#GTHX Отчёт. #Обзор. #Выводы. Пациент скорее жив или мёртв | Pharmacolog - инвестиции
#GTHX Отчёт. #Обзор. #Выводы.
Пациент скорее жив или мёртв
[ Часть 1 ]
( #Мысли в конце)
И так. Финансовые результаты:
4Q2021. Достигнутый общий доход в 5,8 млн. : в том числе 4,4 млн. чистый доход от продаж COSELA.
Завершение 4Q 2021 года с денежными средствами и их эквивалентами в размере 221,2 млн : текущее финансовое положение Компании, как ожидается, будет достаточным для финансирования операций и капитальных затрат G1 до 2024 году.
Общие и административные расходы за полный 2021 год составили 95,7 млн , в сравнении с 68,5 млн за предыдущий год.
Чистый убыток на акцию, за весь 2021 год составил - 3,54 в сравнении с - 2,62 за полный 2020 год.
Общая выручка за полный 2021 год составила 31,5 млн, состоящий из лицензионного дохода 20,4 млн и чистого дохода от продаж COSELA 11,1 млн
Коммерческие результаты:
Завершен набор, обучение и развертывание отдела продаж G1 COSELA: G1 и Boehringer Ingelheim расторгло соглашение о совместном продвижении COSELA, вступивит в силу, со 2го марта 2022 г.. G1 наняла и полностью задействовала свою команду по продажам, включая вице-президента по продажам, четырех региональных директоров по продажам и в общей сложности 34 менеджера по продажам онкологических препаратов (OSAM).
Команда продаж G1 нацелена на всех клиентов (онкологов, стационаров, и т. д.) чтобы ускорить продажи и помочь максимизировать внедрение COSELA.
Постоянный J-код, выданный в июле 2021 г. посредством Medicare и Medicaid (CMS) действует с 1 октября 2021 г., для выставления счетов поставщиком за все места оказания медицинской помощи.
#Мысли:
Выручка растёт, даже вопреки волнам ковида, и даже вспышки Omicron, ограничениям в США.
2Q 2021 2,5 млн
3Q 2021 3,6 млн рост 44% квартал к кварталу
4Q 2021 4,4 млн рост 22% квартал к кварталу (скорость упала, но, здесь была вспышка ковида)
С учётом отхода пандемии в США, даже пессимистично, ожидаю, более 6 млн в 1Q 22, второй 8-10.
Динамики роста выручки, ещё не достаточно, чтобы компенсировать расходы компании (рентабельность)
Выручка 5,8 млн и доход на акцию - 0,94 за 4Q21 выше конценсуса 5,72 млн и -1,02 соответственно.
Запаса денег, хватит до 2024го, что делает риски доп эмиссии, или дополнительных кредитов - минимальными.
Конкуренции, всё так же нет. $BYSI ушёл с дистанции (во 2ой части подробнее)
Разрыв контракта с Boehringer Ingelheim по продвижению Cosela в США. С одной стороны, краткосрочно - это повышение затрат компании, включая компенсации для Boehringer за разрыв контракта.
С другой - GTHX построили свой собственный, небольшой отдел продаж, выбрали опытных, уже со связями и налаженными контактами клиентов, для более быстрого продвижения. Долгосрочно - это плюс для компании, так как уменьшит издержки, в будущем.
И, считаю, что это знак того, что компания уверена в возможности ускорения продвижения и перспектив продукта, так как затраты, они только увеличили на это всё.
J код - упростил и ускорил компенсации затрат на Cosela, а значит, также, помог ускорить продажи, пусть, пока и не значительно.
Замедление новых случаев заражения COVID-19 освободит большее число онкологов. А дальнейшее замедление пандемии, в США, позволит провести тотальную диспансеризацию населения (проверка здоровья), где, уверен, будет и наплыв онкобольных.
Конценсус аналитиков (webull) - 38,86
На эту оценку, многие скажут - когда 50 ?!! Одни обещания. Бред.
И да, и нет. Сейчас весь биотех находится не на своих справедливых уровнях, большинство компаний, далеко ниже 52 нед. минимумов. Поэтому, говорить, что не сбылись оценки - да, не сбылись, но они почти ни у кого не сбылись...
[ Часть 2 ] Клинические результаты и выводы по ним, во 2ой части...
#g1love #g1therapeutics #Перч #Пописят #перчпописят #Cosela #Отчёт
Подписывайтесь на канал https://t.me/Pharmacolog1 и чат https://t.me/Pharmacolog11 Ещё больше полезной информации, включая обсуждения, ответы на вопросы
