Полупроводниковое ралли. Многие заметили, как последние врем | InvestDimension
Полупроводниковое ралли.
Многие заметили, как последние время полупроводниковые компании росли или сильно выстреливали.
Что сейчас происходит в отрасли и есть ли перепроизводство?
И вот вам несколько интересных фактов.
Вчера Qualcomm представил отличный с точки зрения финансовых показателей отчет. Вот что сказал генеральный директор:
"Мы показали исключительный квартал, увеличив прибыль более чем в два раза по сравнению с аналогичным периодом прошлого года благодаря высокому спросу на мобильные телефоны в сетях 5G, а также росту наших внешних радиочастотных, автомобильных и IoT-смежностей, что привело к рекордной прибыли в нашем бизнесе чипов. Мы по-прежнему занимаем хорошие позиции, поскольку внедрение 5G продолжается, и мы расширяем нашу дорожную карту основных технологий на смежные отрасли."
На этом бумагу укатали на 10% вниз. Да-да. На шикарном отчете вниз. И грех было не докупить.
Но почему?
Одна из возможных причин, которую активно обсуждают аналитики - нехватка производственных мощностей. Т.е. Qualcomm заявили, что они могли бы продать намного больше, если бы смогли произвести. Т.е. производство просто не успевает за спросом. Как вам такая причина? Да, я все понимаю, акция QCOM сейчас дорогая, исторические максимумы, но на этом ли сливать?
Посмотрите также как безоткатно растет TSMC, который, похоже, будет в ближайшие годы лидером отрасли. И он будет штамповать чипы просто для всех. И у них не хватает мощностей, они планируют активное расширение и постройку новых заводов. Ну и ASML также растет безоткатно по той же причине. Ведь все будут заказывать чипы у TSMC, а оборудование, на котором их делают, будут закупать у ASML.
А вот еще одна интересная новость. Ford Motor Co заявила в четверг, что сокращает смены на двух заводах, которые производят свои высокодоходные флагманские пикапы F-150, начиная со следующей недели из-за глобальной нехватки полупроводниковых чипов, и предупредила, что проблема может привести к потере от 10% до 20% от запланированного производства в первом квартале. Мировые автопроизводители были застигнуты врасплох нехваткой важнейших полупроводников, используемых для всего, от компьютерного управления двигателями до функций помощи водителю, таких как экстренное торможение.
Другие автопроизводители, пострадавшие от нехватки, включают General Motors Co, Volkswagen AG, Toyota Motor Corp, Nissan Motor Co и Subaru Corp.
Я уже не говорю про ЦОДы, облака и удаленку, 5G и iOT.
Так что я думаю, ралли в полупроводниках еще не закончилось. И даже дорогой TSMC может показаться не очень дорогим. А уж дешевый Intel тем более может оказаться еще более дешевым. А есть еще AMAT, AVGO, SWKS, QRVO, LRCX.
Не торговая рекомендация. Но присмотреться к этому сектору нужно, особенно если у вас его нет в портфеле.
#QCOM #F #TSM #YouTube
