Нормативы достаточности капитала банка. #рдв_образовательный | РынкиДеньгиВласть | РДВ

Нормативы достаточности капитала банка. #рдв_образовательный

Инвестору важно следить за нормативами достаточности капитала, поскольку это влияет на дивидендные выплаты. Например, если после выплаты достаточность капитала будет ниже предусмотренной дивидендной политикой, то банк может отказаться от дивидендной выплаты. При наличии "избыточного" капитала, можно, наоборот, рассчитывать на больший процент чистой прибыли на дивиденды.

Российские публичные банки публикуют разные нормативы достаточности капитала. По нормативу достаточности капитала можно понять здоровье баланса банка. Вот два самых важных показателя достаточности:

Н1.0: считается как соотношение капитала (определенного в соответствии с
методикой, предусмотренной Положением Банка России № 646‑П) и активов, взвешенных с учетом риска. Активы по риску делятся на 5 категорий. Коэффициенты риска для активов также определяются специальной инструкцией ЦБ. Минимальное значение, установленное ЦБ, 8%. Для инвесторов, значение Н1.0, близкое к 8%, означает или проблемы со здоровьем банка, или какую-то специальную стратегию менеджмента. С другой стороны, большая достаточность капитала означает не до конца эффективное его использование.

Н20.0: норматив достаточности (собственных средств) капитала банковской группы. Например, Сбер показывает Н20.0 в отчетности по МСФО, не показывает в отчетности по РСБУ. Минимум также 8%. Некоторые банки не публикуют Н20.0, поскольку он мало отличается от Н1.0. Для примера Н20.0 Сбера на конец 2023 года был составлял 13.7%.

Инвестору в банки важно следить за обоими показателями.

@AK47pfl