Быки и Медведи

2021-02-03 18:00:53 Волатильность (2/2).

Волатильность финансового инструмента является отражением той меры риска, которую берёт на себя трейдер им торгующий. Для каждого конкретного финансового инструмента существует возможность рассчитать волатильность через параметр выборочного стандартного отклонения, что даёт трейдеру возможность заранее оценить риски, возникающие при его приобретении.

Кстати, в финансовой статистике, всего существует три основных типа волатильности:

1. Текущая волатильность. Определяется, за какой-либо период времени, начиная с сегодняшней даты;
2. Историческая волатильность. Определяется, для какого-либо периода времени, начало и конец которого находятся в прошлом;
3. Будущая волатильность. Определяется для периода времени, начало которого сегодня, а конец – в определённую дату будущего (например, в срок истечения опциона). Открыть/Комментировать

2021-02-03 11:00:50 ​Волатильность (1/2).

Волатильностью трейдеры называют изменчивость цены на графике торгуемого финансового инструмента. При небольшой изменчивости цены, когда она колеблется около одной отметки довольно продолжительное время, говорят о низкой волатильности. Напротив, когда цена совершает резкие скачки с большими перепадами значений, имеет место высокая волатильность.

Низкая волатильность, как правило, бывает перед закрытием очередной торговой сессии, когда трейдеры малоактивны и уже готовятся к началу новой сессии. Вообще, чем ниже волатильность, тем стабильнее финансовый инструмент, цену которого мы рассматриваем. Однако при низкой изменчивости цены финансового инструмента, существует гораздо меньше потенциальных возможностей для получения прибыли, нежели при высокой изменчивости.

Высокая волатильность часто возникает на рынке сразу после выхода важных новостей (касающихся торгуемого финансового инструмента). Также очень высокая изменчивость свойственна кросс курсам валютных пар, если, например, котируемая валюта относится к стране с развивающейся или нестабильной экономикой. Открыть/Комментировать

2021-02-02 18:01:01 Подводи итог.

Для трейдера очень важен психологический аспект такого рода плавающих убытков и прибыли. Здесь вступают в игру такие эмоции как жадность и надежда.

В том случае, когда на торговом счету имеет место бумажная прибыль, трейдер может упустить ее, поддавшись жадности. Глядя на растущие котировки, он может не захотеть ограничиться тем, на его взгляд, малым, что у него уже есть на данный момент. А цена – вещь довольно капризная, вот только что она росла, а теперь вновь снижается. Поэтому упустив шанс зафиксировать свою прибыль, трейдер в итоге может остаться с носом.

А когда у трейдера возникает бумажный убыток, то злую шутку с ним может сыграть чувство надежды. Глядя на растущий минус, он будет питать себя надеждой того, что цена вот-вот развернётся и пойдёт в его сторону. Ведь пока убыток не зафиксирован, он вполне может перейти в прибыль. Такого рода надежда может привести к тому, что убыток достигнет катастрофических размеров и трейдер просто-напросто потеряет весь свой торговый депозит.

В свете вышесказанного, очень важно тщательно анализировать рынок перед открытием той или иной позиции и в результате этого анализа заранее выставлять чёткие цели по взятию прибыли (take profit) и по фиксации убытка (stop loss). Установка такого рода ордеров в немалой степени способствует тому, что трейдер освобождается от того эмоционального напряжения, следствием которого могут стать серьёзные ошибки при принятии торговых решений. Открыть/Комментировать

2021-02-01 18:01:19 ​Простой пример.

Давайте рассмотрим, в качестве примера, трейдера торгующего на фондовой бирже. Предположим, что в один прекрасный момент он приобрёл 500 акций компании ХХХ по цене 2000 рублей за штуку.

Через некоторое время, как и рассчитывал трейдер, цена на эти акции немного поднялась (на 50 рублей), и составила 2050 рублей за единицу. Трейдер, в данном случае, получил бумажную прибыль в размере: 50 рублей х 500 акций = 25000 рублей. Прибыль эта именно бумажная и будет оставаться таковой до тех самых пор, пока он не решит её зафиксировать, закрыв позицию (продав акции).

Предположим, что наш гипотетический трейдер рассчитывал на гораздо больший рост акций ХХХ, а потому не стал фиксировать прибыль и стал ждать дальше. А дальше цена акций развернулась и ушла вниз до отметки в 1900 рублей за акцию (на 100 рублей ниже той цены, за которую он изначально их приобрёл). Теперь на торговом счету трейдера образовался бумажный убыток в размере: 100 рублей х 500 акций = 50000 рублей.

Если трейдер не станет закрывать позицию, то возможны два варианта дальнейшего развития событий:

1. Цена акций продолжит снижаться, увеличивая, таким образом, бумажный убыток. И если трейдер не закроет позицию, и не превратит этот бумажный убыток в реальный, то её, в конце концов, закроет сам брокер по Stop Out (за недостаточностью средств на торговом счёте для поддержания маржи);
2. Цена акций вновь начнёт расти и бумажный убыток сначала начнёт уменьшаться, а затем перерастёт в бумажную прибыль. Открыть/Комментировать

2021-01-31 18:00:53 ​Бумажная прибыль.

Бумажной прибылью (или бумажным убытком) в трейдинге, называют ту прибыль (или убыток) которую показывает открытая позиция. И до тех самых пор пока трейдер не зафиксирует эту прибыль, закрыв позицию, она так и будет оставаться бумажной.

Бумажная прибыль меняется вместе с изменениями цены финансового инструмента и может перейти в бумажный убыток. Бумажный убыток в свою очередь тоже не станет реальным, пока позиция не будет закрыта и будет иметь шансы, как снова превратиться в бумажную прибыль, так и сожрать подчистую весь депозит трейдера.

Наиболее эффективными методами фиксации бумажной прибыли и остановки бумажного убытка являются ордера take profit и stop loss соответственно.

Помимо прилагательного «бумажная», к такого рода убытку и прибыли часто ещё применяют прилагательное «плавающая». То есть, говорят о плавающей прибыли или о плавающем убытке. Открыть/Комментировать

2021-01-31 11:00:16 ​Что такое тиковый объём?

Для начала определимся, что такое тик. Тиком называют единичное изменение цены финансового инструмента. А тиковый объём, соответственно, показывает количество этих изменений цены в единицу времени. За единицу времени в данном случае принимается таймфрейм текущего графика цены (под которым отображается тиковый объём).

То есть, как видите, тиковый объём — это совсем не то, что традиционно принято называть объемом торгов, например на фондовой бирже. Если на фондовой бирже объём выражается в количестве лотов купленных/проданных в единицу времени, то на таком рынке как Форекс (в силу отсутствия такой системы учета сделок, как на бирже) объём выражается в количестве тиков в единицу времени.

Тиковый объём никак не связан с объёмом сделок, а представляет собой простой подсчёт минимальных изменений цены. То есть, косвенным образом он всё же связан с объёмами сделок (ведь именно они в конечном итоге заставляют цену двигаться в том или ином направлении), но прямой зависимости здесь нет.

Несмотря на это тиковый объём все же является весьма полезным индикатором, так как показывает возрастание или наоборот уменьшение не только активности игроков, но и “нервозности” рынка в целом. Ведь сильные ценовые движения, далеко не всегда связаны с реальными объёмами сделок. Открыть/Комментировать

2021-01-30 18:00:28 ​Числа, уровни и коэффициенты Фибоначчи на ценовых графиках: Расширение (Expansion).

Для построения расширений Фибоначчи требуется уже не две, а три базовых точки. А в остальном они очень схожи с линиями Фибоначчи, описанными выше. Базовые точки выбираются на экстремумах очередной волны тренда.

На восходящем тренде (как на рисунке выше) первая точка ставится на минимуме волны, вторая — на максимуме, а третья — на следующем минимуме (находящемся выше предыдущего). В случае нисходящего тренда первую точку ставим на максимуме волны, вторую – на следующем за ним минимуме и третью — на новом максимуме (который находится ниже предыдущего).

Как видно из представленного рисунка и здесь тоже развороты цены достаточно часто совпадают с уровнями заданными расширениями. Открыть/Комментировать