Инвестирование в кризис через акции нецикличных компаний. Пер | Business Club

Инвестирование в кризис через акции нецикличных компаний.

Перед каждым кризисом наступает фаза заката, когда темпы роста экономики замедляются. И вот некоторые признаки:

1) Наблюдается перепроизводство товаров и услуг, запасы на складах растут, продажи падают.

2) Денежно-кредитная политика ужесточается, центральные банки могут прибегать к искусственному стимулированию.

3) Компании выкупают собственные акции, потому что не видят дальнейших путей экспансии.

Фаза заката длится в среднем 1,5 года, и в этот период рынок демонстрирует рост порядка 6% годовых.

После фазы заката, наступает рецессия.

Инвесторы, замечая замедление темпов
экономического роста, начинают перекладывать свой капитал в защитные, нециклические секторы: коммунальные услуги, здравоохранение, товары первой необходимости.

Нецикличные компании - это компании, производящие и оказывающие услуги первой необходимости (лекарственные средства, продукты питания, средства личной гигиены и др.). Ключевой параметр таких компаний – отсутствие цикличности. Это означает, что их деятельность, показатели работы (выручка, прибыль) не привязаны к этапу экономического цикла.

Их продукты – товары повседневного спроса, которые гасят базовые потребности человека. И во времена стагнации, и во времена экономического подъема, продукты и услуги компаний сектора стабильно пользуются спросом.

Таким образом, этот сектор имеет стратегическую социальную значимость.

И сегодня давайте посмотрим, а что это за компании:

Если рассматривать отдельные акции на рынке США, то это: Walmart, Procter & Gamble, COCA-COLA, PepsiCo, Philip Morris, Colgate-Palmolive, Kimberly-Clark, Kraft Heinz Company, Monster Beverage, General Mills, McKesson, Sysco, Kroger, Tyson Foods, Cardinal Health, British American Tobacco

А что можно посмотреть из фондов - это: Consumer Staples Select Sector SPDR, Consumer Staples AlphaDEX Fund, Vanguard Consumer Staples ETF

Из наших акций на Мосбирже - это Магнит, Лента, Детский мир, Аптечная сеть 36,6, Черкизово, X5 Retail Group

Сектор здравоохранения так же относится к нецикличному сектору.

Вот некоторые фонды: Vanguard Health Care ETF, Nasdaq Biotechnology ETF, Health Care Select Sector SPDR