​​ В дополнение в глобальному бычьему раскладу по битку, хочу | Mr Mozart

​​ В дополнение в глобальному бычьему раскладу по битку, хочу привести ещё две метрики, которые я оцениваю исключительно в долгосроке (3 и более лет, или ~ один полный цикл)

1) Объём USD проходящий через биржи (ввод или вывод - не важно, важна общая сумма объёма). Это базовая метрика отражающая рыночный интерес к текущей цене BTC. Растущая цена подогревает интерес, ровно как и наоборот, растущий интерес сильнее разгоняет цену

• Здесь есть две кривые линии и бежевая "дерготня". Так вот, "дерготня" это ежедневное изменение биржевого объёма. Красная линия - сглаживание 30-ым мувингом, синяя - годовым. Таким образом, мы можем видеть смену глобальных циклов BTC по отношению быстрого мувинга к медленному. Здесь я взял 2.5 цикла и выделил фиолетовым цветом восходящую и красным - нисходящую часть каждого из них. Брать полный график с 2010 года смысла нет, там всё аналогично, а вот читаемость станет хуже. Где-то с начала лета быстрый МА уверенно пересёк медленный (подача заявки от BlackRock - 15 июня) и уже более полугода находится в уверенном, восходящем тренде

2) Общий объём транзакций в USD внутри сети (т.е. пункт №1 + все транзакции вне бирж). Смысл тот же и он, как бы, более правильный, т.к. учитывает прошедший объём внутри блокчейна, но часто искажает данные из-за влияния крупных внебиржевых транзакций. Те же биржевые кошельки с сотней тысяч BTC могут просто делать ребалансировку без задней мысли, но всё это отразится на графике №2. Как можно видеть, график №2 более инертный, сильно запаздывает и работать с ним в моменте практически невозможно. Поэтому, при анализе глобальных объёмов я работаю только с биржевыми данными, т.к. именно они отражают степень принятия актива в моменте и куда быстрее реагируют на изменения. Но для примера, общий сетевой объём тоже следовало увидеть

#onchain