Инвестор Вещает

2023-07-04 21:13:01 Шортите акции перед дивидендами? Фатальная ошибка инвесторов


Дивиденды — кусочек прибыли компании для ее акционеров. Дивидендный гэп — падение акций в дату отсечки, которая известна заранее. А что, если продать акции в шорт перед дивидендным гэпом? Идея, честно говоря, так себе.

Главное, что нужно запомнить: если у вас открыт шорт под дивидендную отсечку, сумма дивидендов будет списана с вашего счета. Это может привести к отсутствию прибыли, а иногда — и к убыткам.

Почему так происходит? Шорт — займ бумаг у брокера под проценты. В данной схеме участвует 3 стороны, а количество бумаг не меняется.

Как не попасть в такую ситуацию?

Помните, что шорт под дивидендный гэп приводит к списанию дивидендов с вашего счета.

Внимательно следите за дивидендным календарем. Там указана последняя дата для покупки акций под дивиденды. Режим торгов акций Т+2, то есть права собственности меняются на второй рабочий день. Например, купив акции 22 мая 2023 г., вы станете их владельцем лишь 24 мая 2023 г.
Последняя дата для покупки под дивиденды — это также последний день, когда можно откупить акции и не выплачивать дивиденды тому, кто занял вам бумаги. Если закрыть позицию в день гэпа, то права собственности поменяются уже после закрытия реестра, и вам придется уплатить дивиденды + налог.

То есть заработать не получится?

При прочих равных вы либо ничего не заработаете, либо дивиденды + налог + комиссии за займ приведут к убытку.

Сам дивидендный гэп не станет вашей прибылью. В плюс можно выйти лишь при продолжении падения акций после гэпа. Но, даже если вы ожидаете такого развития событий, ничто не мешает вам именно после гэпа войти в позицию.

Через фьючерсы провернуть такой трюк тоже не получится, так как их цена заранее учитывает в себе дивидендный гэп.

Исходя из этого, сделки шорт прямо перед дивидендами стоит обходить стороной. Открыть/Комментировать

2023-07-04 19:11:55 Акции нужно покупать дёшево, а продавать дорого. Разница между покупкой и продажей – прибыль!

Казалось бы, мысль настолько очевидная, что воспринимается, как шутка. Вот только многие начинающие инвесторы зачем-то поступают ровно наоборот. Покупают модную акцию на хайпе, нарываются на закономерный откат и в панике продают. В итоге вместо профита – один убыток. Очевидно, что покупать нужно заранее, когда взрывной рост ещё впереди.

Замечательно, скажете вы. И как же узнать, где и когда будет этот взрывной рост?

Очень просто, отвечу я: подписаться на канал Владимира Григорьева, управляющего одного из крупнейших российских фондов и просто опытного инвестора!

Владимир ведет канал всего месяц, но демонстрирует очень впечатляющие результаты. А ещё он подготовил список из пяти топовых акций для покупки. Да да, тех самых, с потенциалом взрывного роста.

Ознакомиться с результатами Владимира и забрать список можно по ссылке. Доступно только подписчикам!

https://t.me/+lhHbyxey5ZQ3ZDZk Открыть/Комментировать

2023-07-04 07:29:11 Доброе утро, дорогие друзья!

На старте недели российский рынок показал смешанную динамику. В какой то момент индекс Мосбиржи попытался пробить важную линию сопротивления в 2800 пп, но очень скоро откатился обратно.

Лучше рынка выглядели Полиметалл, Северсталь и Магнит.

Явно хуже вынка смотрелись акции МТС, где происходит сползание после дивидендов, а также привилегированные и обычные бумаги Сургутнефтегаза.

На рынке нефти принимаемые странами ОПЕК + меры не слишком сказываются на котировках. В моменте цена за баррель подскакивала до 76,5, но очень быстро вернулась к своим показателям в 75.

Вчера начались торги бумагами СмартТехГрупп. Повышенный ажиотаж вынудили акционеров разместить дополнительное количество акций на сумму 340 млн рублей. В Индексе Мосбиржи бумаги заняли 4е место. Очевидно, что после снижения торгового ажиотажа ликвидность существенно понизится.

Возобновился подъем в акциях Магнита, которые набрали сразу 2%. Благодаря отличной статистике, опубликованной ржд, 1,3% прибавили бумаги Globaltrans.

Сегодня Московская биржа отчитается об оборотах за июнь. Гэп вниз ожидается в бумагах Совкомфлота, где закрывают дивидендный реестр.

По случаю Дня независимости в США национальный выходной. А вам мы желаем отличного дня и удачных сделок! Открыть/Комментировать

2023-07-03 19:13:09 33 отсечки на этой неделе! На кого обратить внимание?

Ряд акций дают высокую дивидендную доходность. Вот бумаги, по которым она превышает 7%:

Ставропольэнергосбыт АП
Башнефть АО
Башнефть АП
ЛСР
ОГК-2
Казаньоргсинтез АО
НМТП
Транснефть АП

Однако важна не только доходность сама по себе, но и перспективы будущих дивидендов. Чем больше шансов на щедрые выплаты в будущем, тем выше вероятность, что дивидендный гэп будет закрыт в короткие сроки.

Мы выделяем акции:

Татнефти с доходностью около 5,5%
Роснефти с доходностью 3,7%
Префы Сургутнефтегаза с доходностью 1,9%.

В них не самая высокая доходность, но компании обладают прозрачной дивидендной политикой и могут показать сильные результаты по итогам 2023 г. Покупка этих бумаг с расчетом на быстрое закрытие гэпа и будущие дивиденды оправдана. Открыть/Комментировать

2023-07-03 07:23:00 Доброе утро, дорогие друзья!

Российский рынок завершил неделю позитивно, в сумме прибавив за 5 торговых сессий 1,8%. Как обычно, к пятнице торговые обороты снизились.

Рынок поддерживал слабый рубль, который сыграл на руку котировками сырьевиков и экспортёров. Хотя локально наш рынок выглядит слабо.

Пятница, на которую пришлось несколько ГОСА, прошла без сюрпризов. В ближайшие дни с 3 по 7 июля запланированы отсечки сразу по 33 бумагам. Среди крупных компаний это
Совкомфлот
Башнефть
ЛСР
Газпром нефть
Роснефть
Татнефть
РусГидро
ФосАгро

Лучшие результаты в пятницу продемонстрировали бумаги Сегежи. Самый слабый результат в Индексе — у МТС.

Сегодня начнутся торги акциями СмартТехГрупп в рамках процедуры прямого листинга. Это материнская компания финтех-сервиса CarMoney. Объем предложенных бумаг небольшой: всего 600 млн руб. Тикер — CARM.

И рынки США, и азиатские площадки в премаркете торгуются преимущественно на положительной территории. Каких либо сюрпризов здесь не ожидается.

Всем хорошего дня и удачных сделок! Открыть/Комментировать

2023-07-02 19:33:01 Первая неделя июля. Кого добавить и убрать из портфеля?

Сбербанк-ао — 2023 г. будет для банка успешным.

TCS Group — хорошие темпы кредитования в 2023 г., качественные заемщики.

Татнефть-ао — недооценена по сравнению с компаниями сектора.

НОВАТЭК — в ближайшие 2 месяца ожидаются хорошие катализаторы, связанные с СПГ.

Сургутнефтегаз-ап — может заплатить высокие дивиденды по итогам 2023 г.

Ozon — ставка на сильные результаты за II квартал 2023 г. по МСФО.

Мосбиржа — добавляем в фавориты как защиту от волатильности.

МТС — убираем после роста котировок на 76% с октября. Открыть/Комментировать

2023-06-30 19:18:01 Куда инвестировать, когда рубль падает, а валюта растёт?

На самом деле, ответ очевиден: в бумаги экспортёров, для которых слабый рубль — отличный драйвер для роста.

С начала года юань, евро и доллар суммарно прибавили около 25%. Выше в таблице вы найдёте наиболее дозоднве в этой ситуации бумаги. Открыть/Комментировать

2023-06-30 07:28:54 Доброе утро, дорогие друзья!

К концу недели тренд на отечественном рынке не изменился. Он умеренно восходящий. Хотя к концу недели объем торгов традиционно снизился. Выделить сектор - лидер не получится: движения в бумагах происходят точечно, без привязки к конкретной отрасли. Правда, с учётом слабости рубля и от кока нефти, есть все шансы на локальный подъем акций нефтяных компаний. Эта история может быть отыграна ещё и в секторе металлургов. Абсолютный лидер среди них — бумаги Северстали.

Сегодня официально завершается первое торговое полугодие. Несмотря на множество негативных факторов, результат Мосбиржи определённо сильный. С учётом дивидендов индекс Мосбиржи прибавил 35,1%. Это лучший результат с 2009 года. Скептики скажут, что это без привязки к валютам и их курсу. Однако даже в долларах рост нашего рынка в 8% выглядит довольно внушительным.

Сегодня последний день полугодия и более чем у 20 публичных компаний пройдут годовые общие собрания акционеров. Среди них Газпром, Роснефть, АЛРОСА, ВТБ, Сургутнефтегаз и др. Часто собрания акционеров сопровождаются важными комментариями менеджмента, так что в пятницу возможна масса корпоративных новостей от эмитентов. Рекомендуем следить за рынком, и, несмотря на пятницу, не расслабляться.

Статистика США тоже радует. Индекс Nasdaq завершает полугодие с лучшей доходностью с конца 80х годов - +30%. По сути, мы имеем мощный тренд для роста и дальше.

В Азии мощно отработал полугодие Nikkei, прибавив 27% и взлетев на 33-летние максимумы. А вот Hang Seng и Shanghai Composite прибавили всего 4 и 3 % соответственно. Здесь многое будет зависеть от программ государственного стимулирования экономики и отношений с США.

Всем хорошего дня, удачных сделок и отличных выходных! Открыть/Комментировать

2023-06-29 19:22:01 Флагманы июня. Куда ценник пойдёт дальше?


$NLMK (+23%)
ММК $MAGN (+17%)
Северсталь $CHMF (+17%)

Техническая картина у этих трёх бумаг почти идентичная — на днях акции НЛМК и Северстали вышли к своим динамическим трендовым сопротивлениям на дневном таймфрейме. Уровни сопротивления: НЛМК на 178 рублях, Северсталь к 1200 рублям. А вот бумаги ММК даже умудрились перепрыгнуть выше, в моменте было больше 47 рублей.

Судя по напору вверх, после некоторой паузы и плоской коррекции, которая вполне вероятно придётся на июль, данные три акции способны идти выше, и потенциал бумаг на горизонте 2023 года от текущих отметок — свыше 35% по ММК и Северстали, и +16% по НЛМК.


Сургутнефтегаз $SNGSP (+27%)

С учётом значительного ослабления рубля в последние месяцы инвестдома вновь повысили потенциалы стоимости. Технически ближайшее сопротивление находится на 40 рублях — пик майского шипа 2022 года. Конечно, в грядущем июле акции вряд ли успеют закрыть позапрошлогодний дивгэп на уровне 46 рублей, но донца 2023 года — это вполне возможно.



Магнит $MGNT (+17%)

Настроения инвесторов поменялись и по экстремумам месяца было +30%. Долгосрочной целью по акциям Магнита является отметка 6200 рублей, а среднесрочно было бы интересно закупиться ими в диапазоне 4500–4800 рублей с ориентиром роста в район 5200 рублей. Открыть/Комментировать

2023-06-29 07:26:08 Доброе утро, дорогие друзья!

На протяжении всей вчерашней сессии российский рынок плавно рос, чтобы приблизится к 2790 пп. Масштаб роста оказался слишком маленьким, чтобы преодолеть этот важный уровень.

Поддержку экспортерам оказывает ослабление рубля и увеличение цен на нефть. Как не странно, это не вывело в топ лидеров роста бумаги нефтянки: лучше рынка смотрелись только Башнефть и Сургутнефтегаз.

Треть всего объёма торгов пришлась на акции, от которых никто не ожидал особого роста. Это Магнит, который анонсировал увеличение выкупа бумаг у резидентов из недружественных стран, и МТС на фоне дивидендного гэпа.

Сегодня
Московская биржа начнет торги поставочными фьючерсами на акции ВУШ Холдинг, Beluga Group, Сегежа и Совкомфлот.

Пройдут годовые общие собрания акционеров Ленты, ТГК-1, ВУШ Холдинга, Банка Кузнецкий, ЧКПЗ.


Азиатские рынки продолжает шатать. Единого тренда здесь нет, поэтому ожидать динамики в зелёной зоне не стоит. Статистика из США поддержала рост цен на Brent. За неделю запасы снизились на 9,6 млн баррелей, тогда как прогноз был 1,7. Добыча при этом осталась неизменной. Напоминаем, что в июле объем добычи сократит и Саудовская Аравия, что может привести к дефицитам на мировом рынке и росту нефтяных фьючерсов.

Всем хорошего дня и удачных сделок! Открыть/Комментировать