Инвестиции Косаря

2021-04-15 22:26:26 Все уже, наверное, знают что США ввели санкции против госдолга РФ. Теперь компаниям из США запрещено покупать госдолг РФ. Но касается это только первичного размещения ОФЗ.

Но самое примечательное, что на санкции никак не отреагировал ни рубль, ни акции РФ. Что это значит? Санкции слабые или экономика РФ настолько сильная? Вопрос риторический, но санкции часто не дают никакого эффекта.

Примечательно, что встреча Путина и Байдена не отменяется. Хотя и есть слухи что российская сторона может поднять этот вопрос.

В портфель докупил 10 акций Московской биржи на 1721,3 руб.

Мой портфель Открыть/Комментировать

2021-04-14 20:35:59 Все ближе и ближе летний дивидендный сезон, поэтому все больше компаний публикуют данные о дивидендах, сегодня например:

Газпром СД рекомендовал выплатить 12,55 руб. на акцию. Что примерно 5%. Не сильно большой дивиденд, но очень большой для такой пострадавшей отрасли. Возможно, это будет самый большой дивиденд за 2020 год среди нефтяных и газовых компаний.

Фосагро выплатит 63 руб. на акцию по итогам 2020 года. Итого за 2020 год компания выплатит 297 руб. на акцию. Дивиденд выше прогноза, но на котировки такой дивиденд никак не повлиял, акция и так сейчас стоит дорого.

А в портфель сегодня докупаю 2 лота ММК на 1294,2 руб. Металлурги сегодня чуть просели относительно рынка, решил докупить.

Мой портфель Открыть/Комментировать

2021-04-13 18:44:08 Неприятные новости из мира налогооблажения.

РФ хочет разорвать налоговое соглашение о двойном налогооблажении с Нидерландами. Если это случится, то дивиденды от компаний, зарегистрированных в Нидерландах будут подвергаться двойному налогооблажению 15% + 13%.

В моем портфеле, на данный момент, всего одна акция в зоне риска. Это X5 group, она зарегистрирована как раз в Нидерландах и платит дивиденды.

Сама компания пока комментирует это сдержано и надеется, что разрывом соглашения РФ не поставит X5 group в неравное положение на рынке с конкурентами.

Какие могут быть варианты?
1) Разрыв соглашения не состоится
2) X5 спасут на законодательном уровне
3) X5 "переедет"

А вы что думаете?

В портфель докупил 2 лота НМТП на 1545, почему докупаю писал в предыдущих постах.

Мой портфель Открыть/Комментировать

2021-04-12 17:53:32 Здесь писал о результатах НМТП по РСБУ за 2020 год. На сегодняшний день уже вышел отчет и по МСФО, посмотрим на него:

Выручка 45,6 млрд руб (-19%.)
EBITDA 30,7 млрд руб (-27%)
Чистая прибыль 4,8 млрд руб. (в 14 раз меньше!)

В скобках изменения год к году. Если посмотреть на сухие цифры, то такую компанию никогда бы не советовал докупать! И прикладываю график, просто тлен на графике :)

Но если смотреть не только на цифры, а на реальную картину. То акция выглядит гораздо интереснее:

Показатели плохие. Грузооборот снизился из-за коронавируса и локдауна.
Больше всего выручки приносила перевалка нефтепродуктов. Год для нефтянки выдался не простым!
ЧП упала в 14 раз! Но это потому что в прошлом году продали зерновой терминал.

В цену уже заложены плохие результаты за 2020 год и слабое восстановление в 2021 году, но я верю в компанию и в то, что долгосрочно это будет одна из самых прибыльных акций в моем портфеле.

Поэтому докупил 2 лота НМТП на 1524 руб.

Мой портфель Открыть/Комментировать

2021-04-09 22:04:06 Здесь мы выяснили, что диверсификация портфеля очень нужна. И если c ETF на рынок Америки все более менее понятно и они даже есть у меня в портфеле, то вот с Китаем не все так однозначно!

Решил изучить эту тему и выбрал FXCN ETF от Finex Акции китайских компаний и вот почему:

В фонд входят акции топовых китайских компаний: Tencent, Alibaba, JD.com, Baidu и много-много других. Почти все из них представляют перспективные отрасли: электромобили, аккумуляторы, интернет-торговлю, финансы и тд.
Фонд покупается за рубли, но зависит от курса доллара. Если растет доллар, что вполне возможно в ближайшее время, то фонд тоже будет расти.
После январско-февральских хаёв фонд скорректировался почти на 20%, то есть покупать я его буду на просадке.

Комиссия 0,9% что практически стандартно для фонда от Finex.

Фонд действительно показался мне интересным, отличный вариант, если нет возможности покупать акции китайских компаний напрямую, избегая фонд. Купил 1 лот на 4161,5 руб.

Мой портфель Открыть/Комментировать

2021-04-08 16:01:45 X5 Retail представил результаты работы за 2020 год по международным стандартам финансовой отчетности (МСФО). Выручка ретейлера за 12 месяцев прошлого года увеличилась на 14,1% — до ₽1,98 трлн.

Показатель EBITDA в прошлом году вырос на 15,2% — до ₽243,62 млрд. Рентабельность по EBITDA достигла 12,3% против 12,2% в 2019 году.

Чистая прибыль компании в 2020 году увеличилась на 45,3% по сравнению с 2019 годом и достигла ₽28,34 млрд.

Хорошие финансовые показатели за 2020 год. Также, наблюдательный совет рекомендовал выплатить дивиденды в размере ₽110,49 руб. на ГДР. По текущей цене это примерно 4%, годовой дивиденд получится ~8%.

Поэтому докупаю 1 ГДР X5 на 2364,5 руб.

Мой портфель Открыть/Комментировать

2021-04-07 21:03:27 Московская биржа опубликовала свои операционные результаты. Больше 11 млн. брокерских счетов на бирже! В РФ всего 74 млн. трудоспособного населения, можно сказать у каждого 7-ого есть брокерский счет.

Не знаю, конечно, считали ли они несколько счетов у одного человека и считали ли нерезидентов, но все равно, цифра впечатляющая.

Но вот на обороте такой рост сильно не сказывается. Я уже писал, рост числа брокерских счетов, отразится на обороте бирже не сразу. Народу нужно время, понаблюдать за биржей, сделать 1-2 транзакции, стать увереннее и только после этого начать активно покупать, а кто-то даже и торговать.

Рубль сегодня упал ниже 78 руб. за доллар, но к вечеру откатился обратно к 77. Нефть чуть выросла, а рубль стал слабее нефти. Нефть может теперь расти, а рубль в это же время падать.

В портфель решил докупить 2 префа Татнефти на 1106 руб. Компания хоть и сильно снизила добычу нефти в 2020 году, но сильно нарастила переработку нефтепродуктов.

Мой портфель Открыть/Комментировать

2021-04-07 10:01:10 Девальвационные настроения с ноября 2020 года угасали, но за последние 3 недели российский рубль резко развернулся и вошел в штопор. Доллар в моменте вырос на +4 рубля, вернувшись к 76-77 рублям. Евро вернулось выше 90 рублей. Пришло ли время для новых покупок валюты? Или этот момент нужно использовать, чтобы избавляться от валюты?

Автор канала @ecworld, который больше 10 лет проработал финансовым директором в одной из крупнейших финансовых групп, почти столько же лет ведет финансовый блог. Именно он в 2012 году спрогнозировал большую девальвацию рубля 2014-2020 гг., а затем все перипетии с укреплением рубля и новым ростом доллара от 61 рубля в начале 2020 года (лучший прогноз в России).

Теперь у него есть и телеграм-канал. Поэтому, если есть желание понять, от чего зависит курс валюты, когда он будет расти, а когда падать, что будет с рынком акций, облигациями и ОФЗ, в какой валюте выгоднее инвестировать и в какие инструменты, - подписывайтесь на его канал @ecworld

Он пишет не просто интересно, а полезно - для тех, кто привык активно управлять своим капиталом, своими сбережениями.

Подписывайтесь на @ecworld Открыть/Комментировать

2021-04-06 20:36:17 Рубль уже перешагнул отметку в 77 за доллар и уверенно идет к 78. Индекс Московской биржи -1%, когда почти все мировые индексы сегодня росли. Все это на фоне заявлений, что Россия стягивает военные силы на границу с Украиной.

Это слабое место моего портфеля. У меня нет диверсификации по рынкам. Если в России случится жопа, то мой портфель заметно похудеет. В данном случае самое просто для меня - это купить етф на зарубежные индексы. Задумаюсь об этом.

В портфель докупаю 1 лот НЛМК на 2385,4 руб. Это самая доходная акция в 2021 году, если смотреть по дивидендам.

Мой портфель Открыть/Комментировать

2021-04-05 21:35:04 Никогда не догадаетесь, у какой компании чистая прибыль в 2020 году увеличилась в 7 раз по сравнению с 2019 годом?

Пока все нефтяные компании терпели убытки или сокращение чистой прибыли, Сургутнефтегаз показал семикратный рост чистой прибыли. Знаете почему так случилось?

Потому что у Сургутнефтегаза есть многомиллиардная кубышка в долларах, от переоценки этой кубышки и получилась такая прибыль. Рубль упал к доллару в 2020 году.

Исходя из такой ЧП прогнозный дивиденд по префам составит 6,72 руб. или примерно 15% при текущей цене.

Поэтому пришлось залезть в долги, но купить 1 лот прфеов Сургутнефтегаза на 4259 руб.

Мой портфель Открыть/Комментировать