Привет! Что ж, приступим к обзору первой компании из раздела # | Anуkeend_invest

Привет!
Что ж, приступим к обзору первой компании из раздела #образование.
Grand Canyon Education, Inc. ($LOPE) - коммерческий христианский университет в Фениксе (Аризона). Изначально университет был некоммерческим, но после некоторых финансовых трудностей в начале 21-го века был продан компании Significant Education, LLC, которая стала публично торгуемой в 2008 году. Благодаря последующему вливанию средств дела пошли в гору и университет смог значительно увеличиться в размерах. Обратим внимание на соотношение студентов, учащихся в кампусе (25 000) и он-лайн (90 000). Сегодня университет предлагает различные программы, включая докторантуру, бизнес, образование, изобразительное искусство и производство, гуманитарные и социальные науки, медсестры и медицинские профессии, науку, теологию, инженерию и технологии. В феврале 2017 года губернатор Аризоны Дуг Дьюси заявил, что в окрестностях университета стоимость жилья выросла на 30%, а уровень преступности снизился на 30%.
Сайт: https://www.gce.com/

96.45% акций Grand Canyon Education держат институционалы, в том числе Vanguard Group Inc, Blackrock Inc William Blair Investment Management LLC и другие. В конце 2020 года хэдж фонд Scott Ferguson’s Sachem Head Capital инвестировал 63$ млн.
По оценкам некоторых аналитиков $LOPE является привлекательным недооцененным активом благодаря тому, что еще не до конца отыграл коррекцию во время пандемии (до нее торговался по ~100$). Помимо этого у образовательного учреждения большая база удаленных учеников, что позволило относительно безболезненно пережить трудные времена.

Фундаментальный анализ.
P/E = 17.31 - приемлемо, учитывая средний за прошлые пять лет (20.17) и средний по США (29.1)
P/S = 5.21 - высоко, так как средний за 5 лет (4.78), а средний по США (2.4)
P/B = 2.77 - хорошо, средний за 5 лет (3.91), а по США (3.8)
Рост выручки за последние 5 лет 2.42%
Дивидендов нет.
Рентабельность хорошая и стабильная.
ROA = 13.88%, средняя за 5 лет (15.91)
ROE = 17.03%, средняя за 5 лет (21.31)
ROA = 12.39%, средняя за 5 лет (18.11)

Технический анализ.
RSI = 45.44 перекупленности не наблюдается, как и перепроданности.
Объемы торгов очень плавно, но снижаются уже почти год
На дневном графике быстрые средний (EMA20, EMA50) приблизились к медленной (EMA180), однако не пересекли, а оттолкнулись вниз, как было уже 2 раза за последний год. Рискну предположить, что увидим опять снижение в район ~80$, а потом бычий разворот.

Итого нельзя сказать, что это великолепный актив для покупки, однако фундаментальные показатели, как и показатели рентабельности вполне хорошие, и к тому же показывают стабильность на протяжении последних 5-10 лет. Большое количество крупных институциональных инвесторов внушает оптимизм. Поэтому варианта 2 - брать на долгосрок сейчас, либо ждать небольшого ухода вниз (~5-10%) и брать уже там. Лично я пока подожду и заодно сравню с конкурентами, а когда придет время покупать, обязательно расскажу об этом.
Успехов!