Dividends USA

2022-08-31 12:44:27 #XOM
ExxonMobil (ХОМ) уведомила российских чиновников, что подаст в суд на российское правительство, если ей не позволят выйти из нефтегазового проекта «Сахалин-1», — The Wall Street Journal со ссылкой на информированные источники

В начале августа президент России Владимир Путин подписал указ, запрещающий инвесторам из «недружественных» стран совершать сделки с рядом российских предприятий (включая проект «Сахалин — 1») до конца года. Всего за день до подписания указа ExxonMobil сообщила, что находится в процессе передачи своей 30%-ной доли в операторе проекта «Сахалин — 1» «другой стороне».

Введенный запрет ущемляет права ExxonMobil и мешает ей безопасно выйти из проекта, говорится в заявлении компании, которое цитирует WSJ. Представитель ExxonMobil Кейси Нортон сообщил изданию, что компания недавно направила российскому правительству уведомление о разногласиях, устанавливающее срок, к которому стороны либо достигают соглашения, либо дело может быть передано в суд.

По словам собеседников издания, ExxonMobil не рассчитывает, что вопрос будет решен к установленному сроку и предпринимает шаги для подготовки иска. По их словам, обычно промежуток между уведомлением о разногласиях и подачей иска составляет от 30 до 90 дней. Ожидается, что иск будет подан за пределами России, на его рассмотрение в международном арбитражном суде могут уйти годы, сказали собеседники WSJ. Открыть/Комментировать

2022-08-29 17:00:43 Walmart может купить южноафриканского ритейлера Massmart за $79 млн

Американский розничный гигант Walmart Inc (NYSE: WMT), владеющий контрольным пакетом акций Massmart, предложил выкупить оставшиеся акции компании на сумму 1,34 млрд рандов ($78,93 млн), сообщает южноафриканский ритейлер. Walmart предложил 62 ранда за каждую выпущенную акцию Massmart.

Если сделка будет реализована, это приведет к делистингу Massmart. Открыть/Комментировать

2022-08-28 17:50:24 #JPM
JPMorgan (JPM) подтвердил свою целевую цену на конец года для S&P 500 в 4800 пунктов, — Money Wise.

С конца июня индекс продемонстрировал рост на порядка 10%. По итогам торгов в пятницу, 26 августа, S&P 500 закрылся на уровне 4043,59 пункта, цель JPMorgan подразумевает потенциальный рост на 18-19%.

Аналитики также отметили, что снижение волатильности рынка может привести к притоку средств от систематических инвесторов в течение следующих 2-3 месяцев. Открыть/Комментировать

2022-08-27 13:54:08 ​​Точка входа: $161.76
Цель на год: $187.84
Динамика за 52 недели: $155.72 - 186.69

Johnson & Johnson (NYSE: JNJ) - занимается исследованиями, разработками, производством и продажей различных продуктов в области здравоохранения по всему миру. Компания работает в таких сегментах, как здоровье потребителей, фармацевтический, а также MedTech.

Финансовые показатели:

Капитализация: $445.146
Beta (5Y Monthly): 0.59
Forward Dividend & Yield: $4.52 (2.67%)
Revenue: $95.59,09 млрд
EBITDA: $32,38 млрд

Инвестиционные детали

P/E Ratio: (ttm): 24.62
EPS (ttm): $6.87
Сектор: Healthcare
Индустрия: Drug Manufacturers—General

Деятельность

В настоящее время компания выделяет свой потребительский сегмент, чтобы сосредоточиться на основной деятельности в области здравоохранения. Фармацевтический сегмент может похвастаться некоторыми качественными продуктами, такими как лекарства от рака Darzalex и Erleada, а также большим количеством продуктов, которых достаточно для поддержания роста на долгие годы. Чтобы вывести на рынок новые лекарства, J&J продолжает вкладывать значительные средства в исследования и разработки. Во втором квартале компания потратила R&D $3,7 млрд.

Финансы

Исключительные результаты J&J во втором квартале свидетельствуют об успехе выбранной стратегии. Выручка выросла на 3% до $24 млрд г/г, а EPS — на 4,4%, до $2,59. На фоне макроэкономических проблем, с которыми J&J столкнулась в этом квартале, руководство считает, что компания по-прежнему устойчива. Фармацевтический сегмент внес наибольший вклад в общий объем продаж.

Прогнозы

J&J изменила свой прогноз на весь год. Продажи ожидаются в диапазоне от $93,3 до $94,3 млрд, что немного ниже предыдущего прогноза. EPS может находиться в диапазоне от $10 до $10,10 вместо $10,15 - $10,35, как предполагалось ранее.

Дивиденды

Хорошей новостью является то, что компания увеличила квартальные дивиденды на 6,6% до $1,13 на акцию в первом квартале, что стало 60-м ежегодным увеличением выплат акционерам кряду. Дивидендная доходность J&J теперь составляет 2,7%. Никакая волатильность рынка никогда не влияла на выплаты дивидендов J&J, поэтому бумагу можно считать безопасной для долгосрочных дивидендных инвесторов. Открыть/Комментировать

2022-08-25 23:50:28 ​​Точка входа: $142.29
Цель на год: $147.52
Динамика за 52 недели: $125.60 - 197.29

3M Company (NYSE: MMM) - международная диверсифицированная технологическая компания. Она работает в четырех сегментах: безопасность и промышленность; Транспорт и электроника; Здравоохранение; и Потребитель.

Финансовые показатели:

Капитализация: $82.706 млрд
Beta (5Y Monthly): 0.97
Forward Dividend & Yield: $5.96 (4.10%)
Revenue: $35.09 млрд
EBITDA: $8.62 млрд

Инвестиционные детали:

P/E Ratio (ttm) :20.28
EPS: $7.16
Profit margin: 11.83%
Сектор: Industrials
Индустрия: Conglomerates

Деятельность

Компания 3M (МММ) имеет диверсифицированную бизнес-модель, которая состоит из нескольких сегментов. Такое разнообразие обеспечивало стабильность компании и позволяла ей постоянно увеличивать свои дивиденды в течение 64 лет. В настоящее время 3М находится в процессе выделения своего подразделения здравоохранения в отдельную структуру, который должен завершиться к 2023 году.

Реорганизация бизнеса

Процесс реорганизации не должен беспокоить инвесторов, поскольку идея этого шага состоит в том, чтобы сократить долг и создать бОльшую ценность для акционеров. Несомненно, существуют краткосрочные риски: отпочковавшейся медицинской компании может потребоваться некоторое время для достижения финансовой стабильности, а новой 3M — для восстановления прежних темпов. Но здравоохранение в настоящее время является одним из самых быстрорастущих секторов и сектором с высоким спросом.

Другие препятствия , с которыми сталкивается 3M, — ответственность за качество продукции и экологические иски — также со временем исчезнут.

Финансы

Макроэкономическая неопределенность во втором квартале привела к снижению скорректированного FCF на 41% г/г, но во втором квартале он по-прежнему принес тот же миллиард долларов. 3M могла бы использовать эти деньги для поддержки дальнейших стратегий роста или выплаты дивидендов. 3M ожидает, что эти потрясения повлияют на результаты за весь год. Таким образом, EPS может находиться в диапазоне от $10,30 до $10,80, что немного ниже предыдущего прогноза.

Заключение

Компании 3M, возможно, придется приложить больше усилий, чтобы сохранить статус дивидендного короля. Тем не менее, эти краткосрочные трудности и падение цены акций создают прекрасную возможность для долгосрочных инвесторов докупить в портфель бумаги с дивдоходностью 4%. Открыть/Комментировать

2022-08-25 00:09:20 #BLK
По данным Morningstar Inc., крупнейшие в Азии фонды высокодоходных облигаций избегают вложения в сектор недвижимости Китая, поскольку ухудшающийся кризис ликвидности оказывает давление на долг.

Средний объем упал до 16% в июне с почти 28% годом ранее, поскольку сокращение заимствований и падение продаж жилья продолжают наносить удар по отрасли.

В отчете говорится, что средства от глобальных управляющих активами BlackRock Inc. (BLK), Fidelity International Ltd., HSBC Holdings Plc, Pacific Investment Management Co. и UBS Group AG (UBS) зафиксировали двузначные убытки до конца июля. Высокодоходный фонд BlackRock в июне сократил свою долю в собственности почти наполовину по сравнению с декабрем до примерно 15% портфеля. PIMCO снизила ее до 12% с 22%.

Ранее в этом году агентство Bloomberg сообщило, что ведущие институциональные инвесторы сокращают свои позиции в высокодоходных долларовых облигациях Китая после того, как затянувшийся кризис недвижимости подорвал доверие инвесторов. Тем временем финансовые управляющие обращаются к высокодоходным ценным бумагам из Индии и Юго-Восточной Азии в качестве альтернативы.

Управляющие капиталом в значительной степени отказывают от вложений в China Evergrande Group, которая когда-то была самой активно торгуемой высокодоходной облигацией в Азии. На долю Evergrande приходится всего 0,14% фонда BlackRock. По данным Morningstar, PIMCO по-прежнему владеет четырьмя облигациями Evergrande, что составляет 0,23% портфеля. Открыть/Комментировать

2022-08-23 12:11:54 Johnson & Johnson (JNJ) использовала спорную двухэтапную стратегию банкротства в Техасе и теперь пытается избежать возбуждения дел в двух штатах, которые утверждают, что она искажала информацию о безопасности своих потребительских товаров, — Financial Times

Компания, столкнувшаяся с растущим числом решений присяжных против нее в делах о телесных повреждениях, связанных с некачественным тальком, вызывающим рак, разделилась на отдельные компании и создала дочернюю компанию, на которую перешли все обязательства по этим делам.

После банкротства суд разрешил дочерней компании приостановить рассмотрение 38 тыс. дел, возбужденных против J&J Открыть/Комментировать

2022-08-21 23:22:37 ​​Точка входа: $146,73
Цель на год: $156,29
Динамика за 52 недели: $129.50 - 165.35

The Procter & Gamble Company (NYSE: PG) - производитель потребительских товаров, работающий в пяти сегментах: красота, уход, здравоохранение, уход за домом и уход за детьми. P&G владеет такими брендами, как Head & Shoulders, Herbal Essences, Pantene, Old Spice, Braun, Gillette и Venus и другие.

Финансовые показатели:

Капитализация: $357,787 млрд
Beta (5Y Monthly): 0.34
Forward Dividend & Yield: $3.65 (2.44%)
Revenue: $80.19 млрд
EBITDA: $21.5 млрд

Инвестиционные детали:

P/E Ratio (ttm) :25.77
EPS (ttm): $5.81
Profit margin: 18.38%
Сектор: Consumer Defensive
Индустрия: Household & Personal Products

Деятельность и финансы

Компания Procter & Gamble (PG), известная своими брендами, такими как Pampers, Tide и Gillette, является популярным производителем потребительских товаров. Постоянное повышение дивидендов в течение 66 лет является признаком того, насколько надежной является бизнес-модель на фоне рыночных взлетов и падений.

В 2022 финансовом году чистая выручка компании увеличилась на 5% г/г, до $80 млрд, а прибыль подскочила на 3% г/г, до $5,81 на акцию. Все сегменты показали рост по итогам года. Компания получила 93% чистой прибыли в виде FCF, что позволило ей выплатить $8,8 млрд акционерам.

Прогноз

Независимо от ситуации на рынке сейчас, P&G ожидает, что 2023 финансовый год будет стабильным. Выручка может соответствовать выручке за 2022 FY или увеличиться на 2%, EPS — будет равнозначна минувшему году или покажет рост на +4%.

Диверсифицированный бизнес P&G по производству потребительских товаров и товаров для здоровья позволяет ей сохранять равновесие на нестабильном рынке. В апреле компания увеличила квартальные дивиденды на 5% г/г, до $0,91 на акцию. При текущей дивидендной доходности в 2,5% P&G является хорошей ставкой для инвесторов, стремящихся к доходу. Открыть/Комментировать

2022-08-21 01:45:32 #WMT
Walmart (WMT) и DoorDash (DASH) планируют прекратить четырехлетнее партнерство по доставке, — Bloomberg

«Мы договорились прекратить отношения», — заявили в Walmart.

Агентство пишет, что Walmart будет продолжать работать с «несколькими поставщиками, чтобы обеспечить доставку для наших клиентов». Walmart и DoorDash начали совместную работу в 2018 году с тестирования в Атланте. Открыть/Комментировать

2022-08-17 18:50:52 ​​#WMT
Walmart Inc. (WMT) во 2Q23 FY получила скорректированную прибыль и выручку лучше ожиданий рынка и улучшила годовой прогноз

Чистая прибыль компании составила $5,15 млрд, или $1,88 в расчете на акцию, по сравнению с $4,28 млрд, или $1,52 на акцию, полученными за сопоставимый период прошлого года.

Скорректированная прибыль — $1,77 на акцию, что выше прогноза аналитиков, опрошенных FactSet, в $1,62 на акцию.

Выручка повысилась на 8,4% и достигла $152,86 млрд против $141 млрд годом ранее. Показатель без учета изменения валютных курсов вырос на 9,1%. Эксперты в среднем прогнозировали выручку компании в размере $150,99 млрд.

Сопоставимые продажи Walmart в США в минувшем квартале увеличились на 6,5%, до $105,1 млрд, превзойдя консенсус-прогноз, предусматривавший подъем на 5,9%, до $104,4 млрд.

Продажи в мелкооптовой сети Sam's Club подскочили на 9,5% и составили $21,9 млрд вместо ожидавшихся аналитиками $21,2 млрд.

Рост издержек на реализацию товаров превысил подъем выручки, составив 10,1% (издержки достигли $115,84 млрд). Маржа операционной прибыли сократилась до 4,5% с 5,2%.

По обновленному прогнозу компании, в 2023 фингоду скорректированная прибыль в расчете на акцию сократится на 9-11%, а не на 11-13%, ожидавшиеся в конце июля. Walmart по-прежнему ожидает роста выручки на 4,5%.

Под управлением Walmart работают больше 10,5 тысячи магазинов в 24 странах мира, а также работает в сфере электронной коммерции, еженедельно обслуживая около 230 млн клиентов. Штат компании составляет около 2,3 млн человек.

С начала 2022 года капитализация компании снизилась на 8,4%, в то время как фондовый индекс Dow Jones Industrial Average потерял 6,7% за этот период. Открыть/Комментировать