьфу бля, слово-то какое). На Московской бирже многие ETF можно покупать за рубли и продавать (да хоть в этот же день) за доллары или евро. Такая вот, своего рода, конвертация. Открыть/Комментировать